| 交银货币(519588)2007年半年度报告 |
| 基金简称：交银货币A 基金代码：519588 |
| 交银施罗德货币市场证券投资基金 2007 年半年度报告 报告期间：2007 年上半年度 基金管理人：交银施罗德基金管理有限公司 基金托管人：中国农业银行 报送日期：2007 年 8 月28 日 ----------------------- Page 2----------------------- 重要提示 本基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈 述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。本半 年度报告已经三分之二以上独立董事签字同意，并由董事长签发。 本基金的托管人中国农业银行根据本基金合同规定，于2007 年 8 月24 日复核 了本报告中的财务指标、净值表现、收益分配情况、财务会计报告、投资组合报告 等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证 基金一定盈利。 基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在做出投资决策前 应仔细阅读本基金的招募说明书。 本报告财务资料未经审计。 ----------------------- Page 3----------------------- 目 录 一、基金简介.................................................................................................................................................... 1 （一）基金概况............................................................................................................................................ 1 （二）基金投资概况.................................................................................................................................... 1 （三）基金管理人........................................................................................................................................ 2 （四）基金托管人........................................................................................................................................ 3 （五）信息披露渠道.................................................................................................................................... 3 （六）其他服务机构.................................................................................................................................... 3 二、主要财务指标和基金净值表现................................................................................................................. 3 （一） 主要会计数据和财务指标............................................................................................................ 3 （二）基金净值表现.................................................................................................................................... 4 三、管理人报告 ................................................................................................................................................ 6 （一）基金管理人情况................................................................................................................................. 6 （二）基金经理介绍.................................................................................................................................... 7 （三）报告期内遵规守信情况说明............................................................................................................. 7 （四）报告期内本基金的投资策略和业绩表现的说明与解释................................................................. 7 （五）宏观经济、证券市场及行业走势展望............................................................................................. 8 四、托管人报告................................................................................................................................................ 8 五、财务会计报告............................................................................................................................................ 9 （一）资产负债表........................................................................................................................................ 9 （二）经营业绩表...................................................................................................................................... 10 （三）基金收益分配表............................................................................................................................... 10 （四）基金净值变动表................................................................................................................................11 会计报表附注 ...............................................................................................................................................11 六、投资组合报告 .......................................................................................................................................... 18 （一）报告期末基金资产组合情况........................................................................................................... 18 （二）报告期债券融资回购情况............................................................................................................... 18 （三）报告期基金投资组合平均剩余期限............................................................................................... 19 （四）报告期末债券投资组合................................................................................................................... 19 （五）“影子定价”与“摊余成本法”确定的基金资产净值的偏离情况........................................... 20 （六）报告期末未持有资产支持证券。................................................................................................... 20 （七）投资组合报告附注........................................................................................................................... 20 七、基金份额持有人户数、持有人结构....................................................................................................... 21 八、开放式基金份额变动............................................................................................................................... 21 九、重大事件揭示.......................................................................................................................................... 21 十、备查文件目录 .......................................................................................................................................... 23 ----------------------- Page 4----------------------- 交银施罗德货币市场证券投资基金2007年半年度报告 一、基金简介 （一）基金概况 基金名称：交银施罗德货币市场证券投资基金 基金简称：交银货币 基金代码：A 级519588，B 级519589 基金运作方式：契约型开放式基金 基金合同生效日：2006 年 1 月20 日 报告期末基金份额总额：790,892,215.27 份 其中：A 级基金份额：336,283,590.16 份 B 级基金份额：454,608,625.11 份 基金合同存续期：不定期 （二）基金投资概况 1、基金投资目标 本基金属于货币市场基金，投资目标是在力求本金稳妥和资产充分流动性的前提 下，追求超过业绩比较基准的投资收益。 2、投资策略 (1) 短期利率水平预期策略 深入分析国家货币政策、短期资金市场利率波动、资本市场资金面的情况和流动 性的变化，对短期利率走势形成合理预期，并据此调整基金货币资产的配置策略。 (2) 收益率曲线分析策略 根据收益率曲线的变化趋势，采取相应的投资管理策略。货币市场收益率曲线的 形状反映当时短期利率水平之间的关系，反映市场对较短期限经济状况的判断及对未 来短期经济走势的预期。 (3) 组合剩余期限策略、期限配置策略 通过对组合资产剩余期限的设计、跟踪、调整，达到保持合理的现金流，锁定组 合剩余期限，以满足可能的、突发的现金需求，同时保持组合的稳定收益；特别在债 券投资中，根据收益率曲线的情况，投资一定剩余期限的品种，稳定收益，锁定风 险，满足组合目标期限。 1 ----------------------- Page 5----------------------- 交银施罗德货币市场证券投资基金2007年半年度报告 (4) 类别品种配置策略 在保持组合资产相对稳定的条件下，根据各类短期金融工具的市场规模、收益性 和流动性，决定各类资产的配置比例；再通过评估各类资产的流动性和收益性利差， 确定不同期限类别资产的具体资产配置比例。 (5) 流动性管理策略 在满足基金投资者申购、赎回的资金需求前提下，通过基金资产安排(包括现金 库存、资产变现、剩余期限管理或以其他措施)，在保持基金资产高流动性的前提 下，确保基金的稳定收益。 (6) 无风险套利策略 跨市场套利策略：根据各细分短期金融工具的流动性和收益特征，动态调整基金 资产在各个细分市场之间的配置比例。另外，还包括一级市场发行定价和二级市场流 通成交价之间的无风险套利机会。 跨品种套利策略：根据各细分市场中不同品种的风险参数、流动性补偿和收益特 征，动态调整不同期限结构品种的配置比例。 (7) 滚动配置策略 根据具体投资品种的市场特性，采用持续滚动投资的方法，以提高基金资产的整 体持续的变现能力。 3、业绩比较基准 本基金业绩比较基准为六个月银行定期存款利率(税后)。 4、风险收益特征 本货币市场基金是具有较低风险、中低收益、流动性强的证券投资基金品种。 （三）基金管理人 名称：交银施罗德基金管理有限公司 注册地址：上海市交通银行大楼二层（裙） 办公地址：上海市银城中路 188 号交银金融大厦 邮政编码：200120 法定代表人：谢红兵 信息披露负责人：陈超 联系电话：021-61055050 传真：021-61055034 2 ----------------------- Page 6----------------------- 交银施罗德货币市场证券投资基金2007年半年度报告 电子信箱：xxpl@jysld.com, disclosure@jysld.com （四）基金托管人 名称：中国农业银行 注册地址：北京市海淀区复兴路甲23 号 办公地址：北京市西三环北路 100 号金玉大厦 邮政编码：100036 法定代表人：项俊波 信息披露负责人：李芳菲 联系电话：010-68424199 传真：010-68424181 电子信箱：lifangfei@abchina.com （五）信息披露渠道 信息披露报纸：《中国证券报》 基金管理人网址：www.jysld.com ,www.bocomschroder.com 基金半年度报告置备地点：基金管理人的办公场所 （六）其他服务机构 会计师事务所：德勤华永会计师事务所有限公司 办公地址：上海市延安东路222 号30 楼 注册登记机构：中国证券登记结算有限责任公司 办公地址：北京西城区金融大街27 号投资广场23 层 二、主要财务指标和基金净值表现 （一）主要会计数据和财务指标 自2007 年6 月22 日起，本基金实行销售服务费分级收费方式，分设两级基金 份额：A 级基金份额和B 级基金份额。A 级基金份额与B 级基金份额的管理费、托 管费相同，A 级基金份额按照0.25％的年费率计提销售服务费，B 级基金份额按照 3 ----------------------- Page 7----------------------- 交银施罗德货币市场证券投资基金2007年半年度报告 0.01％的年费率计提销售服务费。在计算主要财务指标时，A 级基金与分级前基金连 续计算，B 级基金按新设基金计算。 A 级 B 级 指标名称 2007 年 1 月 1 日至 2007 年6 月22 日至 2007 年6 月30 日 2007 年6 月30 日 基金本期净收益（元） 11,664,940.13 336,960.21 期末基金资产净值（元） 336,283,590.16 454,608,625.11 期末基金份额净值（元） 1.0000 1.0000 本期基金份额净值收益率 1.2345% 0.0719% 基金份额累计基金净值收益率 2.9269% 0.0719% 注：(1) 本基金申购赎回费为零； (2) 本基金收益分配按月结转份额。 （二）基金净值表现 1、本基金净值收益率与同期业绩比较基准收益率比较列表 基 业绩比较基准 金 净值收益 净值收益率 业绩比较基 阶段 收益率标准差 ①－③ ②－④ 类 率① 标准差② 准收益率③ ④ 别 过去 1个月 0.2132% 0.0037% 0.1716% 0.0000% 0.0416% 0.0037% 过去3 个月 0.6237% 0.0024% 0.5016% 0.0002% 0.1221% 0.0022% 过去 6 个月 1.2345% 0.0021% 0.9510% 0.0003% 0.283% 0.0018% 过去 1 年 2.2501% 0.0020% 1.8391% 0.0003% 0.411% 0.0017% A 级 过去3 年 - - - - - - 自基金合同生效日起至 今（2006 年 1 月 20 日 2.9269% 0.0023% 2.5740% 0.0004% 0.3529% 0.0019% 至2007 年6 月30 日） 2007 年 6 月 22 日至 B 级 0.0719% 0.0028% 0.0515% 0.0000% 0.0204% 0.0028% 2007 年6 月30 日 2、基金合同生效以来本基金净值收益率的变动情况，并与同期业绩比较基准收益率 的变动进行比较 本基金A 级累计净值收益率与业绩比较基准收益率的历史走势对比图 4 ----------------------- Page 8----------------------- 交银施罗德货币市场证券投资基金2007年半年度报告 3.5000% 交银货币 基金基准 3.0000% 2.5000% 2.0000% 1.5000% 1.0000% 0.5000% 0.0000% 2006年1月 2006年4月 2006年7月 2006年10月 2007年1月 2007年4月 注：图示时间为2006 年 1 月20 日至2007 年6 月30 日。 本基金B 级累计净值收益率与业绩比较基准收益率的历史走势对比图 0.0800% 交银货币 基金基准 0.0700% 0.0600% 0.0500% 0.0400% 0.0300% 0.0200% 0.0100% 0.0000% 2007年6月22日 2007年6月25日 2007年6月28日 注：图示时间为2007 年6 月22 日至2007 年6 月30 日。 基金合同及招募说明书中关于基金投资比例的约定： (1) 本基金投资组合的平均剩余期限，在每个交易日均不超过 180 天； (2) 本基金不得与基金管理人的股东进行交易，不得通过交易上的安排人为降低投资组合的平均剩余期限的 真实天数； (3) 除发生巨额赎回的情形外，本基金的投资组合中，债券正回购的资金余额在每个交易日均不得超过基金 资产净值的20 ％；因发生巨额赎回致使本基金债券正回购的资金余额超过基金资产净值20%的，基金 管理人应当在5 个交易日内进行调整； 5 ----------------------- Page 9----------------------- 交银施罗德货币市场证券投资基金2007年半年度报告 (4) 基金持有的剩余期限不超过 397 天，但剩余存续期超过397 天的浮动利率债券的摊余成本总计不得超过 当日基金资产净值的20%； (5) 买断式回购融入基础债券的剩余期限不得超过397 天； (6) 存放在具有基金托管资格的同一商业银行的存款，不得超过基金资产净值的 30%；存放在不具有基金托 管资格的同一商业银行的存款,不得超过基金资产净值的5%； (7) 在全国银行间债券市场债券正回购的资金余额不得超过基金资产净值的40%； (8) 投资于同一公司发行的短期企业债券及短期融资券的比例，合计不得超过基金资产净值的 10%； (9) 本基金投资于定期存款的比例不得超过基金资产净值的30%； (10) 本基金投资于资产支持证券的比例，不得超过该资产支持证券总规模的 10%； (11) 本基金持有的同一（指同一信用级别）资产支持证券的比例，不得超过该资产支持证券规模的 10%； (12) 本基金投资于同一原始权益人的各类资产支持证券的比例，不得超过基金资产净值的 10%； (13) 同一基金管理公司管理的全部证券投资基金投资于同一原始权益人的各类资产支持证券，不得超过其各 类资产支持证券合计规模的 10%； (14) 本基金持有的全部资产支持证券，其市值不得超过基金资产净值的20%； (15) 中国证监会、中国人民银行规定的其他比例限制。 因基金规模或市场变化导致投资组合超过以上比例限制的，基金管理人应在10 个交易日内进行调整，以达 到上述标准。法律法规和监管机关另有规定时，从其规定。在报告期内，本基金符合上述投资比例的约定。 三、管理人报告 （一）基金管理人情况 本基金的基金管理人为交银施罗德基金管理有限公司。交银施罗德基金管理有 限公司是经中国证监会证监基字[2005]128 号文批准，于2005 年 8 月4 日成立的合资 基金管理公司。公司总部设于上海，注册资本为 2 亿元。 截止到2007 年6 月底，公司已经发行并管理的基金共有四只，均为开放式基 金：交银施罗德精选股票证券投资基金、交银施罗德货币市场证券投资基金、交银施 罗德稳健配置混合型证券投资基金和交银施罗德成长股票证券投资基金。其中交银施 罗德精选股票证券投资基金基金合同已于2005 年9 月29 日正式生效；交银施罗德货 币市场证券投资基金基金合同已于2006 年 1 月20 日正式生效；交银施罗德稳健配置 混合型证券投资基金基金合同已于2006 年6 月 14 日正式生效；交银施罗德成长股票 证券投资基金基金合同已于2006 年 10 月23 日正式生效。 6 ----------------------- Page 10----------------------- 交银施罗德货币市场证券投资基金2007年半年度报告 （二）基金经理介绍 陈晓秋女士，基金经理，硕士学历。5 年基金公司债券研究及投资经验。曾任富 国基金管理有限公司研究策略部和投资部研究员，负责债券及宏观分析、债券投资。 2005 年加入交银施罗德基金管理有限公司。2006 年 1 月20 日起担任本基金基金经理 至今。 李家春先生，基金经理，学士学历。8 年证券、基金从业经验。历任长江证券有 限责任公司投资经理，汉唐证券有限责任公司高级经理、投资主管，泰信基金管理有 限公司高级研究员。2006 年加入交银施罗德基金管理有限公司。2006 年 12 月27 日 起担任本基金基金经理至今。 （三）报告期内遵规守信情况说明 本报告期内，本基金管理人严格遵守《证券投资基金法》、《证券投资基金销售 管理办法》、《证券投资基金运作管理办法》、基金合同和其他有关法律法规、监管 部门的相关规定，本着诚实信用、勤勉尽责、安全高效的原则管理和运用基金资产， 在严格控制投资风险的基础上，为基金持有人谋求最大利益。 本报告期内，本基金整体运作合规合法，无不当内幕交易和关联交易，基金投资 范围、投资比例及投资组合符合有关法律法规及基金合同的约定，未发生损害基金持 有人利益的行为。 （四）报告期内本基金的投资策略和业绩表现的说明与解释 由于升值压力造成货币投放过快、经济增长加速、通货膨胀压力加大，2007 年 上半年货币政策频繁紧缩：人民银行 5 次上调准备金率，2 次上调存贷款基准利率共 计 54bp。虽然调控政策频繁，但是货币市场运行基本稳定，利率重心稳步上移。1 年 期央行票据发行利率比年初上升30bp，3 个月央行票据发行利率比年初上升25bp。 这也表明了货币市场资金充裕的现实状况以及人民银行维护市场运行稳定的用意。另 外，上半年股票发行量大，引起回购市场的阶段性波动：其中在兴业银行、中信银 行、交通银行、中国远洋等大型IPO 之际，货币市场利率波动较为剧烈。 在利率持续、平稳上升的市场环境中，交银货币基金保持组合的相对稳定，充分 把握新股发行时交易所市场回购利率的上升，积极进行无风险套利操作，在不增加组 合利率风险的情况下提高收益。 7 ----------------------- Page 11----------------------- 交银施罗德货币市场证券投资基金2007年半年度报告 （五）宏观经济、证券市场及行业走势展望 我们认为人民币币值低估的情况依然存在，外汇储备将会继续大幅增长，由于货 币供应量快速增长而引起的通货膨胀还会继续发展，利率还有上升的空间；同时，大 型股票发行引起的交易所市场回购利率阶段性大幅上升还会继续存在。因此，2007 年下半年货币市场运行态势将类似于上半年。 交银货币基金管理组将会继续将基金的流动性管理和风险控制放在首位，在控制 流动性风险、利率风险和信用风险的基础上，均衡投资，积极进行无风险套利，为基 金持有人获取合理的投资回报。 四、托管人报告 在托管交银施罗德货币市场证券投资基金的过程中，本基金托管人— 中国农业 银行严格遵守《证券投资基金法》相关法律法规的规定以及《交银施罗德货币市场证 券投资基金基金合同》、《交银施罗德货币市场证券投资基金托管协议》的约定，对 交银施罗德货币市场证券投资基金管理人—交银施罗德基金管理有限公司2007 年 1 月 1 日至2007 年6 月30 日基金的投资运作，进行了认真、独立的会计核算和必要的 投资监督，认真履行了托管人的义务，没有从事任何损害基金份额持有人利益的行 为。 本托管人认为，交银施罗德基金管理有限公司在交银施罗德货币市场证券投资基 金的投资运作、基金资产净值的计算、基金份额申购赎回价格的计算、基金费用开支 等问题上，不存在损害基金份额持有人利益的行为；在报告期内，严格遵守了《证券 投资基金法》等有关法律法规，在各重要方面的运作严格按照基金合同的规定进行。 本托管人认为，交银施罗德管理有限公司的信息披露事务符合《证券投资基金信 息披露管理办法》及其他相关法律法规的规定，基金管理人所编制和披露的交银施罗 德货币市场证券投资基金半年度报告中的财务指标、净值表现、收益分配情况、财务 会计报告、投资组合报告等信息真实、准确、完整，未发现有损害基金持有人利益的 行为。 中国农业银行托管业务部 2007 年 8 月24 日 8 ----------------------- Page 12----------------------- 交银施罗德货币市场证券投资基金2007年半年度报告 五、财务会计报告 除特别注明外，表格金额单位为人民币元 （一）资产负债表 项目 会计报表附注 2007年6月30 日 2006年12月31 日 资产 银行存款 5 18,706,951.40 34,552,810.32 清算备付金 - 646,371.83 交易保证金 - - 应收证券清算款 - - 应收股利 - - 应收利息 6 2,959,976.73 1,916,863.34 应收申购款 2,132,577.72 - 其他应收款 274,900.52 - 股票投资市值 - - 其中：股票投资成本 - - 债券投资市值 898,076,572.91 938,182,596.70 其中：债券投资成本 898,076,572.91 938,182,596.70 权证投资市值 - - 其中：权证投资成本 - - 配股权证 - - 买入返售证券 10,000,000.00 - 待摊费用 (268,909.64) - 其他资产 - - 资产合计 931,882,069.64 975,298,642.19 负债 应付证券清算款 10,000,062.51 - 应付赎回款 15,319,160.05 3,786,958.06 应付赎回费 - 6,551.87 应付管理人报酬 14(2) 244,505.43 272,655.55 应付托管费 14(3) 74,092.58 82,622.87 应付销费服务费 14(4) 160,447.31 206,557.25 应付佣金 7 - - 应付利息 11,200.74 - 应付收益 931,178.67 1,315,060.68 未交税金 - - 其他应付款 7 25,108.58 32,062.25 卖出回购证券款 114,000,000.00 - 短期借款 - - 预提费用 8 224,098.50 172,863.44 ☆ 其他负债 - - 负债合计 140,989,854.37 5,875,331.97 基金持有人权益 9 ----------------------- Page 13----------------------- 交银施罗德货币市场证券投资基金2007年半年度报告 实收基金 9 790,892,215.27 969,423,310.22 未实现利得 - 未分配收益 - 基金持有人权益合计 790,892,215.27 969,423,310.22 负债及基金持有人权益合计 931,882,069.64 975,298,642.19 年/期末基金份额净值 1.0000 1.0000 （二）经营业绩表 2007年1月1日至 2006年1月20 日至 项目 会计报表附注 2007年6月30 日 2006年6月30 日 收入 16,286,170.72 23,357,691.69 股票差价收入 - - 债券差价收入 10 (938,343.26) 3,174,233.06 权证差价收入 - - 债券利息收入 13,457,788.24 12,380,061.76 存款利息收入 111,128.45 1,306,232.53 股利收入 - - 买入返售证券收入 3,655,597.29 6,497,164.34 其他收入 - - 费用 4,284,270.38 8,317,493.66 基金管理人报酬 14(2) 1,612,495.51 3,582,750.57 基金托管费 14(3) 488,635.02 1,085,682.01 基金销售服务费 14(4) 1,196,803.65 2,714,204.84 卖出回购证券支出 756,096.85 449,170.57 利息支出 - - 其他费用 11 230,239.35 485,685.67 其中：信息披露费 61,937.55 55,095.81 审计费用 39,671.58 23,333.73 基金净收益 12,001,900.34 15,040,198.03 加：未实现利得 - - 基金经营业绩 12,001,900.34 15,040,198.03 （三）基金收益分配表 2007年1月1日至 2006年1月20 日至 项目 会计报表附注 2007年6月30 日 2006年6月30 日 本期基金净收益 12,001,900.34 15,040,198.03 加：期初基金净收益 - - 加：本期损益平准金 - - 可供分配基金净收益 12,001,900.34 15,040,198.03 减：本期已分配基金净收益 12 12,001,900.34 15,040,198.03 期末基金未分配净收益 - - 10 ----------------------- Page 14----------------------- 交银施罗德货币市场证券投资基金2007年半年度报告 （四）基金净值变动表 2007年1月1日至 2006年1月20 日至 项目 会计报表附注 2007年6月30 日 2006年6月30 日 期初基金净值 969,423,310.22 4,741,255,133.16 本期经营活动 - 基金净收益 12,001,900.34 15,040,198.03 未实现利得 - - 经营活动产生的基金净值变 12,001,900.34 15,040,198.03 动数 本期基金份额交易 - - 基金申购款 2,526,782,680.06 1,542,109,640.03 基金赎回款 (2,705,313,775.01) (5,243,581,640.52) 基金单位交易产生的基金净 (178,531,094.95) (3,701,472,000.49) 值变动数 本期向持有人分配收益 - - 向基金持有人分配收益产生 12 (12,001,900.34) (15,040,198.03) 的基金净值变动数 期末基金净值 790,892,215.27 1,039,783,132.67 会计报表附注 1、基金基本情况 交银施罗德货币市场证券投资基金(以下简称“本基金”) 经中国证券监督管理 委员会（以下简称“中国证监会”）证监基金字[2005]204 号文件“关于同意交银施 罗德货币市场证券投资基金募集的批复”批准，由基金管理人交银施罗德基金管理有 限公司依照《中华人民共和国证券投资基金法》、《证券投资基金运作管理办法》、 《证券投资基金销售管理办法》、《证券投资基金信息披露管理办法》、《交银施罗 德货币市场证券投资基金基金合同》及其它有关法律法规发起募集，于2005 年 12 月 27 日至2006 年 1 月 16 日发行，2006 年 1 月20 日募集成立。本基金为契约型开放 式，存续期限不定。本基金合同生效日的基金份额为4,741,255,133.16 份，其中募集 期间的认购资金利息折合基金份额为723,762.65 份，业经德勤华永会计师事务所有限 公司验证，并出具了编号为德师报(验)字(06)第0003 号的验资报告。本基金的管理人 为交银施罗德基金管理有限公司，托管人为中国农业银行。 根据《中华人民共和国证券投资基金法》和《交银施罗德货币市场证券投资基 金基金合同》的有关规定，本基金的投资范围为：现金、通知存款、一年以内(含一 年)的银行定期存款、大额存单、剩余期限在397 天以内(含 397 天)的债券、期限在一 年以内(含一年)的中央银行票据、期限在一年以内(含一年)的债券回购、剩余期限在 11 ----------------------- Page 15----------------------- 交银施罗德货币市场证券投资基金2007年半年度报告 397 天以内(含 397 天)的资产支持证券以及中国证监会、中国人民银行认可的其他具 有良好流动性的货币市场工具。本基金暂不投资于交易所债券。 2、会计报表编制基础 本基金的会计报表按照企业会计准则、《金融企业会计制度》、《证券投资基 金会计核算办法》、《交银施罗德货币市场证券投资基金基金合同》及适用于基金行 业实务操作的会计政策编制。 3、主要会计政策和会计估计 (1) 会计年度 本基金会计年度为公历年度，即每年 1 月 1 日起至12 月31 日止。本会计报表期 间为2007 年 1 月 1 日至2007 年6 月30 日。 (2) 记账本位币 本基金的记账本位币为人民币。 (3) 记账基础和计价原则 本基金的记账基础为权责发生制，债券投资采用摊余成本法进行后续计量，同 时按公允价值进行估值监控。除此之外，所有报表项目均以历史成本计价。 (4) 基金资产的估值原则 本基金的债券投资采用摊余成本法计价，即计价对象以买入成本列示，按票面 利率或商定利率每日计提利息，并考虑其买入时的溢价与折价在其剩余期限内平均摊 销。本基金不采用市场利率和上市交易的债券和票据的市价计算基金资产净值。 为了避免采用摊余成本法计算的基金资产净值与按市场利率和交易市价计算的 基金资产净值发生重大偏离，从而对基金持有人的利益产生稀释和不公平的结果，基 金管理人于每一计价日采用市场利率和交易价格对基金持有的计价对象进行重新评 估，即“影子定价”。当“影子定价”确定的基金资产净值与摊余成本法计算的基金 资产净值的偏离度的绝对值达到或超过0.25%时，基金管理人应根据风险控制的需要 调整组合。其中对于偏离度的绝对值达到或超过0.5%的情形，基金管理人应编制并 披露临时报告。 如有确凿证据表明按上述方法进行计价不能客观反映其公允价值的，基金管理 人可根据具体情况与基金托管人商定后，按最能反映公允价值的方法计价。 (5) 证券投资的成本计价方法 12 ----------------------- Page 16----------------------- 交银施罗德货币市场证券投资基金2007年半年度报告 (a) 债券投资 买入银行间同业市场交易的债券于实际支付价款时确认为债券投资。债券投资 按成交日应支付的全部价款入账，其中所包含债券起息日或上次除息日至购买日止的 利息，作为应收利息单独核算，不构成债券投资成本。买入贴息债券无需单独核算应 收利息。 卖出银行间同业市场交易的债券于实际收到全部价款时确认债券差价收入/(损 失)。出售债券的成本按移动加权平均法结转。 (6) 收入/(损失)的确认和计量 银行间同业市场交易的债券差价收入于实际收到全部价款时确认。债券差价收 入按应收取全部价款与其成本、应收利息和相关费用的差额确认。 债券利息收入按债券票面价值与票面利率计算的金额，并根据买入债券时溢价 与折价的摊销数及应由债券发行企业代扣代缴的个人所得税进行调整后的金额确认， 在债券实际持有期内逐日计提。贴现债券按买入债券时的成本和到期应收金额的差额 采用直线法逐日计提。 存款利息收入按存款的本金与适用利率逐日计提。 买入返售证券收入按融出资金额及约定利率，在证券持有期内采用直线法逐日 计提。 (7) 费用的确认和计量 本基金的基金管理人报酬按前一日基金资产净值0.33%的年费率逐日计提。 本基金的基金托管费按前一日基金资产净值0.10%的年费率逐日计提。 本基金的基金销售服务费按前一日基金资产净值0.25%的年费率逐日计提。 卖出回购证券支出按融入资金额及约定利率，在回购期限内采用直线法逐日计 提。 (8) 实收基金 实收基金为对外发行的基金份额总额。每份基金份额面值为 1.00 元。申购(其中 包括红利再投资)、赎回所引起的实收基金变动分别于基金申购确认日及基金赎回确 认日认列。上述申购和赎回分别包括基金转换所引起的转入基金的实收基金增加和转 出基金的实收基金减少。 (9) 基金的收益分配政策 每一基金份额享有同等分配权。当日申购的基金份额自下一个工作日起享有基金 的分配权益；当日赎回的基金份额自下一个工作日起不享有基金的分配权益。本基金 13 ----------------------- Page 17----------------------- 交银施罗德货币市场证券投资基金2007年半年度报告 以份额面值1.00 元固定份额净值交易方式，每日计算当日收益，并全部分配结转至 应付收益科目，每月以红利再投资方式集中支付累计收益。 4、主要税项 根据财政部、国家税务总局财税字[2002]128号文《关于开放式证券投资基金有关 税收问题的通知》、财税字[2004]78号文《关于证券投资基金税收政策的通知》以及其 他相关税务法规和实务操作，主要税项列示如下： (1) 以发行基金方式募集资金，不属于营业税征收范围，不征收营业税。 (2) 基金买卖股票、债券的差价收入，免予缴纳营业税和企业所得税。 (3) 对基金取得的企业债券利息收入，由发行债券的企业在向基金派发利息时代扣 代缴20% 的个人所得税，暂不征收企业所得税。 5、银行存款 截至2007 年6 月30 日止，银行存款余额均为活期存款，存款年利率为0.99%。 6、应收利息 &nb |