| 中海能源(163903)2007年半年度报告 |
| 基金简称：中海能源 基金代码：398021 |
| 中海能源策略混合型证券投资基金 2007 年半年度报告 报 告 期：2007.01.01-2007.06.30 基金管理人名称：中海基金管理有限公司 基金托管人名称：中国工商银行股份有限公司 送 出 日 期： 2007 年8 月 29 日 1 ----------------------- Page 2----------------------- 重要提示 本基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗 漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 本半年度报告已经三分之二以上独立董事签字同意，并由董事长签发。全体董事出席本次 董事会，没有董事对半年度报告内容的真实性、准确性、完整性无法保证或存在异议。 本基金托管人中国工商银行根据本基金合同规定，于二○○七年八月十日复核了本报告中 的财务指标、净值表现、收益分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容，保证复核内容 不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 本基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定 盈利。 基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读 本基金的招募说明书。 本报告期财务数据未经审计。 2 ----------------------- Page 3----------------------- 目 录 一、基金简介...............................................................4 二、主要财务指标、基金净值表现及收益分配情况 ...............................7 三、基金管理人报告 .........................................................8 五、基金财务会计报告（未经审计） ..........................................12 六、基金投资组合（2007年 6月 30日）.......................................23 七、基金份额持有人户数、持有人结构 ........................................28 八、开放式基金份额变动 ....................................................29 九、重大事件揭示..........................................................29 十、备查文件目录..........................................................32 3 ----------------------- Page 4----------------------- 一、基金简介 （一） 基金名称：中海能源策略混合型证券投资基金 基金简称：中海能源 交易代码： 398021 基金运作方式：契约型开放式 基金合同生效日：2007年 3 月13 日 报告期末基金份额总额：17,216,915,044.87份 基金合同存续期：不定期 （二） 基金投资目标：在世界能源短缺和中国经济增长模式向节约型转变的背景下， 以能源为投资主题，重点关注具备能源竞争优势的行业和企业，精选个股，并 结合积极的权重配置，谋求基金资产的长期稳定增值。 基金投资策略： 1、一级资产配置：本基金根据股票和债券估值的相对吸引力模型(ASSVM， A Share Stocks Valuation Model)，依据宏观经济分析和股票债券估值比较进行一级资产配 置。ASSVM 模型通过对股票市场和债券市场相对估值判断，决定股票和债券仓位配置。 投资决策委员会作为本基金管理人投资的最高决策机构和监督执行机构，决定本基金 的一级资产配置。 2、股票投资：本基金围绕能源主题。首先，根据摩根斯坦利和标准普尔公司联合发布 的全球行业四级分类标准(GICS)，对 A 股所有行业进行了重新划分。将 A 股所有行业 划分为能源供给型行业和能源消耗型行业；然后，将能源供给型行业细分为能源生产 行业和能源设备与服务行业，将能源消耗型行业细分为低耗能行业和高耗能行业（能 源下游需求各行业能耗相对高低的界定，主要来源于国家统计局和国家发改委的相关 文件）。 本基金股票资产的行业配置主要依据中海能源竞争优势评估体系。本基金依托中海油 在能源研究方面的独特优势，收集整理外部能源专家和其他研究机构的研究成果，综 合考虑全球地缘政治、军事、经济、气象等多方面因素，结合本公司内部能源研究小 组的研究，对未来能源价格的趋势进行预测。在此基础上，行业研究小组根据经济增 长和能源约束的动态发展关系，结合未来能源价格趋势的预测，从能源策略的角度， 确定能源主题类行业（包括能源供给型行业、高耗能行业中单位能耗产出比具有竞争 优势的企业和低耗能行业）在组合中的权重。在能源价格趋势向上时，提高能源生产 4 ----------------------- Page 5----------------------- 行业、能源设备与服务行业的权重配置。当能源价格趋势向下时，加大高耗能行业中 单位能耗产出比具有竞争优势的企业的权重配置。 同时本基金还将动态调整行业的配置权重，规避能源价格波动引起的风险。 （1）一级股票库构建 本基金主要由金融工程小组采用中海能源竞争优势多因子模型从能源供给型上市公司 (包括能源生产行业和能源设备与服务行业)、低耗能行业上市公司以及在高耗能行业 中单位能耗产出比具有竞争优势的上市公司中选取综合得分最高的 300 只左右的股票 作为一级股票库。 （2）二级股票库构建 在一级股票库的基础上，由行业研究小组通过分析目标公司的资产分布、盈利结构以 及财务状况等指标，综合考察公司的估值、成长性以及在竞争环境中的优势地位等因 素精选个股，形成公司的二级股票库。 （3）三级股票库构建 在二级股票库的基础上，由基金经理选择估值合理、公司管理卓越、业务构架清晰、 资产分布合理、财务安全、成长性突出且持续的个股，并由投资决策委员会开会审核 通过而形成三级股票库。基金经理根据市场变化，自主选择三级股票库中的股票进行 投资。 3、债券投资：债券投资以降低组合总体波动性从而改善组合风险构成为目的，在对利 率走势和债券发行人基本面进行分析的基础上，采取积极主动的投资策略。 （1）久期配置：债券组合的久期配置采用自上而下的方法。 1）通过数量分析，预测宏观经济周期趋势性变化，结合货币政策和财政政策，判断市 场利率的变化趋势； 2）根据利率变化趋势，确定债券投资组合的久期配置和风险管理方案； 3）根据市场状况，采用有效的投资策略和交易策略构建组合，并通过数量模型优化。 （2）个券选择方法：个券的选择采用自下而上的方法，遵循如下原则。 1）相对价值原则：属性相近的债券，选择收益率较高的券种；在收益率相同的情况 下，选择风险（久期）较低的券种。对二者都相近的券种，根据凸性，选择凸性较大 的券种。 2）流动性原则：收益率、剩余期限、久期和凸性基本类似的券种，市场表现有时差别 明显。在一般情况下，避免波动性过大的券种，选择流动性较好的券种。 5 ----------------------- Page 6----------------------- 对于信用品种，本基金建立内部信用评估体系，对信用类债券进行二次评级。只有通 过评级，基金经理才能进行投资。 4、权证投资 本基金的权证投资将以保值为主要投资策略，以达到控制正股下跌风险、实现保值和 锁定收益的目的。同时，发掘潜在的套利机会，以达到增值目的。 本基金持有的权证，可以是因上市公司派送而被动持有的权证，也可以是根据权证投 资策略在二级市场上主动购入的权证。 业绩比较基准：沪深 300 指数涨跌幅×65%＋上证国债指数涨跌幅×35% 风险收益特征：本基金属混合型证券投资基金，为证券投资基金中的中高风险 品种。本基金长期平均的风险和预期收益低于股票型基金，高于债券型基金、 货币市场基金。 （三） 基金管理人：中海基金管理有限公司 注册地址：上海市浦东新区陆家嘴东路 166 号中国保险大厦 34 层 办公地址：上海市浦东新区陆家嘴东路 166 号中国保险大厦 34 层 邮政编码： 200120 法定代表人：储晓明 信息披露负责人：夏立峰 电话： 021-68419966 传真： 021-68419525 电子邮箱： xialf@zhfund.com （四） 基金托管人：中国工商银行股份有限公司 注册地址：北京市西城区复兴门内大街 55 号 办公地址：北京市西城区复兴门内大街 55 号 邮政编码：100032 法定代表人：姜建清 信息披露负责人：蒋松云 联系电话：010-66106912 传真：010-66106904 电子邮箱： custody@icbc.com.cn （五） 信息披露报纸名称：中国证券报、上海证券报、证券时报 登载半年度报告正文的管理人互联网网址：www.zhfund.com 基金半年度报告置备地点：上海市浦东新区陆家嘴东路 166 号中国保险大厦 34 楼 （六） 注册登记机构：中海基金管理有限公司 办公地址：上海市浦东新区陆家嘴东路 166 号中国保险大厦 34 楼 6 ----------------------- Page 7----------------------- 二、主要财务指标、基金净值表现及收益分配情况 （一）主要财务指标 单位：人民币元 基金本期净收益 1,630,374,466.87 基金份额本期净收益 0.1288 期末可供分配基金收益 827,805,232.87 期末可供分配基金份额收益 0.0481 期末基金资产净值 20,136,821,239.05 期末基金份额净值 1.1696 基金加权平均净值收益率 11.15％ 本期基金份额净值增长率 24.75％ 基金份额累计净值增长率 24.75％ 注：以上财务指标中“本期”指2007年3月 13日始至 2007 年6月 30日止。所述基金业绩指标不 包括持有人认购或交易基金的各项费用（例如，开放式基金的申购、赎回费等），计入费用后实际 收益水平要低于所列数字。 （二）基金净值表现 1、本基金净值增长率与同期业绩比较基准收益率比较表 净值增长率 净值增长率标 业绩比较基准 业绩比较基准收 阶段 ①－③ ②－④ ① 准差② 收益率③ 益率标准差④ 过去 1 个月 -1.48% 2.60% -3.08% 1.95% 1.60% 0.65% 过去 3 个月 23.72% 1.97% 21.15% 1.62% 2.57% 0.35% 基金合同 生效起至今 24.75% 1.79% 26.00% 1.50% -1.25% 0.29% 注1：基金合同生效起至今指2007年3月13日(基金合同生效日)至2007年6月30日。 注 2：基金合同生效以来本基金累计净值增长率与同期业绩比较基准收益率的历史走势对比图 7 ----------------------- Page 8----------------------- 40.00% 35.00% 中海能源策略 30.00% 比较基准 25.00% 20.00% 15.00% 10.00% 5.00% 0.00% -5.00% 2 5 9 3 7 5 2 9 - 2 1 6 - 0 7 4 1 - 4 1 8 1 2 4 1 2 5 1 1 2 3 6 1 2 2 - - - - - - - - - - - - - 3 3 3 - 4 4 4 - 5 5 5 5 - 6 6 6 - - - 7 - - - 7 - - - - 7 - - - 7 7 7 0 7 7 7 0 7 7 7 7 0 7 7 7 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 注1：本基金合同于2007 年3月13 日生效，截至报告期末本基金合同生效未满一年。 注2：按相关法规规定，本基金自基金合同生效日起6个月内为建仓期，报告期内本基金仍处于建仓 期。截至报告期末本基金的各项投资比例符合基金合同第十一部分（二、投资范围和六、（二）投 资组合限制）的有关约定。 （三）基金合同生效以来每年基金收益分配情况 单位：人民币 年度 每 10 份基金份额分红数（至少保留三位小 备注 数） 自 2007 年3月 13 日（基金 0.800 合同生效日）至 2007 年6 月 30 日止 合计 0.800 三、基金管理人报告 （一）基金管理人及基金经理情况 基金管理人：自 2004 年3 月18 日成立以来，始终坚持“诚实信用、勤勉尽责”的原 则，严格履行基金管理人的责任和义务，依靠强大的投研团队、规范的业务管理模式、严密科 学的风险管理和内部控制体系，为广大基金份额持有人提供规范、专业的资产管理服务，取得 了优异业绩。截至 2007年 6 月30 日，共管理证券投资基金 3 只。 基金经理：朱晓明先生，上海交通大学管理学硕士，8 年证券投资管理经历。历任上海上 实资产经营有限公司资产管理部投资经理、高级投资经理，上实集团下属盛通投资管理顾问有 8 ----------------------- Page 9----------------------- 限公司副总经理、董事副总经理，于 2006 年7月进入本公司工作，现任投资管理部副总经 理。 （二）管理人合规情况说明 基金管理人在报告期内严格遵守《基金法》及其他有关法律法规、《基金合同》的规定， 勤勉尽责地为基金份额持有人谋求利益，不存在损害基金份额持有人利益的行为，不存在违法 违规或未履行基金合同承诺。 （三）基金经理工作报告 ０７年上半年在居民金融意识觉醒，增加股票资产配置的情况下，Ａ股市场出现了和０６ 年类似的大幅上涨，虽然经历了５月份的调整，但从长期配置的角度，结合日本和台湾地区在 升值阶段的表现，股票资产的上升空间依然较大。由于个人投资者在Ａ股市场的高比例，导致 了市场热点的多元化，在坚持价值投资的基础上，也应顺应市场趋势进行灵活的趋势投资。 通货膨胀是２００７年的投资主题，要素价格和资产价格的上涨推动了股市的上涨，1— 5 月份规模以上工业实现增长 42%反应了实体经济超出预期的增长，与一季度上市公司利润同 比增长达到９８％相呼应，目前正是中国经济与中国股市最佳的阶段。 能源价格继续维持稳中有升的格局，在经济的良好推动下，能源的需求不断上升，由于气 候环境的恶化，地缘政治的不稳定，推动石油价格继续创出了新高，而从目前的趋势分析，石 油价格继续上涨的概率较大，我们将继续维持低能耗行业，能源供给行业，能源设备与服务行 业的超配状态，充分分享能源价格上涨提供的投资机会。 对于高耗能行业，我们认为将分化明显，少部分具有能源竞争优势的行业集中度正在不断 提升，比如钢铁行业，而不具有竞争优势的小公司正在不断淘汰出局，这些行业中的龙头公司 未来胜出的概率较大。 中海能源策略基金依然坚持立足于能源视角，以长期的思路和阳光选择有核心竞争力的公 司，能源是不可再生和稀缺的，在全球经济一体化的背景下，能源的配置价值将在相当长的一 个阶段始终存在，具有能源竞争优势的公司必然是最具有核心竞争力，能充分分享经济增长的 公司。 9 ----------------------- Page 10----------------------- 截至 2007 年６月３０日，本基金份额净值 1.1696 元（累计净值 1.2496 元）。报告期内 本基金取得了 24.75%的净值增长。 10 ----------------------- Page 11----------------------- 四、基金托管人报告 2007年上半年，本基金托管人在对中海能源策略混和型证券投资基金的托管过程中，严格 遵守《证券投资基金法》及其他法律法规和基金合同的有关规定，不存在任何损害基金份额持 有人利益的行为，完全尽职尽责地履行了基金托管人应尽的义务。 2007年上半年，中海能源策略混和型证券投资基金的管理人——中海基金管理有限公司在 中海能源策略混和型证券投资基金的投资运作、基金资产净值计算、基金份额申购赎回价格计 算、基金费用开支等问题上，不存在任何损害基金份额持有人利益的行为，在各重要方面的运 作严格按照基金合同的规定进行。 本托管人依法对中海基金管理有限公司在2007年上半年所编制和披露的中海能源策略混和 型证券投资基金半年度报告中财务指标、净值表现、收益分配情况、财务会计报告、投资组合 报告等内容进行了核查，以上内容真实、准确和完整。 中国工商银行股份有限公司资产托管部 2007年 8 月 10 日 11 ----------------------- Page 12----------------------- 五、基金财务会计报告（未经审计） （一） 会计报表内容 1、资产负债表 资产负债表 单位：人民币元 资产 2007年6 月30 日 附注 负债与持有人权益 2007年6 月30 日 附注 资产： 负债 ： 银行存款 1,591,358,806.60 应付证券清算款 277,903,674.42 清算备付金 113,254,106.48 应付赎回款 117,374,580.74 交易保证金 4,025,330.87 应付赎回费 442,362.50 应收证券清算款 108,442,053.21 应付管理人报酬 22,205,835.54 应收股利 4,101,325.80 应付托管费 3,700,972.61 应收利息 17,882,408.72 1 应付佣金 43,766,396.88 3 应收申购款 191,448,012.31 应付利息 0.00 其他应收款 应付收益 0.00 股票投资市值 17,619,940,153.32 2 未交税金 0.00 其中：股票 4 其他应付款 投资成本 16,506,830,637.66 1,004,789.60 债券投资市值 934,079,289.03 卖出回购证券款 0.00 其中：债券 短期借款 0.00 投资成本 934,079,289.03 权证投资市值 0.00 预提费用 138,435.00 5 其中：权证 0.00 其他费用 0.00 投资成本 配股权证 0.00 负债合计： 466,537,047.29 买入返售证券 0.00 持有人权益： 待摊费用 0.00 实收基金 17,216,915,044.87 6 未实现利得 2,092,100,961.31 7 未分配收益 827,805,232.87 持有人权益合计 20,136,821,239.05 负债及持有人权益 资产合计 20,603,358,286.34 总计 20,603,358,286.34 注 1：本基金合同生效日为 2007 年3月 13日，无去年同期比较数据。下同。 注 2：所附附注为本会计报表的组成部分。 2、经营业绩表 经营业绩表 单位：人民币元 项 目 附注 本报告期 一、收入 1,707,242,390.08 1、股票差价收入 8 1,615,248,315.38 2、债券差价收入 9 3,464,440.34 12 ----------------------- Page 13----------------------- 3、权证差价收入 10 15,218,672.02 4、债券利息收入 2,569,596.98 5、存款利息收入 10,863,098.73 6、股利收入 55,540,334.95 7、买入返售证券收入 2,913,581.44 8、其他收入 11 1,424,350.24 二、费用 76,867,923.21 1、基金管理人报酬 65,038,891.15 2、基金托管费 10,839,815.22 3、卖出回购证券支出 801,950.68 4、利息支出 0.00 5、其他费用 12 187,266.16 其中：上市年费 .00 信息披露费 101,019.60 审计费用 37,415.40 三、基金净收益 1,630,374,466.87 加：未实现利得 1,131,936,315.66 四、基金经营业绩 2,762,310,782.53 注：所附附注为本会计报表的组成部分。 3、基金净值变动表 基金净值变动表 单位：人民币元 项目 本报告期 一、期初基金净值 9,745,102,563.26 二、本期经营活动： 基金净收益 1,630,374,466.87 未实现利得 1,131,936,315.66 经营活动产生的基金净值变动数 2,762,310,782.53 三、本期基金单位交易： 基金申购款 9,896,594,529.29 基金赎回款 1,139,453,337.76 基金单位交易产生的基金净值变动数 8,757,141,191.53 四、本期向持有人分配收益： 向基金持有人分配收益产生的基金净值变动数 1,127,733,298.27 五、期末基金净值 20,136,821,239.05 注：所附附注为本会计报表的组成部分。 13 ----------------------- Page 14----------------------- 4、基金收益分配表 基金收益分配表 单位：人民币元 项目 附注 本报告期 本期基金净收益 1,630,374,466.87 加：期初基金净收益 0.00 加：本期损益平准金 325,164,064.27 可供分配基金净收益 1,955,538,531.14 减：本期已分配基金净收益 13 1,127,733,298.27 期末基金净收益 827,805,232.87 注：所附附注为本会计报表的组成部分。 （二）会计报表附注 1、基金基本情况 中海能源策略混合型证券投资基金(以下简称“本基金”)由中海基金管理有限公司依照 《中华人民共和国证券投资基金法》、《证券投资基金运作管理办法》及有关法规规定，经中 国证券监督管理委员会证监基金字【2007】51号《关于同意中海能源策略混合型证券投资基金 设立的批复》核准募集。 本基金为契约型开放式，存续期限不定，基金管理人为中海基金管理有限公司，基金托 管人为中国工商银行；有关基金募集文件已按规定向中国证券监督管理委员会备案；基金合同 于2007年3月13日生效，该日的基金份额总额为9,745,102,563.26份。 2、会计政策： 本基金的会计报表按《证券投资基金会计核算办法》编制,会计报表披露的方式则是根据 中国证券监督管理委员会颁布并于 2004 年7 月1日起实施的《证券投资基金信息披露管理办 法》、证券投资基金信息披露内容与格式准则第 3 号《半年度报告的内容与格式》、证券投资 基金信息披露编报规则第 3 号《会计报表附注的编制及披露》、证券投资基金信息披露编报规 则第 4 号《基金投资组合报告的编制及披露》进行编制及披露。 3、主要税项 根据财政部、国家税务总局财税字 [2002]128 号《关于开放式证券投资基金有关税收问题 的通知》、财税字 [2004]78 号《关于证券投资基金税收政策的通知》、财税[2005]102 号 ☆ 14 ----------------------- Page 15----------------------- 《关于股息红利个人所得税有关政策的通知》、财税[2005]103 号《关于股权分置试点改革有 关税收政策问题的通知》、财税[2005]11 号《关于调整证券(股票)交易印花税税率的通知》及 其他相关税务法规和实务操作，主要税项列示如下： (a)印花税 根据财政部、国家税务总局财税字[2002]128 号文《财政部、国家税务总局关于开放式证 券投资基金有关税收问题的通知》的规定,本基金本报告期按 2‰的税率缴纳股票交易印花税。 根据财政部、国家税务总局税字[2005]11 号文《财政部、国家税务总局关于调整证券（股票） 印花税率的通知》，自 2005 年1 月 24 日起，调整证券(股票)交易印花税税率，按 0.1%的税率 缴纳证券(股票)交易印花税。自 2005 年 6 月 13 日起股权分置改革过程中因非流通股股东向流 通股股东支付对价而发生的股权转让，暂免征收印花税。经国务院批准，财政部决定从 2007 年 5 月 30 日起，调整证券（股票）交易印花税税率,由现行 1‰调整为 3‰。即对买卖、继 承、赠与所书立的 A 股、B 股股权转让书据，由立据双方当事人分别按 3‰的税率缴纳证券 （股票）交易印花税。 (b)营业税 根据财政部、国家税务总局财税字[2002]128 号文《财政部、国家税务总局关于开放式证 券投资基金有关税收问题的通知》的规定,以发行基金方式募集资金不属于营业税的征税范围, 不缴纳营业税；根据财政部、国家税务总局财税字[2004]78 号文《国家税务总局关于证券投资 基金税收政策的通知》的规定,基金管理人运用基金买卖股票、债券的价差收入暂免缴营业 税。 (c)企业所得税 根据财政部、国家税务总局财税字[2004]78 号文《国家税务总局关于证券投资基金税收政 策的通知》的规定,本基金自证券市场中取得的收入,包括买卖股票、债券的价差收入,股票的 股息、红利收入,债券的利息收入及其他收入,暂不缴纳企业所得税。 (d)个人所得税 根据财政部、国家税务总局财税字[2002]128 号文《财政部、国家税务总局关于开放式证 券投资基金有关税收问题的通知》的规定,本基金取得的股票的股息、红利收入及企业债券的 利息收入,由上市公司及债券发行企业在向其派发股息、红利收入和利息收入时代扣代缴 20%的 个人所得税。根据财政部、国家税务总局财税字[2005]102号文《关于股息红利有关个人所得 税政策的补充通知》，对本基金自 2005 年6 月13 日起从上市公司取得的股息红利所得，暂减 按 50％计入个人应纳税所得额，依照现行税法规定计征个人所得税。 15 ----------------------- Page 16----------------------- 4、本报告期重大会计差错： 无 5、关联方关系及其交易 （1） 关联方关系 企业名称 与本基金的关系 中海基金管理有限公司 基金管理人、直销机构 中国工商银行 基金托管人、代销机构 中海信托投资有限责任公司 基金管理人股东 国联证券有限责任公司 (“国联证券”) 基金管理人的股东、代销机构 云南烟草兴云投资股份有限公司(“兴云投资”) 基金管理人的股东 （2） 关联交易 a. 截至2007年6月30日本基金管理人固有资金未持有本基金份额。 截至2007年6月30日本基金管理人主要股东及其控制机构均未持有本基金份额。 b. 通过关联方席位进行的交易：国联证券 2007年3月13日－2007年6月30日 单位：人民币元 占股票总 占债券总 占权证总 占佣金 股票成交金额 债券成交金额 权证成交金额 佣金 成交额 成交额 成交额 总额 10,167,269,239 18.78% 8,337,117. 19.05% .49 1,768,375.00 4.90% 181,024,883.49 90.80% 96 注： 上述佣金按市场佣金率计算，已扣除中国证券登记结算有限责任公司收取的由券商承担的证券 结算风险基金后的净额列示。 沪市交易佣金＝股票买（卖）成交金额*1‰－股票买（卖）经手费（买卖成交金额*0.11‰） －股票买（卖）证管费（买卖成交金额*0.04‰）－证券结算风险金（股票成交金额*0.03‰+国债 现货成交全价金额*0.01‰+国债回购成交金额*0.01‰） 深市交易佣金＝股票买（卖）成交金额*1‰－股票买（卖）经手费（买卖成交金额*0.1875 ‰）－证券结算风险金（股票成交金额*0.03‰+国债现货成交全价金额*0.01‰+国债回购成交金额 *0.01‰） （3） 基金管理人及托管人报酬 a 基金管理人报酬——基金管理费 H=E×1.5%/当年天数 H为每日应支付的基金管理费 E为前一日的基金资产净值 16 ----------------------- Page 17----------------------- 工作日内从基金资产中一次性支付给基金管理人。本基金于本期应支付基金管理人管 理费共65,038,891.15元，其中已支付基金管理人42,833,055.61元，尚余 22,205,835.54元未支付。 b 基金托管人报酬——基金托管费 H=E×0.25%/当年天数 H为每日应支付的基金托管费 E为前一日的基金资产净值 工作日内从基金资产中一次性支取。本基金于本期应支付基金托管人托管费共计人民 币10,839,815.22元，其中已支付人民币7,138,842.61元，尚余人民币3,700,972.61 元未支付。 （4） 与关联方进行银行间同业市场的债券（含回购）交易 本基金自2007年3月13日起至2007年6月30日止，未与关联方进行银行间同业市场的债券 （含回购）交易。 （5） 由关联方保管的银行存款余额及由此产生的利息收入 本基金的银行存款由基金托管人中国工商银行股份有限公司保管，并按银行间同业利率计 息。基金托管人于2007年6月30日保管的银行存款余额为1,591,358,806.60元。本会计期间由 基金托管人保管的银行存款产生的利息收入为10,065,367.31元。 根据中国证券登记结算有限责任公司要求的证券投资基金结算模式，本基金需通过以基金 托管人名义开立的“中国工商银行托管专户”进行证券交易结算。于2007年6月30日，本基金 用于证券交易结算的资金通过“中国工商银行托管专户”转存于中国证券登记结算有限责任公 司，相关余额113,254,106.48元计入结算备付金科目。 6、会计报表主要项目注释 （1） 应收利息 单位：人民币元 应收银行存款利息 393,314.44 17 ----------------------- Page 18----------------------- 应收清算备付金利息 45,867.96 应收权证交收价差保证金利息 0.00 应收债券利息 17,429,414.43 应收 TA 认申购款利息 13,811.89 合计 17,882,408.72 （2） 投资估值增值 单位：人民币元 股票估值增值 1,113,109,515.66 债券估值增值 0.00 权证估值增值 18,826,800.00 合计 1,131,936,315.66 （3） 应付佣金 单位：人民币元 申银万国 11,208,889.39 中信证券 4,641,049.06 中银国际 2,765,828.34 西部证券 5,067,103.90 长江证券 4,724,341.61 国联证券 8,337,117.96 齐鲁证券 1,567,310.88 银河证券 777,775.11 招商证券 &nb |