| 2001年年度报告(一) |
| 基金简称：基金安顺 基金代码：500009 |
| 安顺证券投资基金2001年年度报告 华安基金管理有限公司 2002 年3 月29 日 重要提示 本基金的托管人交通银行已于2002 年3 月27 日复核了本报告。 本基金的管理人、托管人愿就本报告中所载资料的真实性、准确性、完整 性负责。本报告书中的内容由基金管理人负责解释。 一、基金简介 (一)基金名称:安顺证券投资基金 （简称：基金安顺） 交易代码：500009 基金发起人: 上海国际信托投资公司 天同证券有限责任公司 (原山东证券有限责任公司) 浙江证券有限责任公司 华安基金管理有限公司 基金发行日期：1999 年6 月9 日 基金成立日期：1999 年6 月15 日 基金单位总份额：30 亿份基金单位 基金类型：契约型封闭式 基金存续期：15 年 基金上市地点：上海证券交易所 基金上市日期: 1999 年6 月22 日 (二)基金管理人：华安基金管理有限公司 注册及办公地址：上海市浦东南路360 号新上海国际大厦38 楼 （邮政编码：200120） 法定代表人：杜建国 总经理：韩方河 信息披露负责人：冯颖 电话：021-58881111 传真：021-58406138 客户服务热线：021-68604666 国际互联网地址：http://www.huaan.com.cn (三)基金托管人：交通银行 注册及办公地址：上海市仙霞路18 号 （邮政编码：200336） 法定代表人：方诚国 托管部负责人：谢红兵 信息披露负责人：江永珍 电话：021-62082517 传真：021-62750005 （四）会计师事务所：大华会计师事务所有限公司 注册及办公地址：上海市昆山路146 号 法定代表人：汤云为 经办注册会计师：吕秋萍、曹培青 二、主要财务指标 2001年 2000年 基金本期净收益： 327,782,066.43元 987,393,365.44元 单位基金本期净收益： 0.1093元 0.3291元 基金可分配净收益： 361,034,236.23元 993,252,169.80元 单位基金可分配净收益： 0.1203元 0.3311元 期末基金资产总值： 3,754,205,454.75元 5,277,351,745.97元 期末基金资产净值： 3,507,482,880.05元 4,778,461,832.53元 单位基金资产净值： 1.1692元 1.5928元 基金资产净值收益率： 8.58% 32.83% 1999年6月-12月 基金本期净收益： 110,858,804.36元 单位基金本期净收益： 0.0370元 基金可分配净收益： 110,858,804.36元 单位基金可分配净收益： 0.0370元 期末基金资产总值： 3,134,941,598.18元 期末基金资产净值： 3,112,258,685.56元 单位基金资产净值： 1.0374元 基金资产净值收益率： 3.70% 新指标 新指标 旧指标 新指标 旧指标 本期基金净值增长率： -8.33% 57.48% 58.90% 3.74% 3.74% 基金累计净值增长率： 49.76% 63.37% 62.78% 3.74% 3.74% 上述部分指标计算公式： 基金资产净值收益率=本期净收益/调整后期初基金资产净值 计算公式有变动的指标： 1、本期基金净值增长率： 新指标=（分红或扩募前单位净值/期初单位净值）*（期末单位净值/分红 或扩募后单位净值）-1 旧指标=期末基金单位净值/调整后期初基金单位净值-1 2、基金累计净值增长率 新指标=（第1 年度净值增长率+1）*（第2 年度净值增长率+1）*...*（ 上年度净值增长率+1）*（本期净值增长率+1）-1 旧指标=（期末基金单位净值+累计分红）/基金单位面值 三、基金管理人报告 (一)基金管理人报告 基金经理简介 李匆先生，基金经理，管理学博士。9 年证券从业经验，曾在海南华银国 际信托投资公司上海证券业务部工作。进入华安基金管理有限公司后先后担任 研究发展部高级研究员，基金安信基金经理助理等职，现担任基金安顺和基金 安瑞的基金经理。 林彤彤先生，基金经理，硕士学位。10 年银行、证券从业经历。曾就职 于中国银行漳州分行信贷管理处，华安基金管理有限公司研究发展部。曾担任 基金安信和基金安久的基金经理。现担任基金安顺和基金安瑞的基金经理。 本基金业绩表现 截止2001 年12 月31 日，基金单位资产净值达到1.1692 元，年净值增长 率为-8.33%，超过同期上证综指和深证综指-20.62%和-25.13%的市场表现，实 现净收益3.27 亿元，每基金单位分红0.11 元。业绩在本年度及过去两年中均 处于同类基金的领先地位。 本基金自1999 年6 月15 日成立以来，历年的业绩表现总结如下： 净值增长率 上证综指涨幅 深证综指涨幅 单位分红 1999* 3.74% -1.52% -1.02% 0.035 2000 57.48% 51.73% 58.07% 0.320 2001 -8.33% -20.62% -25.13% 0.110 累计 49.76% 18.62% 17.15% 0.465 *自成立之日起计算 基金经理工作报告 走过十年风雨历程，中国证券市场在新世纪第一年又发生了历史性变革。 首先，出于中国加入WTO后降低和规避金融风险的大局考虑，开年之初管理层 便为全年的证券市场定下了“监管年”主基调。结合国际化的监管思路，通过 对恶性坐庄、公司造假、中介机构违规违法行为的查处，通过对有关法规、管 理办法的修订和完善，市场秩序得到改善，规范程度显著提高，但与此同时市 场也承受了巨大压力，沪深两市综合指数平均下跌22.88%，市值减少超过1万 亿元。对入市资金的严格控制，使许多长线“牛股”由于资金链断裂而被迫走 熊，加剧了个股投资风险；部分上市公司严重造假行为的曝光，对市场信心造 成较大的负面影响，一度产生所谓的“信任”危机。 其次，关于股市发展的焦点问题引起全社会的广泛关注，十年股市在广度 和深度上已成为我国政治经济生活不可或缺的重要组成部分，股市的兴衰关系 千家万户的利益，不能不慎，不能不察。在诸多问题当中，关于市场泡沫和市 盈率高低的讨论几乎贯穿全年，而下半年关于国有股减持问题的讨论更是空前 激烈，由此引发人们对市场本质、市场定位和市场结构等基础性问题的深刻反 思。对这些问题的思考和讨论，无疑将有利于股市的长远健康发展。 在跌宕起伏的2001 年，基金安顺采取相对谨慎的投资策略，全年净值增长 率-8.33%，跑赢两市平均指数14.55%，实现净收益3.27 亿元，每基金单位分 红0.11元，业绩在同类基金中处于领先地位。回顾全年的基金操作，主要分为 以下三个阶段： 第一，上半年主要控制巨额分红后的仓位风险。由于基金在2000 年实现 收益较高，现金分红9.6 亿元，占一季度末分红前净值的19.89%，分红后仓位 一度高达79.02%。基金面临的系统风险较大。我们对增长预期放缓的重仓品种 进行减持，二季度仓位降至68.31%。 第二，中期以后，市场环境出现转折，系统风险和个股风险同时增大，我 们加大了以结构调整为主的风险回避策略。三季度末股票仓位降至37.95%，创 基金成立以来的最低水平。同时充分发挥国债的“避风港”作用，增加以新券 为主的国债投资比重，较好地回避了投资风险。 第三，第四季度基本面出现好转，谨慎介入风险较低的品种，到年末股票 投资比例提高到46.82%，较好完成全年的收官工作。 需要指出的是，面对市场结构和投资理念发生的巨变，本年度对组合调整 的力度是基金成立以来最大的。十大品种更换了七只，许多曾准备长期持有的 重仓品种被完全清除出组合。相应地，组合结构也发生较大变化，电子通讯等 科技股比重大幅降低，包括纺织、港口、交通运输等入世受惠板块在内的传统 行业比重有较大幅度提高，较好地回避了网络泡沫破灭后科技股回调的市场风 险，增强了组合抵御风险的能力。与此同时，出于控制风险和增加组合流动性 的考虑，对投资策略也进行了一定调整，适当降低了组合的集中度，并根据市 场状况的变化，增加了波段操作的力度。 但是，在复杂多变的市场中，限于知识、能力和经验的不足，我们对政策 和市场的变化还缺乏敏锐的判断，对“入世”给我国带来的革命性变革理解不 深，尤其是习惯了96 年以来牛市行情，对结构性变化带来的深刻调整缺乏足够 的心理和技术准备，在风险控制、时机判断、操作策略上还存在许多缺陷。 作为入世的第一年，2002 年面临的不确定性因素增加，市场较难产生合 理预期。宏观经济增长预期的放缓和企业赢利状况的下降，以及国有股问题的 悬而未决，降低了投资者对今年市场收益的预期。而国债市场期货市场的发展 以及QDII CDR 的推出和新股的扩容也将加剧市场资金的供需矛盾。但是，去 年股市的深幅调整已部分化解了市场的风险，“规范发展”的基调也增强了市 场的信心。我们认为今年市场还是可以有所作为的。WTO 改变了我们的视野， 比较优势将取代相对优势，结构性变化和规则的改变中孕育着众多投资机会， 比如内外资、跨行业、跨地域的重组板块，具有地域、资源、经营权、垄断权 等优势的资源类企业，基建、零售、西部开发、城镇化建设等刺激内需收益的 行业，以及与统一指数、股指期货等金融创新品种相关的板块等。 在新的一年，监管的加强和市场结构的变化，有助于促进投资理念从资金 推动型向价值驱动型转变，但市场不会在一夜之间成熟、规范起来，这个过程 可能相当漫长，并且有反复，而上市公司质量的提升也是一个长期的过程，这 都会增加包括基金在内的机构投资者理性投资的难度。而随着机构投资者比例 的提高，机构投资呈现明显的“趋同性”，也是我们面临的一个新问题。面对 新的形势，我们将以开放的心态倍加努力，不断学习、吸收、探索和提高，以 超值的服务回报持有者的厚爱。 （二）内部监察报告 一、基金运作合规性声明 本报告期间，本基金管理人严格遵守《证券投资基金管理暂行办法》及其 各项实施准则、《安顺证券投资基金基金契约》和其他有关法律法规的规定， 本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，遵循“忠诚理财、智慧 回报”的公司理念，在严格控制风险的基础上，为持有人谋求最大利益，无损 害基金持有人利益的行为存在。基金投资组合符合有关法规及基金契约的规定 。 二、内部监察工作报告 2001 年度中，伴随公司基金管理规模逐步扩大、公司组织结构逐步完善、 新业务开发速度加快，公司对全方位的合法合规性运作提出了更高的要求。这 不仅要求严格遵循现有法律法规制度，更需要根据现代企业制度的要求规范完 善公司业务流程规则与内部风险控制体系，树立全员风险防范、控制意识。 在过去的一年里，监察稽核部与各业务部门紧密配合，共同建立公司风险 防范体系；监察稽核部自身也积极吸取境外合作伙伴风险控制先进经验，不断 对现有监察工作方式和工作内容进行调整和完善，主要表现在完善监察规则与 程序、调整监察手段、提高监察效率等诸多方面。 在报告期内，我们对以下方面着重实施了监察： 1、对基金安顺日常投资运作合法性、合规性的监察。 为加强公司风险监控，防范投资违规风险，维护公司良好的市场形象，根 据《暂行办法》、《试点办法》及其他规定对投资行为进行每日检查，重点对 基金投资比例、席位分配比例、投资决策和交易制度执行情况进行检查，发现 异常情况时及时报管理层并反馈给相关投资部人员，要求解释和纠正。迄今为 止，未发现基金安顺的投资运作中存在重大违规行为。 2、建立电脑应用系统权限管理 随着业务发展，特别是开放式基金的推出，公司新增了基金注册、客户服 务等应用系统。为加强对信息的控管，在华安创新开放式基金发行前，我们确 定了员工权限开通、变更和取消的程序，并在信息技术部及相关业务部门的配 合下，我们对基金交易、基金核算、基金注册、客户服务等各应用系统的明细 权限进行了集中整理，确定了每位员工在系统中的明细权限。 3、加强法律工作力量 随着开放式基金的推出，基金公司将每天与基金投资者发生业务交往，使 基金管理公司可能面临的民事法律纠纷的可能性也相应增加。为此，我们聘请 了知名律师事务所担任公司的常年法律顾问，有效地防范了法律风险。此外， 我们还充实了内部的法律专业人员，相信今后能更好地理解有关法律法规及监 管政策，进一步加强公司管理与基金合规性运作。 4、加强风险的事前防范工作 通过参与开放式基金的筹备过程，我们意识到及早介入公司业务，有利于 了解业务全貌，发现掌握风险点，尽早制订风险防范方法。制定公司应急计划 ，开展应急计划演习是风险事前防范的另一表现形式。2001 年，以监察稽核 部牵头，公司各业务部门分别制订了本部门应急计划，我们还分部门进行了应 急演习。2002年，我们将进一步加强对应急计划的修订和演习。 四、托管人报告 2001 年度，安顺证券投资基金（以下简称“基金安顺”）的托管人—— 交通银行，严格遵守《证券投资基金管理暂行办法》及其实施准则的规定，依 据《安顺证券投资基金基金契约》和《安顺证券投资基金托管协议》中的条款 ，认真履行基金托管人的各项职责，安全保管基金安顺的所有资产，做好基金 安顺的投资监管和清算核算工作，切实维护广大基金持有人的合法权益，未发 生任何损害基金持有人利益的事件和行为。 2001 年度，基金管理人遵守了《证券投资基金管理暂行办法》及其实施 准则、基金契约和其它有关法规的规定，基金托管人未发现基金管理人在投资 运作中有损害基金持有人利益的行为。基金托管人确认，由基金管理人在2001 年度编制和披露的基金安顺每日资产净值、每周资产净值公告、每季度投资 组合公告、中期财务报告、年度财务报告等有关基金信息是合法、真实和完整的。 五、基金年度财务报告 （一）审计报告 审计报告 华业字(2002)第577 号 安顺证券投资基金全体基金持有人： 我们接受委托，审计了贵基金2001 年12 月31 日的资产负债表及2001 年 度收益及收益分配表。这些会计报表由贵基金的管理人负责，我们的责任是对 这些会计报表发表审计意见。我们的审计是依据中国注册会计师独立审计准则 进行的。在审计过程中，我们结合贵基金的实际情况，实施了包括抽查会计记 录等我们认为必要的审计程序。 我们认为，上述会计报表符合证券投资基金及其财务会计的相关法规、制 度和《安顺证券投资基金基金契约》的有关规定，在所有重大方面公允地反映 了贵基金2001 年12 月31 日的财务状况以及2001 年度经营成果；会计处理方 法的选用遵循了一贯性原则。 大华会计师事务所有限公司 中国注册会计师：吕秋萍 中国注册会计师：曹培青 中国·上海·昆山路146 号 2002 年2 月6 日 （二）基金会计报告书 资产负债报告书 资产负债主要项目期初数、期末数如下： 项目 说明 期末数 期初数 股票投资-成本 1,499,077,364.09 2,545,116,715.71 股票投资-估值增值 143,148,186.84 783,597,223.37 债券投资-成本 1,208,796,785.32 1,028,641,537.84 债券投资-估值增值 3,298,536.98 1,612,439.36 配股权证 1,920.00 - 银行存款和清算备付金 (1) 883,630,968.20 700,872,252.87 应收利息 (2) 2,049,497.58 7,980,601.44 应收账款 (3) 13,285,313.78 208,818,594.11 其他应收款项 (4) 916,881.96 712,381.27 基金资产总值 3,754,205,454.75 5,277,351,745.97 应付基金管理费及业绩报酬 4,443,988.50 9,170,439.19 应付基金托管费 744,193.34 997,981.47 应付账款 (5) 40,180,328.18 17,445,650.53 卖出回购债券款 200,000,000.00 470,000,000.00 应付佣金 524,968.90 809,513.51 其他应付款项 (6) 829,095.78 466,328.74 负债总额 246,722,574.70 498,889,913.44 基金单位总额 3,000,000,000.00 3,000,000,000.00 未分配净收益 361,034,236.23 993,252,169.80 未实现估值增值 146,448,643.82 785,209,662.73 基金资产净值 3,507,482,880.05 4,778,461,832.53 基金单位发行总份额 3,000,000,000 3,000,000,000 每份基金单位资产净值 1.1692 1.5928 收益及分配报告书 收益及分配主要项目本期数、上期数如下： 项目 说明 本期数 上期数 在除息日确认的股息收入 18,163,088.81 7,923,267.17 债券利息收入 25,823,388.69 14,024,264.64 股票买卖价差收入 304,568,977.20 1,032,031,458.99 债券买卖价差收入 46,777,857.08 3,319,311.80 其他收入 (7) 17,451,117.51 17,790,379.22 管理费及业绩报酬 57,905,051.71 65,948,302.08 其中：基金管理费 57,905,051.71 62,760,607.87 业绩报酬 - 3,187,694.21 基金托管费 9,789,950.14 10,757,075.51 应由基金承担的其他费用 (8) 17,307,361.01 10,989,938.79 基金净收益 327,782,066.43 987,393,365.44 上年末未分配净收益 993,252,169.80 110,858,804.36 本期已分配收益 960,000,000.00 105,000,000.00 期末未分配净收益 361,034,236.23 993,252,169.80 （三）会计报告书附注 1、主要会计政策 （1）会计期间：公历1 月1 日至12 月31 日。 （2）记账原则：权责发生制。 （3）记账本位币：人民币。 （4）基金资产的估值方法： ①任何上市流通的有价证券，以其估值日在证券交易所挂牌的市价（平均 价）估值；估值日无交易的，以最近交易日的市价估值。 ②未上市的股票应区分以下情况处理： a.配股和增发新股，按估值日在证券交易所挂牌的同一股票的市价估值； b.首次公开发行的股票，按成本估值。 ③配股权证，从配股除权日起到配股确认日止，按市价高于配股价的差额 估值；如果市价低于配股价，按配股价估值。 ④如有确凿证据表明按上述方法进行估值不能客观反映其公允价值，基金 管理公司应根据具体情况与基金托管人商定后，按最能反映公允价值的价格估 值。 ⑤如有新增事项，按国家最新规定估值。 （5）收入的确认政策： ①股票差价收入：于卖出股票成交日确认，并按卖出股票成交总额与其成 本和相关费用的差额入账。 ②债券差价收入：卖出上市债券，于成交日确认债券差价收入，并按应收 取的全部价款与其成本和相关费用的差额入账；卖出非上市债券，于实际收到 价款时确认债券差价收入，并按应收取的全部价款与其成本、应收利息的差额 入账。 ③股息收入：在被投资股票股权除息日确认，并按上市公司宣告的分红派 息比例计算的金额入帐。 ④债券利息收入：已上市债券在被投资债券除息日确认，按实际持有期间 以票面价值与票面利率计算的金额确认利息收入；未上市债券、在银行间债券 市场交易的债券在持有期间内逐日计提，按票面价值与票面利率计算的金额确 认利息收入。 ⑤买入返售证券收入：在证券持有期内采用直线法逐日计提，按计提的金 额确认收入。 ⑥利息收入：按本金与适用的利率逐日计提确认，计提对象为银行存款和 清算备付金。 ⑦其他收入：在实际收到时确认。 （6）证券交易的成本计价方法 证券交易在取得时按实际成本计价，出售时按移动加权平均法结转成本。 （7）税项 依据财政部、国家税务总局的财税字[1998]55 号文《关于证券投资基金 有关税收问题的通知》的有关规定，对基金管理人运用基金资产买卖股票按4 ‰的税率征收印花税，对证券投资基金从证券市场中取得的收入，暂不征收 企业所得税，在2000 年底前暂免征收营业税。 依据财政部、国家税务总局的财税字[2001]61 号文《关于证券投资基金 税收问题的通知》的有关规定，对“基金管理人运用基金买卖股票、债券的差 价收入，在2000 年底前暂免征收营业税”的优惠政策，予以延期3 年，即延 长到2003年12 月31 日止。 自2001 年11 月16 日起证券交易印花税下调为2 ‰。 （8）基金的收益分配政策： ①基金收益分配比例不低于可供分配基金净收益的90%。 ②基金收益分配采取现金方式，每年分配一次，在基金会计年度结束后的 四个月内完成。 ③基金当年收益先弥补上一年度亏损后，才可进行当年收益分配。 ④基金投资当年亏损，则不进行收益分配。 ⑤每一基金单位享有同等分配权。 2、关联交易 （1）关联人、关系、交易性质及法律依据列示 关联人 关系 交易性质 法律依据 华安基金管理有限公司 基金管理人 提取管理费 基金契约 基金发起人 交通银行 基金托管人 提取托管费 基金契约 上海证券有限责任公司 与基金管理人 租用交易席位 席位使用协议 同属一股东* 天同证券有限责任公司 管理公司发起人 租用交易席位 席位使用协议 基金发起人 申银万国证券股份公司 管理公司发起人 租用交易席位 席位使用协议 浙江证券有限责任公司 管理公司股东 租用交易席位 席位使用协议 基金发起人 东方证券有限责任公司 管理公司股东 租用交易席位 席位使用协议 *该股东为上海国际信托投资公司，系管理公司发起人和基金发起人 （2）通过关联人席位交易情况： ①本基金通过关联人席位2001 年的股票交易情况： 关联人 年成交量 占年成交量比例 年佣金 申银万国证券股份公司 483,068,374.00 11.54% 381,858.46 上海证券有限责任公司 55,620,872.80 1.33% 43,524.33 天同证券有限责任公司 451,974,528.14 10.80% 364,246.06 浙江证券有限责任公司 242,624,372.06 5.80% 194,205.15 东方证券有限责任公司 545,698,197.31 13.04% 440,311.26 合计 1,778,986,344.31 42.51% 1,424,145.26 关联人 占年佣金量比例 平均佣金比率 申银万国证券股份公司 11.59% 0.08% 上海证券有限责任公司 1.32% 0.08% 天同证券有限责任公司 11.05% 0.08% 浙江证券有限责任公司 5.89% 0.08% 东方证券有限责任公司 13.36% 0.08% 合计 43.21% 0.08% 本基金通过关联人席位2000 年的股票交易情况： 关联人 年成交量 占年成交量比例 年佣金 申银万国证券股份公司 766,860,923.91 15.44% 638,298.99 上海证券有限责任公司 475,199,808.14 9.56% 399,944.70 天同证券有限责任公司 221,736,560.77 4.46% 186,384.39 浙江证券有限责任公司 606,804,816.29 12.21% 500,375.24 东方证券有限责任公司 1,118,118,893.33 22.51% 893,848.98 合计 3,188,721,002.44 64.18% 2,618,852.30 关联人 占年佣金量比例 平均佣金比率 申银万国证券股份公司 15.60% 0.08% 上海证券有限责任公司 9.78% 0.08% 天同证券有限责任公司 4.56% 0.08% 浙江证券有限责任公司 12.23% 0.08% 东方证券有限责任公司 21.85% 0.08% 合计 64.02% 0.08% |
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