| 交银稳健(519690)2007年年度报告 |
| 基金简称：交银稳健 基金代码：519690 |
| 交银施罗德稳健配置混合型证券投资基金 2007 年年度报告 报告期年份：2007 年 基金管理人：交银施罗德基金管理有限公司 基金托管人：中国建设银行股份有限公司 报送日期：2008 年3 月27 日 ----------------------- Page 2----------------------- 重要提示 本基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈 述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。本年 度报告已经三分之二以上独立董事签字同意，并由董事长签发。 本基金的托管人中国建设银行股份有限公司（以下简称“中国建设银行”）根 据本基金合同规定，于2008 年3 月26 日复核了本报告中的财务指标、净值表现、 收益分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记 载、误导性陈述或者重大遗漏。 基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证 基金一定盈利。 基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在做出投资决策前 应仔细阅读本基金的招募说明书。 ----------------------- Page 3----------------------- 目 录 一、基金简介.................................................................................................................................................... 1 （一）基金概况............................................................................................................................................ 1 （二）基金投资概况.................................................................................................................................... 1 （三）基金管理人........................................................................................................................................ 2 （四）基金托管人........................................................................................................................................ 2 （五）信息披露渠道.................................................................................................................................... 2 （六）其他服务机构.................................................................................................................................... 2 二、主要财务指标、基金净值表现及收益分配情况..................................................................................... 3 （一）主要会计数据和财务指标................................................................................................................. 3 （二）基金净值表现.................................................................................................................................... 3 （三）收益分配............................................................................................................................................ 5 三、管理人报告 ................................................................................................................................................ 5 （一）基金管理人情况................................................................................................................................. 5 （二）基金经理介绍.................................................................................................................................... 6 （三）基金运作合规性说明......................................................................................................................... 6 （四）报告期内本基金的投资策略和业绩表现的说明与解释................................................................. 7 （五）宏观经济、证券市场及行业走势展望............................................................................................. 7 （六）基金内部监察报告............................................................................................................................. 8 四、托管人报告................................................................................................................................................ 9 五、审计报告.................................................................................................................................................. 10 六、财务会计报告 ...........................................................................................................................................11 （一）资产负债表.......................................................................................................................................11 （二）利润表.............................................................................................................................................. 12 （三）所有者权益(基金净值)变动表....................................................................................................... 13 财务报表附注 .................................................................................................................................. 14 七、投资组合报告 .......................................................................................................................................... 30 （一）报告期末基金资产组合情况........................................................................................................... 30 （二）报告期末按行业分类的股票投资组合........................................................................................... 31 （三）报告期末按市值占基金资产净值比例大小排序的所有股票明细............................................... 31 （四）报告期内股票投资组合的重大变动............................................................................................... 33 （五）报告期末按券种分类的债券投资组合........................................................................................... 34 （六）报告期末按市值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券明细........................................... 34 （七）报告期末未持有资产支持证券....................................................................................................... 34 （八）投资组合报告附注........................................................................................................................... 34 八、基金份额持有人户数、持有人结构....................................................................................................... 35 九、期末基金管理公司从业人员投资开放式基金的情况........................................................................... 35 ----------------------- Page 4----------------------- 十、开放式基金份额变动............................................................................................................................... 35 十一、重大事件揭示....................................................................................................................................... 36 十二、备查文件目录....................................................................................................................................... 40 ----------------------- Page 5----------------------- 交银施罗德稳健配置混合型证券投资基金2007 年年度报告 一、基金简介 （一）基金概况 基金名称：交银施罗德稳健配置混合型证券投资基金 基金简称：交银稳健 交易代码：519690 （前端收费模式），519691 （后端收费模式） 基金运作方式：契约型开放式基金 基金合同生效日：2006 年6 月 14 日 报告期末基金份额总额：2,475,491,211.31 份 基金合同存续期：不定期 （二）基金投资概况 1、基金投资目标 本基金将坚持并不断深化价值投资的基本理念，充分发挥专业研究与管理能力， 根据宏观经济周期和市场环境的变化，自上而下灵活配置资产，自下而上精选证券， 有效分散风险，谋求实现基金财产的长期稳定增长。 2、投资策略 本基金采取的投资策略是：把握宏观经济和投资市场的变化趋势，根据经济周期 理论动态调整投资组合比例，自上而下配置资产，自下而上精选证券，有效分散风 险。本基金利用经济周期理论，对宏观经济的经济周期进行预测，在此基础上形成对 不同资产市场表现的预测和判断，确定基金资产在各类别资产间的分配比例，并随着 各类证券风险收益特征的相对变化，动态调整组合中各类资产的比例，以规避或分散 市场风险，提高基金收益率。 3、业绩比较基准 本基金的业绩比较基准采用：65%×MSCI 中国 A 股指数+35%×新华雷曼中国全 债指数。 4、风险收益特征 本基金是一只混合型基金，属于证券投资基金产品中的中等风险品种，本基金的 风险与预期收益处于股票型基金和债券型基金之间。本基金力争在有效分散风险的前 提下谋求实现基金资产长期稳定增长。 1 ----------------------- Page 6----------------------- 交银施罗德稳健配置混合型证券投资基金2007 年年度报告 （三）基金管理人 名称：交银施罗德基金管理有限公司 注册地址：上海市交通银行大楼二层（裙） 办公地址：上海市银城中路 188 号交银金融大厦 邮政编码：200120 法定代表人：谢红兵 信息披露负责人：陈超 联系电话：021-61055050 传真：021-61055034 电子信箱：xxpl@jysld.com, disclosure@jysld.com （四）基金托管人 名称：中国建设银行股份有限公司 注册地址：北京市西城区金融大街25 号 办公地址：北京市西城区闹市口大街 1 号院 1 号楼 邮政编码：100036 法定代表人：郭树清 信息披露负责人：尹东 联系电话：010-67595003 传真：010-66275865，66275853 电子信箱：yindong@ccb.cn （五）信息披露渠道 信息披露报纸：《中国证券报》、《上海证券报》、《证券时报》 基金管理人网址：www.jysld.com, www.bocomschroder.com 基金年度报告置备地点：基金管理人的办公场所 （六）其他服务机构 会计师事务所：普华永道中天会计师事务所有限公司 办公地址：上海市湖滨路202 号普华永道中心 11楼 注册登记机构：中国证券登记结算有限责任公司 2 ----------------------- Page 7----------------------- 交银施罗德稳健配置混合型证券投资基金2007 年年度报告 办公地址：北京西城区金融大街27 号投资广场23 层 二、主要财务指标、基金净值表现及收益分配情况 （一）主要会计数据和财务指标 2006 年6 月 14 日至 指标名称 2007 年度 2006 年 12 月31 日 本期利润（元） 4,917,261,040.86 3,540,870,375.61 本期利润扣减本期公允价值变动损 5,686,607,925.37 474,191,557.46 益后的净额（元） 加权平均份额本期利润（元） 1.5945 0.5292 期末可供分配利润（元） 4,410,420,049.43 159,316,919.02 期末可供分配份额利润（元） 1.7816 0.0278 期末基金资产净值（元） 7,762,168,485.45 8,694,688,444.93 期末基金份额净值（元） 3.1356 1.5197 加权平均净值利润率 68.62% 47.93% 本期份额净值增长率 106.33% 57.11% 份额累计净值增长率 224.16% 57.11% 注：1、上述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低于所列数 字； 2、2007 年 7 月 1 日基金实施新会计准则后，原“基金本期净收益”名称调整为“本期利润扣减本期公允价 值变动损益后的净额”，原“基金份额本期净收益”=本期利润扣减本期公允价值变动损益后的净额/ （本期利润/加权平均份额本期利润）；原“基金加权平均净值收益率”=本期利润扣减本期公允价值变 动损益后的净额/ （本期利润/加权平均净值利润率）。 （二）基金净值表现 1、本基金净值增长率与同期业绩比较基准收益率比较列表 净值增长率 净值增长率 业绩比较基 业绩比较基准收 阶段 ①-③ ②-④ ① 标准差② 准收益率③ 益率标准差④ 过去3 个月 (5.34%) 1.59% (2.41%) 1.27% (2.93%) 0.32% 过去 6 个月 32.84% 1.75% 24.90% 1.35% 7.94% 0.40% 过去 1 年 106.33% 2.01% 86.60% 1.50% 19.73% 0.51% 过去3 年 - - - - - - 过去 5 年 - - - - - - 自基金合同生效日起至 今（2006 年6 月 14 日 224.16% 1.71% 153.09% 1.31% 71.07% 0.40% 至2007 年 12 月31 日） 2、本基金累计净值增长率与业绩比较基准收益率的历史走势对比例图 3 ----------------------- Page 8----------------------- 交银施罗德稳健配置混合型证券投资基金2007 年年度报告 290.00% 交银稳健 基金基准 240.00% 190.00% 140.00% 90.00% 40.00% -10.00% 2006年6月 2006年9月 2006年12月 2007年3月 2007年6月 2007年9月 2007年12月 注：图示日期为2006 年 6 月 14 日至2007 年 12 月31 日。 基金合同及招募说明书中关于基金投资比例的约定： (1) 本基金持有一家上市公司的股票，其市值不超过基金资产净值的10%； (2) 本基金持有的全部权证，其市值不得超过基金资产净值的3%； (3) 本基金与由本基金管理人管理的其他基金持有一家公司发行的证券，不超过该证券的10%； (4) 本基金管理人管理的全部基金持有的同一权证，不得超过该权证的10%； (5) 进入全国银行间同业市场进行债券回购的资金余额不得超过基金资产净值的40%； (6) 本基金不得违反基金合同中有关投资范围、投资策略、投资比例的规定：股票资产占基金资产净值的 35%-95%，债券资产占基金资产净值的0%-60%，现金、短期金融工具、权证、资产支持证券以及中国证 监会允许基金投资的其他证券品种占基金资产净值的5%-65%； (7) 本基金财产参与股票发行申购，基金所申报的金额不超过本基金的总资产，本基金所申报的股票数量不 超过拟发行股票公司本次发行股票的总量； (8) 基金在任何交易日买入权证的总金额，不得超过上一交易日基金资产净值的5‰； (9) 保持不低于基金资产净值5%的现金或者到期日在一年以内的政府债券； (10) 本基金投资于资产支持证券的比例，不得超过该资产支持证券总规模的10%； (11) 本基金持有的同一（指同一信用级别）资产支持证券的比例，不得超过该资产支持证券规模的10%； (12) 本基金投资于同一原始权益人的各类资产支持证券的比例，不得超过基金资产净值的10%； (13) 同一基金管理公司管理的全部证券投资基金投资于同一原始权益人的各类资产支持证券，不得超过其各 类资产支持证券合计规模的10%； (14) 本基金持有的全部资产支持证券，其市值不得超过基金资产净值的20%； (15) 法律法规或监管部门取消上述限制，则本基金不受上述限制。 因证券市场波动、上市公司合并、基金规模变动、股权分置改革中支付对价等基金管理人之外的因素致使基 金投资比例不符合上述(1) — (6)、(12)和(14)项规定的投资比例的，基金管理人应当在 10 个交易日内进 4 ----------------------- Page 9----------------------- 交银施罗德稳健配置混合型证券投资基金2007 年年度报告 行调整。基金管理人应当自基金合同生效之日起 6 个月内使基金的投资组合比例符合基金合同的有关约定。 截至2007年12月31日，本基金符合上述投资比例的约定。 3、本基金年净值增长率与同期业绩比较基准收益率的柱形对比图 120.00% 交银稳健 基金基准 100.00% 80.00% 60.00% 40.00% 20.00% 0.00% 2006 2007 注：图示日期为2006 年 6 月 14 日至2007 年 12 月31 日。 （三）收益分配 自基金合同生效以来本基金进行收益分配情况如下： 每 10份基 年度 备注 金份额分红数（元） 第一次分红： 分红比例：每 10份基金份额派发0.50 元 2006 0.50 权益登记日、除息日：2006 年 12 月29 日 红利再投确认日：2007 年 1 月4 日 现金红利划出日：2007 年 1 月5 日 2007 无 无 三、管理人报告 （一）基金管理人情况 本基金的基金管理人为交银施罗德基金管理有限公司。交银施罗德基金管理有限 公司是经中国证监会证监基字[2005]128 号文批准，于 2005 年 8 月4 日成立的合资基 金管理公司。公司总部设于上海，注册资本为 2 亿元。 5 ----------------------- Page 10----------------------- 交银施罗德稳健配置混合型证券投资基金2007 年年度报告 截止到 2007 年 12 月 31 日，公司已经发行并管理的的基金共有五只，均为开 放式基金：交银施罗德精选股票证券投资基金（基金合同生效日：2005 年 9 月 29 日）、交银施罗德货币市场证券投资基金（基金合同生效日：2006 年 1 月 20 日）、 交银施罗德稳健配置混合型证券投资基金（基金合同生效日：2006 年 6 月 14 日）、 交银施罗德成长股票证券投资基金（基金合同生效日：2006 年 10 月 23 日）和交银 施罗德蓝筹股票证券投资基金（基金合同生效日：2007 年 8 月8 日）。 （二）基金经理介绍 郑拓先生，基金经理，CFA，美国芝加哥大学 MBA 。13 年证券、基金从业经 验。历任黑龙江省进出口公司业务代表、君安证券有限公司投资经理、广达投资管理 公司投资经理、贝尔德投资银行分析师、海富通基金管理有限公司股票分析师、基金 经理助理、基金经理。曾于 2005 年 4 月至2006 年 9 月担任海富通精选证券投资基金 基金经理，于 2005 年 8 月至2007 年 3 月担任海富通股票证券投资基金基金经理，于 2006 年 5 月至 2006 年 9 月担任海富通强化回报混合型证券投资基金基金经理，于 2006 年 10 月至 2007 年 3 月担任海富通风格优势股票型证券投资基金基金经理。 2007 年加入交银施罗德基金管理有限公司。2007 年 7 月 4 日起担任本基金基金经理 至今。 于晖先生，基金经理助理，金融学硕士，工学学士，工程师。5 年证券、基金从 业经验。历任上海证券有限公司研究发展中心研究员，申银万国证券研究所行业研究 员，国联安基金管理有限公司投资组合管理部高级研究员，曾获 2004 年度“新财 富”最佳分析师汽车行业全国第一名。2005 年加入交银施罗德基金管理有限公司， 任投资研究部研究员。 历任基金经理：李旭利先生，2006 年 6 月 14 日至2007 年 7 月3 日担任本基金基 金经理。 （三）基金运作合规性说明 本报告期内，本基金管理人严格遵守《证券投资基金法》、《证券投资基金销售 管理办法》、《证券投资基金运作管理办法》、基金合同和其他有关法律法规、监管 部门的相关规定，本着诚实信用、勤勉尽责、安全高效的原则管理和运用基金资产， 在严格控制投资风险的基础上，为基金持有人谋求最大利益。 6 ----------------------- Page 11----------------------- 交银施罗德稳健配置混合型证券投资基金2007 年年度报告 本报告期内，本基金整体运作合规合法，无不当内幕交易和关联交易，基金投资 范围、投资比例及投资组合符合有关法律法规及基金合同的约定，未发生损害基金持 有人利益的行为。 （四）报告期内本基金的投资策略和业绩表现的说明与解释 2007 年 A 股市场的整体表现大大超出年初大多数机构的预期。众多的因素促成 了 A 股市场的良好表现。首先，宏观经济的快速发展和微观层面经济实体竞争能力 和经营质量的不断提高，使 A 股市场指数的上涨具备了坚实的基础。其次，在负利 率和财富效应的共同作用下，以基金为代表的资产管理行业出现了快速的发展，流动 性充裕。再次，股权分置改革基本结束后企业对于资本市场的重新认识和倚重，使很 多上市公司的业绩增长超出了预期。但在市场不断上扬的过程中，也出现了过度投机 和炒作，以及投资短期化的不良现象，导致在 2007 年下半年，A 股市场的整体估值 水平上升幅度高于企业盈利增长的上升幅度，出现了比较明显的估值泡沫。在美国次 贷危机和国内偏紧的货币政策的共同影响下，A 股市场在 2007 年 4 季度出现了幅度 较深的调整。 2007 年交银稳健基金仍秉承稳健的投资风格，在行业配置和个股选择上强调投 资对象的成长质量和持续性，在大类资产配置上，基于对 A 股市场全年发展的乐观 看法，重点向股票资产倾斜，取得了良好的回报。 （五）宏观经济、证券市场及行业走势展望 2007 年，A 股市场的估值水平已经位列全球主要股票市场的最高位，和香港的 中资股比较，明显偏高。而同时，美国和欧洲等主要发达国家因为次级债危机的拖 累，全年经济增长将明显放缓，而美国陷入经济衰退的可能性加大。同时，国内的经 济增长速度和货币供给水平长期居高不下，经济存在着明显过热的危险，因此，从紧 的宏观经济政策仍将成为 2008 年的主基调。在这样一个外需面临衰退风险，而国内 从紧的双重压力下，市场过高的估值水平显得尤其脆弱，因此，2008 年 A 股市场总 体来说会是一个调整年。在 2008 年的一年里，A 股市场将反复震荡，估值的泡沫将 逐渐洗去，而行业之间将因为所面临的不同的政策环境和竞争环境而出现较为明显的 分化。 不过，和市场上一些较为悲观的投资者比较，我们对于 2008 年的 A 股市场仍保 持谨慎乐观的态度，理性的投资者仍然可以取得合理的回报。首先，我们相信，在全 7 ----------------------- Page 12----------------------- 交银施罗德稳健配置混合型证券投资基金2007 年年度报告 球经济放缓的大背景下，2008 年中国经济的调整也仍将是温和和富有成效的，经济 出现大的问题的概率并不大。长期来看，如果美国经济速度放缓并导致欧洲和日本出 现增长停滞，那么对于中国的外需来说，的确会引发增长下降。但中国是大国经济体 中少数同时拥有巨额财政盈余和外汇储备的国家。中国其实可以用政府投资的方式提 升内需，或者用减税和其他办法提高国内的消费水平，进而抵消外需放缓对总需求造 成的影响。关于流动性问题，人民币升值的预期仍然强烈，而如果考虑到央行在去年 对冲了近 80%的流动性，近期出现流动性衰竭的可能性仍然不大。即便对于出口型 的企业来说，竞争力的不断增长也可以在本币升值的大背景下，仍保持并扩大国际市 场的份额。而中国两万亿外汇储备，足可以应付任何的供给冲击。另外，中国尚未实 行自由浮动汇率，资本管制也较为严格，私人对外投资规模比较有限，银行系统在过 去几年机制改革和利润累积的基础上仍可以保持健康。其次，我们认为，中国政府目 前对于中国经济的发展及其存在的问题保持了客观和清醒的认识，从紧的货币政策会 根据经济发展的实际情况作出微调，从而使经济出现大起大落的可能性减小，而经济 的可持续发展可能性更高。 基于我们对于 A 股市场的上述看法，在 2008 年，交银稳健基金仍将以股票资产 作为大类资产配置的重点，同时密切关注全球经济和金融市场的最新变化，以及国内 宏观经济政策可能出现的调整，力争准确把握不同行业间出现的投资机会，取得投资 者满意的投资业绩。 （六）基金内部监察报告 2007 年度，本基金管理人根据《证券投资基金法》、《证券投资基金管理公司 管理办法》等有关法规诚实守信、勤勉尽责，依法履行基金管理人职责，落实风险控 制，强化监察稽核职能，确保基金管理业务运作的安全、规范，保护基金投资人的合 法权益。 本报告期内，本基金管理人为了确保公司业务的规范运作，主要做了以下工作： 1、进一步完善公司内部管理体系 随着公司管理资产规模的扩大和业务的逐步多元化，2007 年公司从根据业务需 要优化组织架构、修订和完善内部管理制度流程体系等方面入手，进一步加强公司内 部控制，以确保业务规范运作，风险得到有效控制。 2、加大内部监察稽核力度 8 ----------------------- Page 13----------------------- 交银施罗德稳健配置混合型证券投资基金2007 年年度报告 2007 年公司加强了对各业务部门的专项监察稽核力度。除了开展公司对各类业 务的定期检查外，重点加强了对公司内部管理制度执行情况和基金运作主要风险控制 情况的专项检查并提交内部审计报告。通过内部审计报告发现问题、提出建议、定期 整改，促进公司在业务发展的同时，更好地加强内部控制，防范风险。 3、加强基金风险控制工作 2007 年，公司加强了对基金投资风险的事前控制和事后监测，通过系统开发和 系统升级进一步提高对基金投资风险的监测和评估能力，通过投资制度和流程的制 定、完善和贯彻降低投资风险，有效地防范和加强基金风险控制工作。 4、积极进行反洗钱工作 《中华人民共和国反洗钱法》实施后，金融机构反洗钱的责任范围扩大到基金 业，根据《金融机构大额交易和可疑交易报告管理办法》要求，2007 年 10 月起公司 开始向国家反洗钱监测中心报送可疑交易。本报告期内公司认真贯彻落实人行反洗钱 工作的要求，完成反洗钱可疑交易的报送工作。 5、提升合规与风险意识 2007 年公司多次采用专题会议和专题培训的方式开展合规和风险教育，学习有 关法规和内部管理制度，强调反商业贿赂、反洗钱工作的重要性，提升员工的合规意 识。同时，公司管理层在业务发展中将风险控制置于重要地位，不断提升全公司的风 险控制意识和合规文化，确保公司各项业务活动能严格遵循证监会有关法律法规规范 有序地进行，未出现重大风险和违法违规问题。 6、协助开展投资者教育工作 ☆ 根据证监会 2007 年加强投资者教育工作的精神，本报告期内我司全面加强了投 资者教育工作，公司组织和策划了多种形式的投资者教育活动，提高投资者的风险意 识，确保了公司投资者教育工作的顺利开展。 四、托管人报告 中国建设银行股份有限公司根据《交银施罗德稳健配置混合型证券投资基金基金 合同》和《交银施罗德稳健配置混合型证券投资基金托管协议》，托管交银施罗德稳 健配置混合型证券投资基金（以下简称交银稳健基金）。 9 ----------------------- Page 14----------------------- 交银施罗德稳健配置混合型证券投资基金2007 年年度报告 本报告期，中国建设银行股份有限公司在交银稳健基金的托管过程中，严格遵守 了《证券投资基金法》、基金合同、托管协议和其他有关规定，不存在损害基金份额 持有人利益的行为，完全尽职尽责地履行了基金托管人应尽的义务。 本报告期，按照国家有关规定、基金合同、托管协议和其他有关规定，本托管人 对基金管理人－交银施罗德基金管理有限公司在交银稳健基金投资运作方面进行了监 督，对基金资产净值计算、基金份额申购赎回价格的计算、基金费用开支等方面进行 了认真的复核，未发现基金管理人有损害基金份额持有人利益的行为。 由交银稳健基金管理人－交银施罗德基金管理有限公司编制，并经本托管人复核 审查的本报告中的财务指标、净值表现、收益分配情况、财务会计报告、投资组合报 告等内容真实、准确和完整。 五、审计报告 普华永道中天审字(2008)第20370 号 交银施罗德稳健配置混合型证券投资基金全体基金份额持有人： 我们审计了后附的交银施罗德稳健配置混合型证券投资基金( 以下简称“交银施 罗德稳健配置基金”)的财务报表，包括2007 年 12 月31 日的资产负债表、2007 年度 的利润表、所有者权益(基金净值)变动表和财务报表附注。 （一）管理层对财务报表的责任 按照企业会计准则、《交银施罗德稳健配置混合型证券投资基金基金合同》和中 国证券监督管理委员会允许的基金行业实务操作的有关规定编制财务报表是交银施罗 德稳健配置基金的基金管理人交银施罗德基金管理有限公司管理层的责任。这种责任 包括： 1、设计、实施和维护与财务报表编制相关的内部控制，以使财务报表不存在由于舞 弊或错误而导致的重大错报； 2、选择和运用恰当的会计政策； 3、作出合理的会计估计。 10 ----------------------- Page 15----------------------- 交银施罗德稳健配置混合型证券投资基金2007 年年度报告 （二）注册会计师的责任 我们的责任是在实施审计工作的基础上对财务报表发表审计意见。我们按照中国 注册会计师审计准则的规定执行了审计工作。中国注册会计师审计准则要求我们遵守 职业道德规范，计划和实施审计工作以对财务报表是否不存在重大错报获取合理保 证。 审计工作涉及实施审计程序，以获取有关财务报表金额和披露的审计证据。选择 的审计程序取决于注册会计师的判断，包括对由于舞弊或错误导致的财务报表重大错 报风险的评估。在进行风险评估时，我们考虑与财务报表编制相关的内部控制，以设 计恰当的审计程序，但目的并非对内部控制的有效性发表意见。审计工作还包括评价 管理层选用会计政策的恰当性和作出会计估计的合理性，以及评价财务报表的总体列 报。 我们相信，我们获取的审计证据是充分、适当的，为发表审计意见提供了基 础。 （三）审计意见 我们认为，上述财务报表已经按照企业会计准则、《交银施罗德稳健配置混合 型证券投资基金基金合同》和中国证券监督管理委员会允许的如财务报表附注所列示 的基金行业实务操作的有关规定编制，在所有重大方面公允反映了交银施罗德稳健配 置基金 2007 年 12 月 31 日的财务状况以及 2007 年度的经营成果和基金净值变动情 况。 普华永道中天会计师事务所有限公司 注册会计师：薛 竞 中国· 上海市 注册会计师：金 毅 2007 年3 月24 日 六、财务会计报告 除特别注明外，表格金额单位为人民币元 （一）资产负债表 项目 会计报表附注 2007年12月31 日 2006年12月31 日 11 ----------------------- Page 16----------------------- 交银施罗德稳健配置混合型证券投资基金2007 年年度报告 资产 银行存款 679,502,414.98 709,807,855.73 结算备付金 2,997,417.97 9,501,789.49 存出保证金 2,235,012.67 1,821,248.23 交易性金融资产 6 6,064,087,653.07 8,201,364,444.28 其中：股票投资 5,621,804,385.07 8,084,057,036.06 债券投资 442,283,268.00 117,307,408.22 衍生金融资产 7 78,674,295.66 46,720,933.71 买入返售金融资产 990,001,120.00 - 应收证券清算款 - 43,901,401.38 应收利息 8 9,588,466.60 1,442,479.24 应收股利 - - 应收申购款 934,279.06 108,918,179.14 其他资产 - - 资产合计 7,828,020,660.01 9,123,478,331.20 负债 卖出回购金融资产款 - - 应付证券清算款 37,741,970.82 - 应付赎回款 12,767,598.25 124,385,755.44 应付管理人报酬 9,361,951.26 10,604,965.26 应付托管费 1,560,325.20 1,767,494.21 应付交易费用 9 3,196,671.58 4,376,837.91 应付利息 - - 应付利润 - 286,065,958.27 其他负债 10 1,223,657.45 1,588,875.18 负债合计 65,852,174.56 428,789,886.27 所有者权益 实收基金 11 2,475,491,211.31 5,721,317,657.88 未分配利润 5,286,677,274.14 2,973,370,787.05 所有者权益合计 7,762,168,485.45 8,694,688,444.93 基金份额总额(份) 2,475,491,211.31 5,721,317,657.88 年/期末基金份额净值 3.1356 1.5197 负债及所有者权益总计 7,828,020,660.01 9,123,478,331.20 （二）利润表 会计报表附 2006年6月14日至 项目 2007年度 注 2006年12月31 日 收入 5,123,654,753.41 3,633,905,788.95 利息收入 14,084,099.17 16,031,050.96 其中：存款利息收入 6,378,930.58 12,874,918.32 债券利息收入 7,436,272.11 3,156,132.64 买入返售金融资产 268,896.48 - 收入 投资收益 5,867,973,560.23 547,537,270.74 12 ----------------------- Page 17----------------------- 交银施罗德稳健配置混合型证券投资基金2007 年年度报告 其中：股票投资收益 12 5,791,788,875.89 522,115,183.26 债券投资收益 13 2,030,930.11 111,216.35 衍生工具收益 14 41,860,256.39 3,568,186.72 股利收益 32,293,497.84 21,742,684.41 公允价值变动收益/(损失) 15 (769,346,884.51) 3,066,678,818.15 其他收入 16 10,943,978.52 3,658,649.10 费用 206,393,712.55 93,035,413.34 管理人报酬 107,726,553.93 60,647,377.56 托管费 17,954,425.75 10,107,896.21 交易费用 17 76,813,520.49 21,717,586.57 利息支出 3,379,137.78 256,203.35 其中：卖出回购金融资产 3,379,137.78 256,203.35 支出 其他费用 18 520,074.60 306,349.65 利润总额 4,917,261,040.86 3,540,870,375.61 （三）所有者权益(基金净值)变动表 2007 年度 项目 实收基金 未分配利润 所有者权益合计 期初所有者权益(基金 5,721,317,657.88 2,973,370,787.05 8,694,688,444.93 净值) 本期经营活动产生的 基金净值变动数(本期 - 4,917,261,040.86 4,917,261,040.86 净利润) 本期基金份额交易产 (3,245,826,446.57) (2,603,954,553.77) (5,849,781,000.34) 生的基金净值变动数 其中：基金申购款 1,597,065,490.05 1,849,135,528.13 3,446,201,018.18 基金赎回款 (4,842,891,936.62) (4,453,090,081.90) (9,295,982,018.52) 本期向基金份额持有 人分配利润产生的基 - - - 金净值变动数 期末所有者权益(基金 2,475,491,211.31 5,286,677,274.14 7,762,168,485.45 净值) 2006 年6 月 14 日至2006 年 12 月31 日 项目 实收基金 未分配利润 所有者权益合计 期初所有者权益(基金 7,016,138,522.08 - 7,016,138,522.08 净值) 本期经营活动产生的 基金净值变动数(本期 - 3,540,870,375.61 3,540,870,375.61 净利润) 本期基金份额交易产 (1,294,820,864.20) (281,433,630.29) (1,576,254,494.49) 生的基金净值变动数 13 ----------------------- Page 18----------------------- 交银施罗德稳健配置混合型证券投资基金2007 年年度报告 2006 年6 月 14 日至2006 年 12 月31 日 其中：基金申购款 1,092,153,032.79 255,539,076.35 1,347,692,109.14 基金赎回款 (2,386,973,896.99) (536,972,706.64) (2,923,946,603.63) 本期向基金份额持有 人分配利润产生的基 - (286,065,958.27) (286,065,958.27) 金净值变动数 期末所有者权益(基金 5,721,317,657.88 2,973,370,787.05 8,694,688,444.93 净值) 财务报表附注 1、基金基本情况 交银施罗德稳健配置混合型证券投资基金(以下简称“本基金”)经中国证券监督 管理委员会(以下简称“中国证监会”)证监基金字[2006]第 78 号《关于同意交银施罗 德稳健配置混合型证券投资基金募集的批复》核准，由交银施罗德基金管理有限公司 依照《中华人民共和国证券投资基金法》和《交银施罗德稳健配置混合型证券投资基 金基金合同》负责公开募集。本基金为契约型开放式，存续期限不定，首次设立募集 不包括认购资金利息共募集 7,011,427,454.90 元，业经普华永道中天会计师事务所有 限公司普华永道中天验字(2006)第 73 号验资报告予以验证。经向中国证监会备案， 《交银施罗德稳健配置混合型证券投资基金基金合同》于2006 年 6 月 14 日正式生 效，基金合同生效日的基金份额总额为 7,016,138,522.08 份基金份额，其中认购资金 利息折合 4,711,067.18 份基金份额。本基金的基金管理人为交银施罗德基金管理有限 公司，基金托管人为中国建设银行股份有限公司。 根据《中华人民共和国证券投资基金法》和《交银施罗德稳健配置混合型证券 投资基金基金合同》的有关规定，本基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具， 包括国内依法发行上市的股票、债券、现金、短期金融工具、权证及法律法规或中国 证监会允许基金投资的其他金融工具。基金的投资组合比例为：股票资产占基金资产 净值的35%-95%；债券资产占基金资产净值的0%-60%；现金、短期金融工具以及中 国证监会允许基金投资的其他证券品种占基金资产净值的 5%-65%，其中基金保留的 现金以及投资于一年期以内的政府债券的比例合计不低于基金资产净值的 5%。本基 金的业绩比较基准为：65% × MSCI 中国A 股指数+35% ×新华雷曼中国全债指数。 本财务报表由本基金的基金管理人交银施罗德基金管理有限公司于 2008 年 3 月 24 日批准报出。 14 ----------------------- Page 19----------------------- 交银施罗德稳健配置混合型证券投资基金2007 年年度报告 2、财务报表的编制基础 本基金原以 2006 年 2 月 15 日以前颁布的企业会计准则、《金融企业会计制度》 和《证券投资基金会计核算办法》(以下合称“原会计准则和制度”)、《交银施罗德 稳健配置混合型证券投资基金基金合同》以及中国证监会允许的基金行业实务操作的 规定编制财务报表。自 2007 年 7 月 1 日起，本基金开始执行财政部于2006 年2 月 15 日颁布的企业会计准则(以下简称“企业会计准则”)和中国证券业协会于 2007 年 5 月 15 日颁布的《证券投资基金会计核算业务指引》。2007 年度财务报表为本基金首 份按照企业会计准则、《证券投资基金会计核算业务指引》、《交银施罗德稳健配置 混合型证券投资基金基金合同》和中国证监会允许的如财务报表附注 4 所列示的基金 行业实务操作的规定编制的年度财务报表。 在编制 2007 年度财务报表时，2006 年 6 月 14 日(基金合同生效日)至 2006 年 12 月 31 日止期间以及2007 年 1 月 1 日至2007 年 6 月 30 日止期间的相关数字已按照 《企业会计准则第38 号—首次执行企业会计准则》的要求进行追溯调整，涉及的主 要内容包括：将所持有的股票投资、债券投资和权证投资等划分为以公允价值计量且 其变动计入当期损益的金融资产；以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产 按照公允价值调整帐面价值，且将原计入所有者权益的公允价值变动计入当期损益。 本财务报表所有项目已按照企业会计准则和《证券投资基金会计核算业务指 引》重新列报。按原会计准则和制度列报的 2006 年 12 月 31 &nb |