浮动管理费为运营管理机构根据《运营管理服务协议》收取的运营服务费用。
浮动管理费=浮动管理费A+浮动管理费B。
(1)浮动管理费A
浮动管理费A=当个会计年度基础设施项目实收运营收入(根据审计机构或签字主审会计师出具的商定程序报告或运营管理机构与项目公司双方认可的其他书面形式确认)×7%×(1+提供现代服务业服务增值税税率)。实收运营收入=当期运营收入-(应收账款原值期末余额-应收账款原值期初余额),此处应收账款应换算为不含增值税口径,且于首个运营期内扣除经交割审计后的应收账款余额。
浮动管理费A按季支付,具体支付方式按照《运营管理服务协议》约定执行。
(2)浮动管理费B
按照基础设施基金首次申报确定的评估报告及底稿中记载的近五年运营净收益为考核基准,五年期后以其到期当年评估报告及底稿中预测的五年期运营净收益为考核基准,以此类推。其中,实际运营净收益根据每年审计报告确定,目标运营净收益根据基金成立时评估机构作出的相关预测数据确定。目标运营净收益的计算方式和五年期预测值以《运营管理服务协议》附件所载为准。浮动管理费B的计算方式如下:
浮动管理费B=(实际运营净收益-目标运营净收益)×N%*(1+提供现代服务业服务增值税税率),N的具体取值以如下表格为准:
年度 浮动管理费B的费率(N%)
基金交割日起至2034年 50%
2035年及之后 20%
实际运营净收益高于目标运营净收益时,浮动管理费B为正,即运营管理机构有权收取浮动管理费B。具体系指:(1)基金交割日起至2034年,浮动管理费B的费率为50%;(2)2035年及之后,浮动管理费B的费率为20%。
实际运营净收益低于目标运营净收益时,浮动管理费B为负,即运营管理机构需向项目公司支付该等金额的补偿,由项目公司自浮动管理费A中进行扣减,被扣减的浮动管理费A,将归入本基金该年度的可供分配金额,用于向投资者分配。具体系指:(1)基金交割日起至2034年,浮动管理费B的扣减费率为50%;(2)2035年及之后,浮动管理费B的扣减费率为20%。对委托运营管理期限内任一年度而言,扣减浮动管理费A的金额上限均为该运营年度计算的浮动管理费A。
浮动管理费B按年度支付,具体支付方式按照《运营管理服务协议》约定执行。