| 易基策略(161102)2007年年度报告 |
| 基金简称：易基策略 基金代码：110002 |
| 易方达策略成长证券投资基金 2007年年度报告 基金管理人：易方达基金管理有限公司 基金托管人：中国银行股份有限公司 送出日期：2008年3月29日重要提示 基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。本年度报告已经三分之二以上独立董事签字同意，并由董事长签发。 基金托管人中国银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2008年3月15日复核了本报告中的财务指标、净值表现、收益分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。 基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。 本报告财务资料已经审计。安永华明会计师事务所为本基金出具了标准无保留意见的审计报告，请投资者注意阅读。 目录 一、基金简介 1 二、主要财务指标、基金净值表现及收益分配情况 2 （一） 主要财务指标 2 （二）基金净值表现 3 （三）过往三年每年的基金收益分配情况 4 三、管理人报告 5 （一）基金管理人及基金经理情况 5 （二）报告期内基金运作的遵规守信情况的说明 6 （三）报告期内基金基金投资策略和业绩表现的说明与解释 6 （四）宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 6 （五）基金内部监察报告 7 五、审计报告 8 六、财务会计报告 9 （一） 基金会计报表 9 （二）会计报表附注 12 七、投资组合报告 31 八、基金份额持有人户数、持有人结构 40 九、开放式基金份额变动 41 十、重大事件揭示 41 十一、备查文件目录 45 一、基金简介 （一）基金基本资料 1、基金名称： 易方达策略成长证券投资基金 2、基金简称： 易基策略 3、基金交易代码: 110002 4、基金运作方式： 契约型开放式 5、基金合同生效日： 2003年12月09日 6、报告期末基金份额总额： 2,913,364,230.89份 7、基金合同存续期： 不定期 8、基金份额上市的证券交易所： 无 9、上市日期： 无 （二）基金产品说明 1、投资目标： 本基金通过投资兼具较高内在价值和良好成长性的股票，积极把握股票市场波动所带来的获利机会，努力为基金持有人追求较高的中长期资本增值。 2、投资策略： 本基金为主动型股票基金，投资的总体原则是在价值区域内把握波动，在波动中实现研究的“溢价”。基金采取相对稳定的资产配置策略，避免因过于主动的仓位调整带来额外的风险。同时，以雄厚的研究力量为依托，通过以价值成长比率（PEG）为核心的系统方法筛选出兼具较高内在价值及良好成长性的股票，并通过对相关行业和上市公司成长率变化的动态预测，积极把握行业/板块、个股的市场波动所带来的获利机会，为基金持有人追求较高的当期收益及长期资本增值。 3、业绩比较基准： 上证A指收益率×75％+上证国债指数收益率×25％ 4、风险收益特征： 本基金为中等风险水平的证券投资基金，基金力争通过主动投资获取较高的资本增值和一定的当期收益。 （三）基金管理人 1、名称： 易方达基金管理有限公司 2、注册地址： 广东省珠海市香洲区情侣路428号九洲港大厦4001室 3、办公地址： 广州市体育西路189号25、27、28楼 4、邮政编码: 510620 5、国际互联网址： http://www.efunds.com.cn 6、法定代表人： 梁棠 7、信息披露负责人： 张南 8、信息披露电话： 020－38799008 9、客户服务与投诉电话： 40088-18088（免长途话费）或020－83918088 10、传真： 020－38799488 11、电子邮箱： csc@efunds.com.cn （四）基金托管人 1、名称： 中国银行股份有限公司 2、注册地址： 北京西城区复兴门内大街1号 3、办公地址： 北京西城区复兴门内大街1号 4、邮政编码: 100818 5、国际互联网址： http://www.boc.cn 6、法定代表人： 肖钢 7、信息披露负责人： 宁敏 8、联系电话： 010－66594977 9、传真： 010－66594942 10、电子邮箱： tgxxpl@bank-of-china.com （五）信息披露 信息披露报纸名称： 中国证券报、上海证券报、证券时报 登载年度报告正文的管理人互联网网址： http://www.efunds.com.cn 基金年度报告置备地点： 广州市体育西路189号城建大厦28楼 （六）其他有关资料 1、聘请的会计师事务所 名称： 安永华明会计师事务所 办公地址： 北京市东城区东长安街1号东方广场东方经贸城 2、基金注册登记机构 名称： 易方达基金管理有限公司 办公地址： 广州市体育西路189号城建大厦28楼 二、主要财务指标、基金净值表现及收益分配情况 （单位：人民币元） 重要提示：下述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低于所列数字。 （一） 主要财务指标 序号 项目 2007年度 2006年度 2005年度 1 本期利润 6,672,369,889.42 2,636,866,755.45 215,241,620.09 2 本期利润扣减本期公允价值变动损益后的净额 4,478,057,895.71 1,310,851,121.60 66,550,036.98 3 加权平均份额本期利润 2.7843 1.3524 0.1216 4 期末可供分配利润 6,128,248,947.59 832,132,439.86 -3,227,462.31 5 期末可供分配份额利润 2.1035 0.5310 -0.0014 6 期末基金资产净值 15,262,673,726.87 3,868,755,969.43 2,524,632,781.54 7 期末基金份额净值 5.239 2.469 1.125 8 加权平均净值利润率 64.58% 83.39% 11.20% 9 本期份额净值增长率 133.88% 151.60% 13.41% 10 份额累计净值增长率 637.93% 215.52% 25.40% 注：（1）. 增加“本期利润”指标，新会计准则实施之前相关期间内本指标的计算方法为当期净收益加上当期因估值变动产生的未实现利得。 （2）. 原“本期净收益”名称调整为“本期利润扣减本期公允价值变动损益后的净额”。 （3） 原“加权平均基金份额本期净收益”名称调整为“加权平均份额本期利润”，计算方法在原“加权平均基金份额本期净收益”公式（）的基础上，将P改为本期利润。原“加权平均净值收益率”名称调整为“加权平均净值利润率”，计算方法在原公式的基础上，将P改为本期利润。 （二）基金净值表现 1、本基金份额净值增长率与同期业绩比较基准收益率比较表： 阶段 净值增长率① 净值增长率标准差② 业绩比较基准收益率③ 业绩比较基准收益率标准差④ ①-③ ②-④ 过去3个月 -4.64% 1.66% -3.71% 1.56% -0.93% 0.10% 过去6个月 37.20% 1.82% 28.56% 1.52% 8.64% 0.30% 过去一年 133.88% 2.01% 71.99% 1.65% 61.89% 0.36% 过去三年 567.37% 1.59% 240.31% 1.27% 327.06% 0.32% 基金合同生效至今 637.93% 1.47% 203.64% 1.21% 434.29% 0.26% 2、自基金合同生效以来基金份额净值的变动情况，并与同期业绩比较基准收益率变动比较 易方达策略成长基金累计份额净值增长率与同期业绩比较基准收益率 的历史走势对比图 （2003年12月9日至2007年12月31日） 注：（1）基金合同中关于基金投资比例的约定： 1） 基金持有一家上市公司的股票，不超过基金资产净值的10%； 2） 基金与由基金管理人管理的其它基金持有任何一家公司发行的证券的总和，不 超过该证券的10%； 3） 基金投资于股票、债券的比例不低于基金资产总值的80％； 4） 基金股票投资比例最高可达95%； 5） 法律法规规定的其他限制。 因基金规模或市场剧烈变化导致投资组合不符合上述规定时，基金管理人应在合理期限内进行调整，以符合上述规定。法律法规另有规定时，从其规定。 （2）本报告期遵守法律、法规和基金合同的比例限制进行证券投资。 （3）本基金自基金合同生效至报告期末的基金份额净值增长率为637.93%，同期业绩比较基准收益率为203.64%。 3、本基金过往三年每年的净值增长率，及与同期业绩比较基准的收益率比较 易方达策略成长基金净值增长率与业绩比较基准收益率对比图 （三）过往三年每年的基金收益分配情况 单位：元 年度 每10份基金份额分红数 备注 2005年 0.600 - 2006年 2.100 - 2007年 3.800 - 合计 6.500 - 三、管理人报告 （一）基金管理人及基金经理情况 1、 基金管理人及其管理基金的经验 经中国证监会证监基金字[2001]4号文批准，易方达基金管理有限公司成立于2001年4月17日，注册资本1.2亿元。截至2007年12月31日，公司的股东为广东粤财信托、广发证券、广东美的电器股份公司、广东省广晟资产经营有限公司和广州市广永国有资产经营有限公司，其中广东粤财信托、广发证券和广东美的电器股份公司分别占出资额的25%，广东省广晟资产经营有限公司占出资额的16.67%，广州市广永国有资产经营有限公司占出资额的8.33%。 公司下设基金投资部、研究部、集中交易室、市场部、电子商务部、注册登记部、核算部、信息技术部、监察部、人力资源部、综合管理部、机构理财部、固定收益部、投资发展部等部门。良好的治理结构和健全的内部控制保证了公司的合法规范经营，并逐步形成稳健、务实、规范、创新的经营风格。 自成立以来，易方达基金管理有限公司秉承“取信于市场，取信于社会”的宗旨，坚持“在诚信规范的前提下，通过专业化运作和团队合作实现持续稳健的增长”的经营理念，努力以规范的运作、良好的业绩和优质的服务，为投资者创造最佳的回报。 截至2007年12月31日，公司旗下有基金科汇、基金科翔、基金科瑞三只封闭式基金和易方达平稳增长基金、易方达策略成长基金、易方达50指数基金、易方达积极成长基金、易方达货币市场基金、易方达月月收益中短期债券投资基金、易方达深证100交易型开放式指数基金、易方达价值精选股票型基金、易方达策略成长二号混合型基金、易方达价值成长混合型基金、易方达科讯股票型证券投资基金十一只开放式基金。 2、 基金经理简介 本报告期易方达策略成长证券投资基金基金经理由肖坚先生和刘志奇先生担任。 肖坚，男，经济学硕士，1969年出生。曾任香港安财投资有限公司财务部经理，粤信（香港）投资有限公司业务部副经理、广东粤财信托投资公司基金部经理。2001年4月加入易方达基金管理有限公司，曾任投资管理部总经理助理、投资管理部常务副总经理、科翔基金基金经理、研究部总经理，本报告期内任总裁助理、基金投资部总经理、易方达策略成长基金基金经理、易方达策略成长二号混合型证券投资基金基金经理。自2008年1月1日起不再兼任易方达策略成长证券投资基金及易方达策略成长二号混合型证券投资基金基金经理。 刘志奇，经济学硕士，1975年出生。曾在四川省华西集团第一分公司工作，2004年6月加入易方达基金管理有限公司，曾任房地产和机械行业研究员、易方达策略成长二号混合型证券投资基金基金经理助理（2006年8月16日至2007年7月11日），自2007年7月12日起任易方达策略成长证券投资基金和易方达策略成长二号混合型证券投资基金基金经理。 （二）报告期内基金运作的遵规守信情况的说明 本报告期内，本基金管理人严格遵守《证券投资基金法》等有关法律法规及基金合同、基金招募说明书等有关基金法律文件的规定，以取信于市场、取信于社会投资公众为宗旨，本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，在控制风险的前提下，为基金份额持有人谋求最大利益。在本报告期内，基金运作合法合规，无损害基金份额持有人利益的行为。 （三）报告期内基金基金投资策略和业绩表现的说明与解释 2007年中国经济在经历了美国次级债危机的冲击，外围经济体的动荡影响后仍保持了较快的增长速度，GDP约增长11.3%。伴随着经济高增长的是三季度开始的CPI高企，以及在四季度逐渐传导的通货膨胀，预计全年CPI约为4.5%。固定资产投资、出口和内需都取得了均衡的增长，经济呈现良好运行态势。 2007年上证A股指数再次创下历史新高，收于5261点，全年上涨96.66%。07年的证券市场表现为大幅上涨，板块轮动明显，中途伴有剧烈震荡，市场参与各方的相互博弈在07年表现得淋漓尽致。 易方达策略成长基金从成立伊始，就确立了“策略应对市场”的投资理念，坚持“价值选股，策略配置”的投资风格。将“以确定的企业价值应对不确定的市场风险，用灵活的配置策略来追求持续的超额回报”作为我们基本的投资思路。 整个2007年，我们依然坚持以研究为先导，不断深入挖掘具有投资价值的个股，通过积极地操作来优化组合，坚持价值投资理念，拒绝参加垃圾股和题材股的炒作。全年紧紧抓住人民币升值和资产重估的主线，坚持以金融、地产、钢铁为纲，在坚定持有优质公司的同时，阶段性地对主流板块进行转换，全年取得了较好收益。 截至报告期末，本基金份额净值为5.239 元，本报告期份额净值增长率为133.88% ，同期业绩比较基准增长率为71.99 ％。 （四）宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 展望2008年，最大的不确定性就是宏观经济的不确定。首先表现为世界主要经济体的动荡。美国和欧洲在次级债上的窟窿逐渐暴露，次债危机已经从衍生品危机蔓延为信贷危机，直接导致了全球金融市场的剧烈动荡，世界各主要证券市场相继发生股灾，导致财富大幅缩水。世界各主要经济体纷纷陷入“滞胀”的危机当中，高通胀制约了各国央行通过货币政策挽救经济的空间，或许各国央行都将为过去若干年实施的宽松货币政策付出代价，这也是全球经济发展不平衡矛盾的集中爆发。全球经济经过若干年的高速发展后，几乎所有的资源价格都处于不可想象的历史高位时，全球经济还能否续写高增长低通胀的神话值得深思。虽然本基金在07年一季报中即提醒应关注美国次级债事件的发展，但其后来的发展的确大大超出我们的预计。尽管目前的情况不太乐观，但我们相信当前各主要经济体自身有较强的弹性，在各种综合措施的努力下全球经济应该能顺利渡过难关。 中国的宏观经济也面临着通胀逐渐蔓延的压力，央行和政府已采取多种措施回收流动性，降低通胀压力，防止经济过热。08年中央经济工作会议提出了又好又快的发展，实施稳健的财政政策和从紧的货币政策，政府各部门都在围绕该目标而行动。但是在外围经济动荡、衰退，中国的出口增速有可能大幅放缓之时，国内的紧缩政策是否该严格实施，是否在某个时点应该转而刺激国内经济，这些都将成为08年经济的不确定因素。 在经历了两年的大幅上涨之后，市场几乎所有的估值洼地都被填平，预计08年的市场分化将更加剧烈，个股分化愈发明显，市场震荡也将加剧。创业板、股指期货的即将推出，相当数量的大小非解禁流通，都将给市场带来压力，也带来机会，行情的演变会更加刺激，投资也将更专业化。本基金将坚持“价值选股，策略配置”的投资风格，以确定的企业价值应对不确定的市场风险，用灵活的配置策略来追求持续的超额回报，本基金将集中投资于国民经济各行业中的优势企业，与企业共成长，分享企业成长的果实。 2008年，我们将更加关注宏观经济的动态，抓住人民币升值的主线，跟随财政投资带来的机会，在不确定中寻找确定的投资标的。我们仍将坚持自己的组合管理方法，策略应对、积极操作，不断寻找更好的投资目标来优化组合结构。 超越您的期望，是我们永远的追求和目标！ （五）基金内部监察报告 本报告期内，监察工作继续推动内控与风险管理体系的建设，督促各项业务的合规运作。监察部根据独立、客观、公正的原则，认真履行职责，通过材料审阅、监督监控、覆盖检查、重点抽查等多种方法开展工作，发现违规隐患及时与有关业务人员沟通并向管理层报告，定期向公司董事会和监管部门出具监察报告。 本报告期内，为进一步强化投资的规范运作和风险管理，监察部主要做了以 下工作： （1）进一步健全公司内控体系，保持了良好的内控环境、全面合理的风险评估机制、充分有效的控制活动、顺畅及时的信息沟通、以及对制度和内控体系的持续检验。 （2）结合新法规、新业务的开展，积极推进公司制度体系的优化和完善。 （3）进一步健全了投资的事前、事中和事后风险管理体系。 （4）坚持对投资、交易、核算、注册登记、信息技术、直销、客服等业务的运作进行日常合规性监察检查，同时还有计划、有针对性地对公司有关业务部门进行了多次全面或专项的监察检查，并根据证监会的《监察稽核报告内容与格式指引》以及《监察稽核项目表》，每季度组织各业务部门进行全面或专项的监察检查。 （5）按照法规的要求，认真做好旗下各只基金的信息披露工作，确保有关信息披露的真实、完整、准确、及时。 本基金管理人承诺将一如既往地本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，不断提高内部监察稽核工作的科学性和有效性，努力防范和控制各种风险，充分保障基金份额持有人的合法权益。 四、托管人报告 本报告期内，中国银行股份有限公司（以下称“本托管人”）在对易方达策略成长证券投资基金（以下称“本基金”）的托管过程中，严格遵守《证券投资基金法》及其他有关法律法规、基金合同和托管合同的有关规定，不存在损害基金份额持有人利益的行为，完全尽职尽责地履行了应尽的义务。 本报告期内，本托管人根据《证券投资基金法》及其他有关法律法规、基金合同和托管合同的规定，对本基金管理人的投资运作进行了必要的监督，对基金资产净值的计算、基金份额申购赎回价格的计算以及基金费用开支等方面进行了认真地复核，未发现本基金管理人存在损害基金份额持有人利益的行为。 本年度报告中的财务指标、净值表现、收益分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容真实、准确和完整。 五、审计报告 安永华明（2008）审字第60468000_H06号 易方达策略成长证券投资基金投资基金全体基金份额持有人： 我们审计了后附的易方达策略成长证券投资基金（以下简称“贵基金”）财务报表，包括2007年12月31日的资产负债表、2007年度利润表及所有者权益（基金净值）变动表以及财务报表附注。 一、基金管理人对财务报表的责任 按照企业会计准则的规定编制财务报表是贵基金的基金管理人易方达基金管理有限公司的责任。这种责任包括：（1）设计、实施和维护与财务报表编制相关的内部控制，以使财务报表不存在由于舞弊或错误而导致的重大错报；（2）选择和运用恰当的会计政策；（3）作出合理的会计估计。 二、注册会计师的责任 我们的责任是在实施审计工作的基础上对财务报表发表审计意见。我们按照中国注册会计师审计准则的规定执行了审计工作。中国注册会计师审计准则要求我们遵守职业道德规范，计划和实施审计工作以对财务报表是否不存在重大错报获取合理保证。 审计工作涉及实施审计程序，以获取有关财务报表金额和披露的审计证据。选择的审计程序取决于注册会计师的判断，包括对由于舞弊或错误导致的财务报表重大错报风险的评估。在进行风险评估时，我们考虑与财务报表编制相关的内部控制，以设计恰当的审计程序，但目的并非对内部控制的有效性发表意见。审计工作还包括评价管理层选用会计政策的恰当性和作出会计估计的合理性，以及评价财务报表的总体列报。 我们相信，我们获取的审计证据是充分、适当的，为发表审计意见提供了基础。 三、审计意见 我们认为，贵基金财务报表已经按照企业会计准则的规定编制，在所有重大方面公允反映了贵基金2007年12月31日的财务状况以及2007年度的经营成果、净值变动情况。 安永华明会计师事务所 中国注册会计师 李 地 中国 北京 中国注册会计师 樊淑华 2008年3月25日 六、财务会计报告 （一） 基金会计报表 1、资产负债表 易方达策略成长证券投资基金 资产负债表 2007年12月31日 单位：人民币元 项目 附注 2007-12-31 2006-12-31 资 产： 银行存款 7（1） 1,080,237,218.31 243,567,518.15 结算备付金 10,726,464.95 3,399,895.59 存出保证金 5,405,726.48 1,888,549.10 交易性金融资产 7（2） 13,324,025,510.38 3,550,181,197.20 其中：股票投资 7（2） 13,162,499,653.38 3,536,578,894.20 债券投资 7（2） 161,525,857.00 13,602,303.00 资产支持证券投资 - - 基金投资 - - 衍生金融资产 7（3） 100,412,813.21 71,006,363.94 买入返售金融资产 742,501,120.00 - 应收证券清算款 43,046,709.46 5,086,830.23 应收利息 7（4） 752,724.35 105,200.86 应收股利 - - 应收申购款 137,613,919.09 71,897,659.25 其他资产 - - 资产总计 15,444,722,206.23 3,947,133,214.32 负债： 短期借款 - - 交易性金融负债 - - 衍生金融负债 - - 卖出回购金融资产款 - - 应付证券清算款 93,349,438.77 18,500,169.95 应付赎回款 54,034,764.92 50,039,825.08 应付管理人报酬 6（3） 18,185,755.53 4,080,849.74 应付托管费 6（3） 3,030,959.25 680,141.62 应付交易费用 7（5） 10,840,270.91 2,981,685.34 应交税费 90,519.80 90,519.80 应付利息 7（6） - - 应付利润 - - 其他负债 7（7） 2,516,770.18 2,004,053.36 负债合计 182,048,479.36 78,377,244.89 所有者权益： 实收基金 7（8） 2,913,364,230.89 1,567,236,048.90 未分配利润 12,349,309,495.98 2,301,519,920.53 ☆ 所有者权益合计 15,262,673,726.87 3,868,755,969.43 15,262,673,726.87 3,868,755,969.43 负债和所有者权益总计 15,444,722,206.23 3,947,133,214.32 附注：2007年末基金份额净值5.239元，基金份额总额2,913,364,230.89份。 所附附注为本会计报表的组成部分 2、利润表 易方达策略成长证券投资基金 利润表 2007年度 单位：人民币元 项目 附注 2007年度 2006年度 一、收入 6,985,034,664.20 2,718,904,232.34 1．利息收入 10,766,451.52 2,074,150.20 其中：存款利息收入 10,381,529.41 1,896,300.96 债券利息收入 182,393.47 177,849.24 资产支持证券利息收入 - - 买入返售金融资产收入 202,528.64 - 2．投资收益 4,768,704,690.55 1,387,037,723.82 其中：股票投资收益 7（9） 4,646,374,449.82 1,282,812,933.91 债券投资收益 7（10） 4,289,862.01 603,884.32 资产支持证券投资收益 - - 衍生工具收益 7（11） 77,575,801.18 71,244,012.62 股利收益 40,464,577.54 32,376,892.97 3．公允价值变动收益 7（12） 2,194,311,993.71 1,326,015,633.85 4．其他收入 7（13） 11,251,528.42 3,776,724.47 二、费用 312,664,774.78 82,037,476.89 1．管理人报酬 6（3） 153,672,228.31 47,094,441.97 2．托管费 6（3） 25,612,038.09 7,849,073.62 3．交易费用 7（14） 132,950,162.71 26,668,969.78 4．利息支出 - - 其中：卖出回购金融资产支出 - - 5．其他费用 7（15） 430,345.67 424,991.52 三、利润总额 6,672,369,889.42 2,636,866,755.45 所附附注为本会计报表的组成部分 3、 所有者权益（基金净值）变动表 易方达策略成长证券投资基金 所有者权益（基金净值）变动表 2007年度 单位：人民币元 项 目 附注 2007年度 实收基金 未分配利润 所有者权益合计 一、期初所有者权益（基金净值） 1,567,236,048.90 2,301,519,920.53 3,868,755,969.43 二、本期经营活动产生的基金净值变动数（本期净利润） - 6,672,369,889.42 6,672,369,889.42 三、本期基金份额交易产生的基金净值变动数 （减少以“-”号填列） 1,346,128,181.99 4,298,479,807.15 5,644,607,989.14 其中：1.基金申购款 5,676,948,271.57 17,124,027,118.34 22,800,975,389.91 2.基金赎回款 -4,330,820,089.58 -12,825,547,311.19 -17,156,367,400.77 四、本期向基金份额持有人分配利润产生的基金净值变动数 7（16） - -923,060,121.12 -923,060,121.12 五、期末所有者权益（基金净值） 2,913,364,230.89 12,349,309,495.98 15,262,673,726.87 2006年度 实收基金 未分配利润 所有者权益合计 一、期初所有者权益（基金净值） 2,244,452,091.20 280,180,690.34 2,524,632,781.54 二、本期经营活动产生的基金净值变动数（本期净利润） - 2,636,866,755.45 2,636,866,755.45 三、本期基金份额交易产生的基金净值变动数 （减少以“-”号填列） -677,216,042.30 -222,087,903.66 -899,303,945.96 其中：1.基金申购款 3,868,490,639.63 2,531,816,202.69 6,400,306,842.32 2.基金赎回款 -4,545,706,681.93 -2,753,904,106.35 -7,299,610,788.28 四、本期向基金份额持有人分配利润产生的基金净值变动数 7（16） - -393,439,621.60 -393,439,621.60 五、期末所有者权益（基金净值） 1,567,236,048.90 2,301,519,920.53 3,868,755,969.43 所附附注为本会计报表的组成部分 （二）会计报表附注 附注1. 基金的基本情况 易方达策略成长证券投资基金（简称“本基金”）经中国证券监督管理委员会（简称“中国证监会”）证监基金字[2003]122号文件“关于同意易方达策略成长证券投资基金设立的批复”批准，由易方达基金管理有限公司作为基金发起人，向社会公开发行募集并于2003年12月09日正式成立，首次设立募集规模为2,035,050,979.21份基金份额。本基金为契约型开放式基金，存续期限不定。基金管理人为易方达基金管理有限公司，基金托管人为中国银行股份有限公司（简称“中国银行”）。 附注2. 本基金年度报告中会计报表的编制遵守基本会计假设。 附注3. 主要会计政策和会计估计及其变更 （1）. 财务报表的编制基础及遵循企业会计准则的声明 本财务报表系按照中国财政部2006年颁布的企业会计准则及应用指南、中国证券业协会制定的《证券投资基金会计核算业务指引》、中国证监会管理委员会制定的《关于证券投资基金执行<企业会计准则>估值业务及份额净值计价有关事项的通知》、《证券投资基金信息披露管理办法》、《证券投资基金信息披露内容与格式准则》第2号《年度报告的内容与格式》、《证券投资基金信息披露编报规则》第3号《会计报表附注的编制及披露》及其他中国证监会颁布的相关规定而编制。 根据中国证监会颁布的证监会计字[2006]23号《关于基金管理公司及证券投资基金执行<企业会计准则>的通知》，本基金自2007年7月1日起执行财政部2006年发布的《企业会计准则》。本财务报表按照《企业会计准则第38号--首次执行企业会计准则》等规定，对财务报表进行了重新表述。可比年度财务报表的列报方式已按照企业会计准则的要求进行了重述。2007年7月1日起执行的企业会计准则导致的会计政策变更对本基金于该日的净值无重大影响。 本财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了本基金于2007年12月31日的财务状况以及2007年度的经营成果和净值变动情况。 本财务报表以本基金持续经营为基础列报。 （2）. 会计年度 本基金会计年度采用公历年度，即每年1月1日至12月31日。 （3）. 记账本位币 本基金记账本位币和编制本财务报表所采用的货币均为人民币。除有特别说明外，均以人民币元为单位表示。 （4）. 金融工具 金融工具是指形成本基金的金融资产，并形成其他单位的金融负债或权益工具的合同。 A. 金融工具的确认和终止确认 本基金于成为金融工具合同的一方时确认一项金融资产或金融负债。 金融资产满足下列条件之一的，终止确认： a. 收取该金融资产现金流量的合同权利终止； b. 该金融资产已转移，且符合下述第D点金融资产转移的终止确认条件。 金融负债的现时义务全部或部分已经解除的，终止确认该金融负债或其一部分。 B. 金融资产分类和计量 本基金的金融资产于初始确认时分为以下两类：以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产、贷款和应收款项。金融资产在初始确认时以公允价值计量。对于以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产，相关交易费用直接计入当期损益，其他类别的金融资产相关交易费用计入其初始确认金额。 C. 衍生金融工具 本基金的衍生金融工具主要系认股权证。衍生金融工具以公允价值计量，因公允价值变动而产生的任何不符合套期会计规定的利得或损失，直接计入当期损益。公允价值为正数的衍生金融工具确认为一项资产，公允价值为负数的确认为一项负债。 D. 金融资产转移 金融资产转移，是指本基金将金融资产让与或交付给该金融资产发行方以外的另一方(转入方)。 本基金已将金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬转移给转入方的，终止确认该金融资产；保留了金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬的，不终止确认该金融资产。 本基金既没有转移也没有保留金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬的，分别下列情况处理：放弃了对该金融资产控制的，终止确认该金融资产并确认产生的资产和负债；未放弃对该金融资产控制的，按照其继续涉入所转移金融资产的程度确认有关金融资产，并相应确认有关负债。 E． 金融负债分类和计量 本基金的金融负债于初始确认时归类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债和其他金融负债。本基金目前持有的金融负债划分为其他金融负债。 （5）. 金融工具的估值方法 本基金目前金融工具的估值方法如下： A. 上市流通的股票按估值日该股票在证券交易所的收盘价估值；该日无交易的证券，以最近一个交易日的收盘价计算； B. 未上市的股票的估值 1）. 送股、转增股、公开增发新股或配股的股票，以其在证券交易所挂牌的同一证券估值日的收盘价估值，该日无交易的，以最近一个交易日的收盘价计算； 2）. 首次公开发行的股票，2007年7月1日前，按其成本价估值；2007年7月1日后，采用估值技术确定公允价值，在估值技术难以可靠计量公允价值的情况下，按其成本价计算； 首次公开发行有明确锁定期的股票，同一股票在交易所上市后，以其在证券交易所挂牌的同一证券估值日的收盘价估值，该日无交易的，以最近一个交易日的收盘价计算； 3）. 非公开发行有明确锁定期的股票的估值 根据证监会基金部通知[2006]37号文《关于进一步加强基金投资非公开发行股票风险控制有关问题的通知》，2006年11月13日前投资的非公开发行的股票按估值日该股票在证券交易所的收盘价估值；该日无交易的证券，以最近一个交易日的收盘价计算；2006年11月13日后投资的非公开发行的股票按以下方法估值： a. 估值日在证券交易所上市交易的同一股票的市价低于非公开发行股票的初始取得成本时，应采用在证券交易所的同一股票的市价作为估值日该非公开发行股票的价值； b. 估值日在证券交易所上市交易的同一股票的市价高于非公开发行股票的初始取得成本时，应按中国证监会相关规定估值。 C． 证券交易所市场实行净价交易的债券按估值日收盘价估值；该日无交易的，以最近交易日收盘价估值； D. 证券交易所市场未实行净价交易的债券按估值日收盘价减去债券收盘价中所含的债券应收利息得到的净价进行估值；该日没有交易的，按最近交易日债券收盘价减去债券收盘价中所含的债券应收利息得到的净价估值； E. 未上市债券和在银行间同业市场交易的债券，2007年7月1日前，以不含息价格计价，按成本估值；2007年7月1日后，采用估值技术确定公允价值，在估值技术难以可靠计量公允价值的情况下，按成本计量； F. 上市流通的认股权证，按估值日该权证在证券交易所的收盘价估值；该日无交易的权证，以最近一个交易日的收盘价计算； G. 未上市流通的认股权证，采用估值技术确定公允价值，在估值技术难以可靠计量公允价值的情况下，按成本计量； H. 因持有股票而享有的配股权证，2007年7月1日前，从配股除权日到配股确认日止，按收盘价高于配股价的差额估值；如果收盘价等于或低于配股价，则估值额为零；2007年7月1日后，采用估值技术确定公允价值进行估值； I. 分离交易可转债，上市日前，按以下方法分别计算债券和权证的估值：获得分离交易可转债的债券部分时，按成本估值；获得权证部分后，按照中国证券业协会公布的债券报价和权证报价分别确定当日债券和权证的估值；自上市日起，上市流通的债券和权证分别按上述C、D、F中相关原则进行估值； J. 如有确凿证据表明按上述方法进行估值不能客观反映金融资产公允价值的，基金管理人可根据具体情况与基金托管人商定后，按最能反映公允价值的方法估值； K. 如有新增事项，按国家最新规定估值。 （6）. 金融工具的成本计价方法 划分为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产的股票、债券、基金，以及不作为有效套期工具的衍生工具，按照取得时的公允价值作为初始确认金额，相关的交易费用在发生时计入当期损益。 在持有以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产期间取得的利息或现金股利，应当确认为当期收益。资产负债表日，企业应将以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产或金融负债的公允价值变动计入当期损益。 处置该金融资产或金融负债时，其公允价值与初始入账金额之间的差额应确认为投资收益，同时调整公允价值变动收益。 本基金目前金融工具的成本计价方法如下： A. 股票投资 买入股票于成交日确认为股票投资，股票投资成本，2007年7月1日前按成交日应支付的全部价款入账；2007年7月1日后按成交日应支付的全部价款扣除交易费用入账； 因股权分置改革而获得非流通股股东支付的现金对价，于股权分置改革方案实施后的股票复牌日，冲减股票投资成本； 卖出股票于成交日确认股票投资收益，出售股票的成本按移动加权平均法于成交日结转； B. 债券投资 买入证券交易所交易的债券于成交日确认为债券投资。债券投资成本，2007年7月1日前，按成交日应支付的全部价款入账；2007年7月1日后，按成交日应支付的全部价款扣除交易费用入账，其中所包含债券起息日或上次除息日至购买日止的利息，作为应收利息单独核算，不构成债券投资成本； 买入未上市债券和银行间同业市场交易的债券，2007年7月1日前，于实际支付价款时确认为债券投资，2007年7月1日后，于成交日确认为债券投资，债券投资成本按实际成交价款入账，应支付的相关费用直接记入当期损益。其中所包含债券起息日或上次除息日至购买日止的利息，作为应收利息单独核算，不构成债券投资成本； 买入零息债券视同到期一次性还本付息的附息债券，根据其发行价、到期价和发行期限按直线法推算内含票面利率后，按上述会计处理方法核算； 卖出证券交易所交易的债券于成交日确认债券投资收益； 卖出未上市债券和银行间同业市场交易的债券2007年7月1日前，于实际收到全部价款时确认债券投资收益；2007年7月1日后，于成交日确认债券投资收益。 出售债券的成本按移动加权平均法结转； C. 权证投资 买入权证于成交日确认为权证投资，权证投资成本，2007年7月1日前，按成交日应支付的全部价款入账；2007年7月1日后，按成交日应支付的全部价款扣除交易费用后入账； 配股权证及由股权分置改革而被动获得的权证，在确认日记录所获分配的权证数量，该等权证初始成本为零； 卖出权证于成交日确认衍生工具投资收益，出售权证的成本按移动加权平均法于成交日结转。 D. 分离交易可转债 申购新发行的分离交易可转债于成交日获得债券，按分离交易可转债的面值确认债值 券成本；于权证获得日，根据中国证券业协会公布的债券和权证的报价计算出两者分别占面值的比例，根据此比例来确认债券和权证分别应承担的成本； 上市后，上市流通的债券和权证分别按上述B、C中相关原则进行计算。 E. 回购协议 基金持有的回购协议（封闭式回购）2007年7月1日前，以协议金额列示，按协议金额及约定利率，在回购期内采用直线法逐日计提利息；2007年7月1日后，以成本列示，按实际利率（当实际利率与合同利率差异较小时，也可以用合同利率）在回购期内逐日计提利息； (7) 待摊费用的摊销方法和摊销期限 待摊费用采用直线法在受益期内平均摊销。 （8）. 收入/(损失)的确认和计量 A． 存款利息收入按存款的本金与适用的利率逐日计提的金额入账。若提前支取定期存款，按协议规定的利率及持有期重新计算存款利息收入，并根据提前支取所实际收到的利息收入与账面已确认的利息收入的差额确认利息损失，列入利息收入减项，存款利息收入以净额列示； B． 债券利息收入按债券票面价值与票面利率或内含票面利率计算的金额扣除应由债券发行企业代扣代缴的个人所得税后的净额确认，在债券实际持有期内逐日计提； C． 资产支持证券利息收入按证券票面价值与票面利率计算的金额，在证券实际持有期内逐日计提； D． 买入返售金融资产收入，2007年7月1日前，按协议金额及约定利率，在回购期内采用直线法逐日计提；2007年7月1日后，按融出资金应付或实际支付的总额及实际利率（当实际利率与合同利率差异较小时，也可以用合同利率），在回购期内逐日计提； E． 股票投资收益于卖出股票成交日确认，并按卖出股票成交总额与其成本的差额入账； F． 债券投资收益： 卖出交易所上市债券：于成交日确认债券投资收益，并按卖出债券成交金额与其 成本和应收利息的差额入账； 卖出银行间同业市场交易债券：2007年7月1日前，于实际收到价款时确认投资收益；2007年7月1日后，于成交日确认债券投资收益，并按成交金额与其成本和应收利息的差额入账； G． 衍生工具投资收益于卖出权证成交日确认，并按卖出权证成交总额与其成本的差额入账； H． 股利收益于除息日确认，并按上市公司宣告的分红派息比例计算的金额扣除应由上市公司代扣代缴的个人所得税后的净额入账； I． 公允价值变动收益系本基金持有的采用公允价值模式计量的交易性金融资产、交易性金融负债等公允价值变动形成的应计入当期损益的利得或损失； J． 其他收入在主要风险和报酬已经转移给对方，经济利益很可能流入且金额可以可靠计量的时候确认。 （9）. 费用的确认和计量 A． 基金管理费按前一日的基金资产净值的1.5%的年费率逐日计提； B． 基金托管费按前一日的基金资产净值的0.25%的年费率逐日计提； C． 卖出回购金融证券支出，2007年7月1日前，按协议金额及约定利率，在回购期限内采用直线法逐日计提；2007年7月1日后，按融入资金应收或实际收到的总额及实际利率（当实际利率与合同利率差异较小时，也可以用合同利率）在回购期内逐日计提； D． 其他费用系根据有关法规及相应协议规定，按实际支出金额，列入当期基金费用。2007年7月1日前，如果影响基金份额净值小数点后第五位的，则采用待摊或预提的方法；2007年7月1日后，如果影响基金份额净值小数点后第四位的，则采用待摊或预提的方法。 （10）实收基金 实收基金为对外发行的基金份额总额所对应的金额。由于申购和赎回引起的实收基金份额变动分别于基金申购确认日及基金赎回确认日确认。上述申购和赎回分别包括基金转换所引起的转入基金的实收基金增加和转出基金的实收基金减少。 （11）损益平准金 损益平准金包括已实现损益平准金和未实现损益平准金。已实现损益平准金指在申购或赎回基金份额时，申购或赎回款项中包含的按累计未分配的已实现损益占基金净值比例计算的金额。未实现损益平准金指在申购或赎回基金份额时，申购或赎回款项中包含的按累计未实现利得/(损失)占基金净值比例计算的金额。损益平准金于基金申购确认日或基金赎回确认日确认。 于2007年7月1日之前，未实现损益平准金在持有人权益中“未实现利得/(损失)”科目中核算；已实现损益平准金于期末全额转入“未分配利润/(累计亏损) ”。自2007年7月1日起，未实现损益平准金与已实现损益平准金均在“损益平准金”科目中核算，并于期末全额转入“未分配利润/(累计亏损) ”。 （12）基金的收益分配政策 A. 基金收益分配采用现金方式，投资者可选择获取现金红利或者将现金红利按红利发放日前一日的基金份额净值自动转为基金份额进行再投资；如果投资者没有明示选择，则视为选择现金红利方式； B. 每一基金份额享有同等分配权； C. 基金当期收益先弥补上期亏损后，方可进行当期收益分配； D. 基金收益分配后每基金份额净值不能低于面值； E. 如果基金投资当期出现亏损，则不进行收益分配； F. 基金收益分配比例按照有关规定执行； G. 在符合有关基金分红条件、且每基金份额可分配收益达到人民币0.02元的前提下，本基金每季度至少分红一次。当年基金合同生效不满3个月，收益可不分配。 H. 法律、法规或监管机构另有规定的从其规定。 （13）首次执行企业会计准则 本基金自2007年7月1日起执行企业会计准则，对于因首次执行企业会计准则而发生的会计政策变更，本基金按照有关首次执行企业会计准则的规定采用下述方法进行处理。 A． 采用追溯调整法核算的会计政策变更 a. 将所持有的股票投资、债券投资、权证投资和资产支持证券投资等划分为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产； b. 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产按照公允价值调整账面价值，且将原计入权益的公允价值变动计入当期损益。 B． 采用未来适用法的会计政策变更 除上面A所述的采用追溯调整法的会计政策变更以外，根据企业会计准则的有关规定，本基金对因首次执行企业会计准则而产生的对于某些金融工具的成本收益核算方法或估值方法的变更因不切实可行而采用未来适用法。 （14）. 为处理对基金财务状况及基金运作有重大影响的事项而采取的其他会计政策和会计估计 本基金2007年并无为处理对基金财务状况及基金运作有重大影响的事项而采取其他会计政策和会计估计。 （15）. 重大会计差错的内容和更正金额 本基金本报告期并无重大会计差错。 附注2. 税项 （1） 印花税 根据财政部、国家税务总局财税字[2005]11号文《关于调整证券（股票）交易印花税税率的通知》，自2005年1月24日起，按1‰的税率缴纳证券（股票）交易印花税； 根据财政部、国家税务总局财税字[2007]84号文《关于调整证券（股票）交易印花税率的通知》的规定，自2007年5月30日起，调整证券（股票）交易印花税税率，由原先的1‰调整为3‰； 根据财政部、国家税务总局财税字[2005]103号文《关于股权分置试点改革有关税收政策问题的通知》的规定，股权分置改革过程中因非流通股股东向流通股股东支付对价而发生的股权转让，暂免征收印花税； （2）营业税、企业所得税 根据财政部、国家税务总局财税字[2004]78号文《关于证券投资基金税收政策的通知》，自2004年1月1日起，对证券投资基金（封闭式证券投资基金，开放式证券投资基金）管理人运用基金买卖股票、债券的投资收益，继续免征营业税和企业所得税； 根据财政部、国家税务总局财税字[2005]103号文《关于股权分置试点改革有关税收政策问题的通知》的规定，股权分置改革中非流通股股东通过对价方式向流通股股东支付的股份、现金等收入，暂免征收流通股股东应缴纳的企业所得税； （3）个人所得税 根据财政部、国家税务总局财税字[2002]128号文《关于开放式证券投资基金有关税收问题的通知》，对基金取得的股票的股息、红利收入、债券的利息收入，由上市公司、债券发行企业等在向基金派发时代扣代缴20%的个人所得税； 根据财政部、国家税务总局财税字[2005]107号文《关于股息红利有关个人所得税政策的补充通知》的规定，自2005年6月13日起，对证券投资基金从上市公司分配取得的股息红利所得，按照财税[2005]102号文规定，扣缴义务人在代扣代缴个人所得税时，减按50%计算应纳税所得额； 根据财政部、国家税务总局财税字[2005]103号文《关于股权分置试点改革有关税收政策问题的通知》的规定，股权分置改革中非流通股股东通过对价方式向流通股股东支付的股份、现金等收入，暂免征收流通股股东应缴纳的个人所得税。 附注5.资产负债表日后事项 截至本会计报表批准报出日，本基金并无须作披露的资产负债表日后事项。 附注6.关联方关系及关联方交易 （1）主要关联方关系 企业名称 与本基金的关系 易方达基金管理有限公司 基金管理人 中国银行股份有限公司(简称“中国银行”) 基金托管人 广发证券股份有限公司（简称“广发证券”） 基金管理人股东 广东粤财信托有限公司 基金管理人股东 广东省广晟资产经营有限公司 (i) 基金管理人的股东(2007年4月3日之后) 广东盈峰集团有限公司(ii) 基金管理人的股东(2007年7月21日之后) 广州市广永国有资产经营有限公司 基金管理人股东 重庆国际信托投资有限公司(i) 基金管理人的原股东(2007年4月3日之前) 广东美的电器股份有限公司(ii) 基金管理人的原股东(2007年7月21日之前) (i) 根据易方达基金管理有限公司于2007年4月3日发布的公告，经公司股东会审议通过，并报经中国证监会证监基金字 (2007)75号文批准，公司股东重庆国际信托投资有限公司将其持有的易方达基金管理有限公司16.67%股权转让给广东省广晟资产经营有限公司。 (ii) 根据易方达基金管理有限公司于2007年7月21日发布的公告，经公司股东会审议通过，并报经中国证监会证监基金字(2007)202号文批准，公司股东广东美的电器股份有限公司将其持有的易方达基金管理有限公司25%股权转让给广东盈峰集团有限公司。 下述关联交易均在正常业务范围内按一般商业条款订立。 （2）通过关联方席位进行的交易 2007年度及2006年度均无通过关联方席位进行的交易。 （3）关联方报酬 A 基金管理人报酬 基金管理费按前一日的基金资产净值的1.5%的年费率计提。计算方法如下： H=E×1.5%/当年天数 H为每日应支付的基金管理费 E为前一日的基金资产净值 基金管理费每日计算，逐日累计至每月月底，按月支付；由基金托管人于次月前两个工作日内从基金资产中一次性支付给基金管理人。本基金于本期应支付基金管理人管理费共计人民币153,672,228.31元（2006年：人民币47,094,441.97元)，其中已支付基金管理人人民币 135,486,472.78元，尚余人民币 18,185,755.53元未支付。 B 基金托管人报酬 基金托管费按前一日的基金资产净值的0.25%的年费率计提。计算方法如下： H=E×0.25%/当年天数 H为每日应支付的基金托管费 E为前一日的基金资产净值 基金托管费每日计算，逐日累计至每月月底，按月支付；由基金托管人于次月前两个工作日内从基金资产中一次性支取。本基金于本期应支付基金托管人托管费共计人民币25,612,038.09元(2006年：人民币 7,849,073.62元)，其中已支付基金托管人人民币 22,581,078.84元，尚余人民币 3,030,959.25元未支付。 (4)与关联方进行的银行间同业市场债券（含回购）交易 2007年度及2006年度未与关联方通过银行间同业市场进行债券（含回购）交易。 (5)由关联方保管的银行存款余额及由此产生的利息收入 本基金的银行存款由基金托管人中国银行保管，并按银行间同业存款利率计息。由基金托管人保管的银行存款余额及产生的利息收入情况如下： 单位：元 2007-12-31 2006-12-31 银行存款余额 1,080,237,218.31 243,567,518.15 2007年度 2006年度 银行存款产生的利息收入 9,365,696.57 1,819,399.11 （6）本基金参与关联方主承销证券的情况 A 参与关联方主承销的公开发行证券情况 2007年度 2006年度 关联方名称 证券名称 获配数量 证券名称 获配数量 广发证券 武钢分离型可转债 103,400手 潞安环能 132,816股 利欧股份 19,284股 - - 恒星科技 44,423股 - - 广宇集团 70,000股 - - 顺络电子 19,675股 - - B 参与关联方主承销的非公开发行证券情况 本报告期及2006年无参与关联方主承销的非公开发行证券。 （7）关联方投资本基金的情况 A 基金管理人持有基金份额情况 本报告期及2006年基金管理人未持有本基金份额。 B 基金管理人主要股东及其控制的机构所持有的本基金份额 本报告期末及2006年末基金管理人主要股东及其控制的机构均未持有本基金份额。 附注7.基金会计报表重要项目说明 （1）银行存款 项目 2007-12-31 2006-12-31 活期存款 1,080,237,218.31 243,567,518.15 定期存款 - - 合计 1,080,237,218.31 243,567,518.15 （2）交易性金融资产 项目 2007-12-31 2006-12-31 成本 公允价值 估值增值 成本 公允价值 估值增值 股票投资 9,448,144,483.96 13,162,499,653.38 3,714,355,169.42 2,023,178,113.52 3,536,578,894.20 1,513,400,780.68 债券投资 交易所市场 24,016,090.68 25,737,857.00 1,721,766.32 7,605,000.00 13,602,303.00 5,997,303.00 银行间市场 135,764,000.00 135,788,000.00 24,000.00 - - - 合计 159,780,090.68 161,525,857.00 1,745,766.32 7,605,000.00 13,602,303.00 5,997,303.00 资产支持证券投资 - - - - - - 本年度本基金所投资的股票中，因股权分置改革而获得由非流通股股东支付的现金对价为人民币7,573.05元（2006年：10,415,141.33元）。此等现金对价于股权分置改革方案实施后的股票复牌日，冲减股票投资成本。 （3）衍生金融资产 项目 2007-12-31 2006-12-31 成本 公允价值 估值增值 成本 公允价值 估值增值 权证投资 32,445,613.45 100,412,813.21 67,967,199.76 648,305.83 71,006,363.94 70,358,058.11 （4）应收利息 项目 2007-12-31 2006-12-31 应收银行存款利息 441,919.78 62,260.80 应收结算备付金利息 4,826.90 1,529.90 应收债券利息 91,335.98 41,347.86 应收权证保证金利息 62.30 62.30 应收申购款利息 12,050.75 - 应收买入返售证券利息 202,528.64 - 合计 752,724.35 105,200.86 （5）应付交易费用 项目 2007-12-31 2006-12-31 应付佣金 10,838,500.91 2,981,685.34 其中：平安证券有限责任公司 441,985.44 - 华泰证券股份有限公司 - 69,385.35 中国国际金融有限公司 - 800,534.46 国泰君安证券股份有限公司 665,747.78 359,560.61 申银万国证券股份有限公司 - 249,148.89 北京高华证券有限责任公司 2,518,510.54 537,720.13 汉唐证券有限责任公司 88,763.23 88,763.23 国金证券有限责任公司 1,236,379.60 377,975.21 中银国际证券有限责任公司 498,403.14 - 长江证券股份有限公司 - 152,911.17 国信证券股份有限公司 1,633,468.79 345,686.29 华安证券有限责任公司 87,105.83 - 东吴证券有限责任公司 150,717.19 - 齐鲁证券股份有限公司 3,517,419.37 - 应付银行间交易费用 1,770.00 - 合计 10,840,270.91 2,981,685.34 注：原天同证券有限责任公司已被合并入齐鲁证券有限公司。 （6）应付利息 本基金于2007年12月31日及2006年12月31日应付利息的余额为零。 （7）其他负债 项目 2007-12-31 2006-12-31 应付赎回费 1,411,770.18 799,053.36 应付券商席位保证金 1,000,000.00 1,000,000.00 预提费用 105,000.00 205,000.00 其中：审计费用 105,000.00 105,000.00 信息披露费 - 100,000.00 合计 2,516,770.18 2,004,053.36 （8）实收基金 项目 2007年度 2006年度 期初数 1,567,236,048.90 2,244,452,091.20 加：本期申购 5,676,948,271.57 3,868,490,639.63 减：本期赎回 4,330,820,089.58 4,545,706,681.93 期末数 2,913,364,230.89 1,567,236,048.90 （9）股票投资收益 项目 2007年度 2006年度 卖出股票成交总额 18,517,388,428.46 7,169,947,887.85 减：卖出股票成本总额 13,871,013,978.64 5,887,134,953.94 股票投资收益 4,646,374,449.82 1,282,812,933.91 (10)债券投资收益 项目 2007年度 2006年度 卖出债券及债券到期兑付收到金额 85,040,198.40 135,467,034.97 减：卖出债券及债券到期兑付成本总额 80,685,512.19 133,322,066.57 应收利息总额 64,824.20 1,541,084.08 债券投资收益 4,289,862.01 603,884.32 (11) 衍生工具收益 2007年度 2006年度 卖出权证成交金额 79,074,011.50 71,244,012.62 减：卖出权证成本总额 1,498,210.32 - 衍生工具收益 77,575,801.18 71,244,012.62 (12)公允价值变动收益/损失 项目名称 2007年度 2006年度 交易性金融资产 2,196,702,852.06 1,255,657,575.74 -股票投资 2,200,954,388.74 1,253,026,712.91 -债券投资 -4,251,536.68 2,630,862.83 -资产支持证券投资 - - 衍生工具 -2,390,858.35 70,358,058.11 -权证投资 -2,390,858.35 70,358,058.11 交易性金融负债 - - 合计 2,194,311,993.71 1,326,015,633.85 （13）其他收入 项目 2007年度 2006年度 基金赎回费收入 11,251,528.42 3,776,436.34 其他收入 - 288.13 合计 11,251,528.42 3,776,724.47 （14）交易费用 项目 2007年度 2006年度 交易所交易费用 132,949,512.71 26,668,819.78 银行间交易费用 650.00 150.00 合计 132,950,162.71 26,668,969.78 (15) 其他费用 ☆ 项目 2007年度 2006年度 2007年度 2006年度 信息披露费 300,000.00 300,000.00 审计费用 105,000.00 105,000.00 银行汇划费用 7,345.67 1,991.52 帐户维护费 18,000.00 18,000.00 合计 430,345.67 424,991.52 （16）本期已分配基金净收益 2007年度收益分配如下： 分红公告日 权益登记日 每10份基金份额收益分配金额(元) 收益分配金额(元) 本期第1次分红 2007-1-22 2007-1-24 0.600 113,358,348.92 本期第2次分红 2007-2-14 2007-2-16 0.800 185,551,787.71 本期第3次分红 2007-5-30 2007-6-1 0.800 175,700,695.75 本期第4次分红 2007-9-6 2007-9-11 0.800 218,548,956.85 本期第5次分红 2007-12-12 2007-12-14 0.800 229,900,331.89 累计收益分配金额 - - 3.800 923,060,121.12 2006年度收益分配如下： 分红公告日 权益登记日 每10份基金份额收益分配金额(元) 收益分配金额(元) 本期第1次分红 2006年3月22日 2006年3月24日 0.300 58,658,509.67 本期第2次分红 2006年4月5日 2006年4月6日 0.400 80,749,309.93 本期第3次分红 2006年8月11日 2006年8月18日 0.800 158,014,126.97 本期第4次分红 2006年11月10日 2006年11月15日 0.600 96,017,675.03 累计收益分配金额 - - 2.100 393,439,621.60 附注8. 报告期末流通转让受到限制的基金资产 (1) 因认购新发或增发证券而于期末持有的流通受限证券 证券代码 证券名称 成功 认购日 可流通日 流通受限类型 认购 价格 期末估值单价 数量 期末 成本总额 期末 估值总额 601088 中国神华 07/09/27 08/01/09 新发流通受限 36.99 65.61 559,600 20,699,604.00 36,715,356.00 601857 中国石油 07/10/30 08/02/05 新发流通受限 16.70 30.96 1,124,882 18,785,529.40 34,826,346.72 002181 粤传媒 07/11/07 08/02/18 新发流通受限 7.49 26.68 12,421 93,033.29 331,392.28 002182 云海金属 07/11/02 08/02/13 新发流通受限 10.79 27.93 32,956 355,595.24 920,461.08 002183 怡亚通 07/11/02 08/02/13 新发流通受限 24.89 77.95 20,376 507,158.64 1,588,309.20 002184 海得控制 07/11/07 08/02/18 新发流通受限 12.90 23.01 16,852 217,390.80 387,764.52 002185 华天科技 07/11/08 08/02/20 新发流通受限 10.55 21.44 33,697 355,503.35 722,463.68 002186 全聚德 07/11/07 08/02/20 新发流通受限 11.39 59.03 18,259 207,970.01 1,077,828.77 002187 广百股份 07/11/12 08/02/22 新发流通受限 11.68 42.99 19,759 230,785.12 849,439.41 002188 新嘉联 07/11/12 08/02/22 新发流通受限 10.07 21.46 11,180 112,582.60 239,922.80 002189 利达光电 07/11/19 08/03/03 新发流通受限 5.10 14.70 24,710 126,021.00 363,237.00 002190 成飞集成 07/11/19 08/03/03 新发流通受限 9.90 21.16 14,098 139,570.20 298,313.68 002193 山东如意 07/11/28 08/03/07 新发流通受限 13.07 24.10 15,044 196,625.08 362,560.40 002194 武汉凡谷 07/11/28 08/03/07 新发流通受限 21.10 51.91 33,001 696,321.10 1,713,081.91 126008 07上汽债 07/12/19 08/01/08 新发流通受限 71.27 71.80 48,000 3,420,850.76 3,446,400.00 126008 07上汽债 07/12/24 08/01/08 新发流通受限 68.75 71.80 277,830 19,100,239.92 19,948,194.00 580016 上汽CWB1 07/12/19 08/01/08 新发流通受限 7.98 9.0857 172,800 1,379,149.24 1,570,008.96 580016 上汽CWB1 07/12/24 08/01/08 新发流通受限 8.68 9.0857 1,000,188 8,680,324.31 9,087,408.11 合 计 3,435,653 75,304,254.06 114,448,488.52 (2) 期末持有的暂时停牌股票 股票 代码 股票 名称 停牌 日期 停牌 原因 期末 估值单价 复牌 日期 复牌 开盘单价 数量 期末 成本总额 期末 估值总额 600236 桂冠电力 07/11/23 公告重大事项 11.95 08/01/03 13.15 444,078 5,646,111.21 5,306,732.10 600331 宏达股份 07/09/27 公告重大事项 80.20 未知 未知 4,686,400 260,418,597.05 375,849,280.00 000046 泛海建设 07/12/28 公告重大事项 45.50 08/01/03 48.88 5,177,933 185,053,529.17 235,595,951.50 合 计 10,308,411 451,118,237.43 616,751,963.60 （3）期末债券正回购交易中作为质押的债券 本报告期末本基金未持有债券正回购交易中作为质押的债券。 附注9. 金融工具风险管理 投资风险管理的目标是通过对各项风险资产的积极管理，使得构建的投资组合与基金产品合同规定的风险收益特征相匹配，实现风险调整后的收益最大化。 针对不同投资品种和各个投资业务环节，公司已经建立并不断完善投资组合风险管理制度和业务流程。 公司实行“全程嵌入式风险管理”，投资组合风险管理贯穿于投资管理的全过程，覆盖公司投研部门所有岗位，渗透所有投资业务过程和业务环节。风险管理的业务流程由风险识别、风险测量、风险控制、风险评价和风险报告五个步骤组成，其中风险测量方法包括波动率、beta系数、VAR、久期、凸度、压力测试等。 本基金在投资运作中涉及的风险主要包括市场风险、流动性风险及信用风险等。 (1) 市场风险 市场风险是指基金所持金融工具的公允价值因市场因素变化而发生波动的风险，包括市场价格风险、利率风险和外汇风险。 (i) 市场价格风险 市场价格风险指金融资产与负债的价格波动风险。基金管理人采用Barra风险管理系统，通过标准差、跟踪误差、beta值、VAR等指标监控投资组合面临的市场价格波动风险。 于2007年12月31日，本基金面临的整体市场价格风险列示如下： 2007年12月31日 2006年12月31日 公允价值 占基金资产 净值的比例 公允价值 占基金资产 净值的比例 交易性金融资产 - 股票投资 13,162,499,653.38 86.24% 3,536,578,894.20 91.41% - 债券投资 161,525,857.00 1.06% 13,602,303.00 0.35% 衍生金融资产 100,412,813.21 0.66% 71,006,363.94 1.84% 合计 13,424,438,323.59 87.96% 3,621,187,561.14 93.60% 本基金管理人运用定量分析方法对本基金的市场价格风险进行分析。下表为市场价格风险的敏感性分析，反映了在其他变量不变的假设下，证券投资价格发生合理、可能的变动时，将对基金利润总额和净值产生的影响。 2007年度 业绩比较基准 增加/减少 对利润总额的影响 对净值的影响 % 75％上证A指＋25％上证国债 +5 816,553,044.39 816,553,044.39 75％上证A指＋25％上证国债 -5 -816,553,044.39 -816,553,044.39 2006年度 业绩比较基准 增加/减少 对利润总额的影响 对净值的影响 % 75％上证A指＋25％上证国债 +5 208,912,822.35 208,912,822.35 75％上证A指＋25％上证国债 -5 -208,912,822.35 -208,912,822.35 (ii) 利率风险 利率风险是指基金的财务状况和现金流量受市场利率变动而发生波动的风险。投资管理人通过久期、凸度、VAR等方法评估组合面临的利率风险敞口。 下表统计了本基金交易的利率风险敞口。表中所示为本基金资产及交易形成负债的公允价值，并按照合约规定的重新定价日或到期日孰早者进行了分类。 2007年12月31日 1年以内 1至5年 5年以上 不计息 合计 资产 银行存款 1,080,237,218.31 - - - 1,080,237,218.31 结算备付金 10,726,464.95 - - - 10,726,464.95 存出保证金 138,549.12 - - 5,267,177.36 5,405,726.48 交易性金融资产 161,525,857.00 - - 13,162,499,653.38 13,324,025,510.38 衍生金融资产 - - - 100,412,813.21 100,412,813.21 买入返售金融资产 - - - 742,501,120.00 742,501,120.00 应收证券清算款 - - - 43,046,709.46 43,046,709.46 应收利息 - - - 752,724.35 752,724.35 应收申购款 137,613,919.09 - - - 137,613,919.09 资产总计 1,390,242,008.47 - - 14,054,480,197.76 15,444,722,206.23 负债 卖出回购金融资产 - - - - - 应付证券清算款 - - - 93,349,438.77 93,349,438.77 应付赎回款 - - - 54,034,764.92 54,034,764.92 应付管理人报酬 - - - 18,185,755.53 18,185,755.53 应付托管费 - - - 3,030,959.25 3,030,959.25 应付交易费用 - - - 10,840,270.91 10,840,270.91 应缴税费 - - - 90,519.80 90,519.80 其他负债 - - - 2,516,770.18 2,516,770.18 负债总计 - - - 182,048,479.36 182,048,479.36 利率敏感性缺口 1,390,242,008.47 - - 13,872,431,718.40 15,262,673,726.87 2006年12月31日 1年以内 1至5年 5年以上 不计息 合计 资产 银行存款 243,567,518.15 - - - 243,567,518.15 结算备付金 3,399,895.59 - - - 3,399,895.59 存出保证金 138,549.12 - - 1,749,999.98 1,888,549.10 交易性金融资产 13,602,303.00 - - 3,536,578,894.20 3,550,181,197.20 衍生金融资产 - - - 71,006,363.94 71,006,363.94 买入返售金融资产 - - - - - 应收证券清算款 - - - 5,086,830.23 5,086,830.23 应收利息 - - - 105,200.86 105,200.86 应收申购款 - - - 71,897,659.25 71,897,659.25 资产总计 260,708,265.86 - - 3,686,424,948.46 3,947,133,214.32 负债 卖出回购金融资产 - - - - - 应付证券清算款 - - - 18,500,169.95 18,500,169.95 应付赎回款 - - - 50,039,825.08 50,039,825.08 应付管理人报酬 - - - 4,080,849.74 4,080,849.74 应付托管费 - - - 680,141.62 680,141.62 应付交易费用 - - - 2,981,685.34 2,981,685.34 应交税费 - - - 90,519.80 90,519.80 其他负债 - - - 2,004,053.36 2,004,053.36 负债总计 - - - 78,377,244.89 78,377,244.89 利率敏感性缺口 260,708,265.86 - - 3,608,047,703.57 3,868,755,969.43 下表为利率风险的敏感性分析，反映了在其他变量不变的假设下，利率发生合理、可能的变动时，为交易而持有的债券公允价值的变动将对基金净值产生的影响。 增加/减少 对净值的影响 基点 2007年度 利率 +25 -569,861.91 利率 -25 576,219.04 于2006年12月31日，本基金持有的交易性债券投资公允价值占基金资产的比例较小，因此市场利率的变动对于本基金资产净值无重大影响。 (iii) 外汇风险 本基金的所有资产及负债以人民币计价，因此无重大外汇风险。 (2) 流动性风险 流动性风险是指因金融资产的流动性不足，无法在合理价格变现资产。本基金的流 动性风险一方面来自于基金份额持有人可随时要求赎回其持有的基金份额，另一方面来自于投资品种流动性不足，导致金融资产不能在合理价格变现。本基金采用分散投资、监控流通受限证券比例等方式防范流动性风险，同时基金管理人通过分析持有人结构、变现比例、压力测试等方法评估组合的流动性风险。 (3) 信用风险 信用风险是指基金在交易过程中因交易对手未履行合约责任，或者基金所投资证券之发行人出现违约、拒绝支付到期本息，导致基金资产损失和收益变化的风险。公司通过严格的备选库制度和分散化投资方式防范信用风险。本基金投资于一家公司发行的证券市值不超过基金资产净值的10%，且本基金与由本基金管理人管理的其他基金共同持有一家公司发行的证券不得超过该证券的10%。 本基金在交易所进行的证券交易交收和款项清算对手为中国证券登记结算有限责任公司，在银行间同业市场主要通过交易对手库制度防范交易对手风险。 附注10. 比较数据 本年度首次执行企业会计准则，按其列报要求对比较数据进行了重述。 按企业会计准则的要求，对年末所有者权益及期间净损益的影响情况如下： 项目 2007年年初所有者权益 2007年上半年净损益 2007年上半年末所有者权益 按原会计准则列报的金额 3,868,755,969.43 2,432,195,423.80 9,082,593,541.82 金融资产公允价值变动的调整数 - 869,110,360.87 - 按新会计准则列报的金额 3,868,755,969.43 3,301,305,784.67 9,082,593,541.82 项目 2006年年初所有者权益 2006年度 净损益 2006年年末所有者权益 按原会计准则列报的金额 2,524,632,781.54 1,310,851,121.60 3,868,755,969.43 金融资产公允价值变动的调整数 - 1,326,015,633.85 - 按新会计准则列报的金额 2,524,632,781.54 2,636,866,755.45 3,868,755,969.43 根据上述追溯调整，按2007年7月1日之前执行的会计准则和制度直接记入所有者权益下"未实现利得/(损失)"科目的投资估值增值/(减值)净变动现按企业会计准则在利润表中的"公允价值变动收益/(损失)"科目中核算，相应的未实现利得平准金现按企业会计准则直接记入"未分配利润/(累计亏损)"科目。于会计期末，按2007年7月1日之前执行的会计准则和制度列示于所有者权益下"未实现利得/(损失)"科目中的全部余额，现按企业会计准则包含于"未分配利润/(累计亏损)"科目中。 附注11.其他重要事项 截至资产负债表日，本基金并无须作披露的其他重要事项。 附注12.或有事项 截至资产负债表日，本基金并无须作披露的或有事项。 附注13.承诺事项 截至资产负债表日，本基金并无须作披露的承诺事项。 七、投资组合报告 1、 本报告期末基金资产组合情况 项目名称 金额(元) 占基金资产总值比例 股票 13,162,499,653.38 85.22% 债券 161,525,857.00 1.05% 权证 100,412,813.21 0.65% 买入返售金融资产 742,501,120.00 4.81% 银行存款和结算备付金合计 1,090,963,683.26 7.06% 应收证券清算款 43,046,709.46 0.28% 资产支持证券 0.00 0.00% 其他资产 143,772,369.92 0.93% 总计 15,444,722,206.23 100.00% 2、 本报告期末按行业分类的股票投资组合 行业类别 市值（元） 占基金资产净值比例 A 农、林、牧、渔业 27,389,988.99 0.18% B 采掘业 837,904,794.60 5.49% C 制造业 6,542,746,842.06 42.87% C0 食品、饮料 246,385,305.76 1.61% C1 纺织、服装、皮毛 191,620,321.40 1.26% C2 木材、家具 0.00 0.00% C3 造纸、印刷 74,333,600.00 0.49% C4 石油、化学、塑胶、塑料 883,477,222.60 5.79% C5 电子 405,226,696.85 2.66% C6 金属、非金属 2,316,983,743.97 15.18% C7 机械、设备、仪表 2,007,785,350.62 13.15% C8 医药、生物制品 335,494,174.42 2.20% C99 其他制造业 81,440,426.44 0.53% D 电力、煤气及水的生产和供应业 198,755,043.91 1.30% E 建筑业 1,849,890.00 0.01% F 交通运输、仓储业 60,614,735.83 0.40% G 信息技术业 121,798,749.70 0.80% H 批发和零售贸易 1,082,000,301.50 7.09% I 金融、保险业 2,306,740,078.03 15.11% J 房地产业 1,456,750,908.53 9.54% K 社会服务业 502,723,510.67 3.29% L 传播与文化产业 23,224,809.56 0.16% M 综合类 0.00 0.00% 合计 13,162,499,653.38 86.24% 3、 本报告期末按市值占基金资产净值比例大小排序的所有股票明细 序号 股票代码 股票名称 数量 市值(元) 占基金资产净值的比例 1 002024 苏宁电器 12,256,500 880,629,525.00 5.77% 2 600000 浦发银行 15,395,969 812,907,163.20 5.33% 3 600089 特变电工 24,600,000 795,318,000.00 5.21% 4 000002 万科A 20,795,080 599,730,107.20 3.93% 5 600005 武钢股份 29,614,034 583,396,469.80 3.82% 6 600036 招商银行 12,365,452 490,042,862.76 3.21% 7 000898 鞍钢股份 14,642,976 441,925,015.68 2.90% 8 000069 华侨城A 8,703,720 437,361,930.00 2.87% 9 600331 宏达股份 4,686,400 375,849,280.00 2.46% 10 002008 大族激光 12,026,275 369,206,642.50 2.42% 11 600307 酒钢宏兴 12,672,448 358,376,829.44 2.35% 12 600022 济南钢铁 13,643,107 276,955,072.10 1.81% 13 000001 深发展A 7,027,775 271,272,115.00 1.78% 14 000983 西山煤电 4,154,562 263,690,050.14 1.73% 15 000046 泛海建设 5,177,933 235,595,951.50 1.54% 16 600019 宝钢股份 13,111,245 228,660,112.80 1.50% 17 600143 金发科技 5,720,391 221,093,112.15 1.45% 18 000402 金融街 7,649,837 216,490,387.10 1.42% 19 600439 瑞贝卡 3,799,950 189,161,511.00 1.24% 20 000024 招商地产 3,152,265 186,614,088.00 1.22% 21 600517 置信电气 3,120,653 176,379,307.56 1.16% 22 601398 工商银行 21,620,991 175,778,656.83 1.15% 23 600030 中信证券 1,911,954 170,680,133.58 1.12% 24 600583 海油工程 3,237,971 168,633,529.68 1.10% 25 000012 南玻A 7,652,510 162,998,463.00 1.07% 26 000651 格力电器 3,205,992 158,215,705.20 1.04% 27 600048 保利地产 2,358,083 152,850,940.06 1.00% 28 000800 一汽轿车 7,540,437 144,022,346.70 0.94% 29 600997 开滦股份 3,208,125 140,836,687.50 0.92% 30 600535 天士力 6,289,280 138,427,052.80 0.91% 31 600104 上海汽车 4,999,828 131,445,478.12 0.86% 32 002152 广电运通 1,184,943 127,393,221.93 0.83% 33 600016 民生银行 8,553,612 126,764,529.84 0.83% 34 000063 中兴通讯 1,879,383 119,697,903.27 0.78% 35 000987 广州友谊 2,949,939 109,472,236.29 0.72% 36 600596 新安股份 1,601,526 107,510,440.38 0.70% 37 000729 燕京啤酒 4,979,089 104,809,823.45 0.69% 38 601166 兴业银行 2,000,000 103,720,000.00 0.68% 39 600028 中国石化 3,999,965 93,719,179.95 0.61% 40 600062 双鹤药业 2,725,644 91,472,612.64 0.60% 41 601328 交通银行 5,647,436 88,212,950.32 0.58% 42 000951 中国重汽 1,312,309 87,006,086.70 0.57% 43 600361 华联综超 2,638,530 85,857,766.20 0.56% 44 600690 青岛海尔 3,499,820 78,605,957.20 0.52% 45 600585 海螺水泥 1,058,546 77,083,319.72 0.51% 46 000401 冀东水泥 3,631,130 75,345,947.50 0.49% 47 600971 恒源煤电 1,434,139 72,610,457.57 0.48% 48 600525 长园新材 1,500,000 70,065,000.00 0.46% 49 000581 威孚高科 3,722,467 69,647,357.57 0.46% 50 000625 长安汽车 3,432,395 64,391,730.20 0.42% 51 600027 华电国际 6,482,167 61,386,121.49 0.40% 52 600269 赣粤高速 3,299,659 60,614,735.83 0.40% 53 600900 长江电力 2,999,940 58,468,830.60 0.38% 54 600482 风帆股份 1,458,072 56,602,355.04 0.37% 55 600325 华发股份 1,512,300 55,214,073.00 0.36% 56 002078 太阳纸业 1,512,000 54,885,600.00 0.36% 57 600995 文山电力 2,242,900 52,910,011.00 0.35% 58 000422 湖北宜化 2,199,879 50,619,215.79 0.33% 59 601939 建设银行 5,069,770 49,937,234.50 0.33% 60 600519 贵州茅台 200,000 46,000,000.00 0.30% 61 600888 新疆众和 1,694,353 45,730,587.47 0.30% 62 600529 山东药玻 2,840,134 41,409,153.72 0.27% 63 002143 高金食品 1,437,581 40,683,542.30 0.27% 64 600350 山东高速 3,799,740 37,959,402.60 0.25% 65 601088 中国神华 559,600 36,715,356.00 0.24% 66 601857 中国石油 1,124,882 34,826,346.72 0.23% 67 600195 中牧股份 956,173 31,429,406.51 0.21% 68 600849 上海医药 2,179,856 30,038,415.68 0.20% 69 600495 晋西车轴 1,087,844 27,109,072.48 0.18% 70 600458 时代新材 1,499,933 25,363,867.03 0.17% 71 002022 科华生物 699,901 24,846,485.50 0.16% 72 600423 柳化股份 894,036 23,924,403.36 0.16% 73 600887 伊利股份 799,950 23,462,533.50 0.15% 74 002121 科陆电子 536,456 22,187,820.16 0.15% 75 000028 一致药业 949,598 21,365,955.00 0.14% 76 000972 新中基 1,200,258 21,268,571.76 0.14% 77 600582 天地科技 402,416 20,676,134.08 0.14% 78 600309 烟台万华 534,244 20,327,984.20 0.13% 79 000731 四川美丰 874,985 20,290,902.15 0.13% 80 000539 粤电力A 1,380,039 19,844,960.82 0.13% 81 002067 景兴纸业 1,300,000 19,448,000.00 0.13% 82 002140 东华科技 199,890 19,429,308.00 0.13% 83 600201 金宇集团 1,099,980 19,095,652.80 0.13% 84 601699 潞安环能 266,032 19,093,116.64 0.13% 85 600290 华仪电气 455,377 18,579,381.60 0.12% 86 600299 星新材料 361,750 17,338,677.50 0.11% 87 002031 巨轮股份 1,087,724 17,218,670.92 0.11% 88 000755 山西三维 375,442 14,259,287.16 0.09% 89 600880 博瑞传播 332,932 11,819,086.00 0.08% 90 000680 山推股份 599,911 11,668,268.95 0.08% 91 000717 韶钢松山 999,952 11,539,446.08 0.08% 92 002003 伟星股份 374,438 11,375,426.44 0.07% 93 600037 歌华有线 352,237 11,074,331.28 0.07% 94 601601 中国太保 216,000 10,681,200.00 0.07% 95 600815 厦工股份 800,000 10,576,000.00 0.07% 96 600376 天鸿宝业 280,431 10,255,361.67 0.07% 97 600332 广州药业 600,000 10,248,000.00 0.07% 98 002138 顺络电子 324,071 9,754,537.10 0.06% 99 600801 华新水泥 225,000 8,149,500.00 0.05% 100 601808 中海油服 226,560 7,780,070.40 0.05% 101 002147 方圆支承 153,130 6,829,598.00 0.04% 102 601169 北京银行 331,200 6,743,232.00 0.04% 103 601918 国投新集 386,000 6,145,120.00 0.04% 104 600236 桂冠电力 444,078 5,306,732.10 0.03% 105 600150 中国船舶 20,638 5,154,134.12 0.03% 106 600660 福耀玻璃 125,303 4,493,365.58 0.03% 107 600251 冠农股份 100,000 4,296,000.00 0.03% 108 000792 盐湖钾肥 48,126 3,748,052.88 0.02% 109 600729 重庆百货 99,980 3,326,334.60 0.02% 110 600486 扬农化工 100,000 3,152,000.00 0.02% 111 002070 众和股份 125,000 2,096,250.00 0.01% 112 002129 中环股份 98,899 2,066,000.11 0.01% 113 000501 鄂武商A 100,000 1,865,000.00 0.01% 114 601390 中国中铁 161,000 1,849,890.00 0.01% 115 600438 通威股份 132,951 1,825,417.23 0.01% 116 002194 武汉凡谷 33,001 1,713,081.91 0.01% 117 002183 怡亚通 20,376 1,588,309.20 0.01% 118 002186 全聚德 18,259 1,077,828.77 0.01% 119 002182 云海金属 32,956 920,461.08 0.01% 120 002187 广百股份 19,759 849,439.41 0.01% 121 002185 华天科技 33,697 722,463.68 0.00% 122 002106 莱宝高科 20,090 686,073.50 0.00% 123 002122 天马股份 3,800 569,582.00 0.00% 124 002184 海得控制 16,852 387,764.52 0.00% 125 002189 利达光电 24,710 363,237.00 0.00% 126 002193 山东如意 15,044 362,560.40 0.00% 127 002181 粤传媒 12,421 331,392.28 0.00% 128 002190 成飞集成 14,098 298,313.68 0.00% 129 002188 新嘉联 11,180 239,922.80 0.00% 130 600162 香江控股 3,201 78,648.57 0.00% 4、本报告期股票投资组合的重大变动 （1） 本报告期内累计买入价值超出期初基金资产净值2％或前20名的股票明细 序号 股票代码 股票名称 累计买入金额（元） 占期初基金资产净值的比例 1 600019 宝钢股份 955,260,073.86 24.69% 2 000002 万科A 900,528,137.42 23.28% 3 600005 武钢股份 874,244,630.07 22.60% 4 600900 长江电力 869,602,938.47 22.48% 5 600000 浦发银行 796,927,959.93 20.60% 6 601398 工商银行 765,704,802.01 19.79% 7 600030 中信证券 674,871,396.45 17.44% 8 600036 招商银行 667,998,558.12 17.27% 9 000898 鞍钢股份 506,227,006.05 13.09% 10 000069 华侨城A 463,878,884.55 11.99% 11 600016 民生银行 463,147,357.03 11.97% 12 000001 深发展A 347,206,726.84 8.97% 13 000402 金融街 324,830,899.06 8.40% 14 600331 宏达股份 307,441,881.40 7.95% 15 601939 建设银行 262,464,683.27 6.78% 16 000878 云南铜业 247,681,147.45 6.40% 17 601166 兴业银行 237,813,177.16 6.24% 18 601318 中国平安 223,870,736.05 5.79% 19 000983 西山煤电 223,437,945.97 5.78% 20 600886 国投电力 221,649,287.78 5.73% 21 000024 招商地产 220,717,026.16 5.71% 22 000012 南玻A 217,559,992.91 5.62% 23 600022 济南钢铁 213,444,620.27 5.52% 24 600583 海油工程 204,284,470.74 5.28% 25 600143 金发科技 201,681,975.21 5.21% 26 000651 格力电器 196,171,894.56 5.07% 27 601919 中国远洋 195,299,384.25 5.05% 28 000625 长安汽车 187,323,488.27 4.84% 29 000046 泛海建设 184,588,575.20 4.77% 30 000800 一汽轿车 178,588,493.04 4.62% 31 600009 上海机场 177,928,013.25 4.60% 32 000063 中兴通讯 165,239,683.48 4.27% 33 000581 威孚高科 163,177,148.83 4.22% 34 000729 燕京啤酒 158,152,030.54 4.09% 35 600325 华发股份 154,769,081.64 4.00% 36 600307 酒钢宏兴 149,406,536.75 3.86% 37 000858 五粮液 137,105,560.44 3.54% 38 000401 冀东水泥 133,900,680.51 3.46% 39 600997 开滦股份 133,634,365.29 3.45% 40 600153 建发股份 132,503,106.95 3.42% 41 600104 上海汽车 130,066,113.71 3.36% 42 000422 湖北宜化 130,044,946.53 3.36% 43 600236 桂冠电力 129,950,368.42 3.36% 44 601006 大秦铁路 126,066,902.05 3.26% 45 600535 天士力 125,724,395.38 3.25% 46 600048 保利地产 125,023,643.20 3.23% 47 600028 中国石化 121,761,967.79 3.15% 48 600266 北京城建 121,508,847.46 3.14% 49 600497 驰宏锌锗 113,850,028.30 2.94% 50 600748 上实发展 113,275,610.84 2.93% 51 000792 盐湖钾肥 112,513,381.15 2.91% 52 600808 马钢股份 108,826,632.74 2.81% 53 600888 新疆众和 102,322,227.15 2.64% 54 600428 中远航运 101,439,363.36 2.62% 55 002152 广电运通 96,769,304.57 2.50% 56 600183 生益科技 96,572,180.18 2.50% 57 601333 广深铁路 95,853,237.80 2.48% 58 600299 蓝星新材 95,783,564.01 2.48% 59 002008 大族激光 93,893,743.32 2.43% 60 000623 吉林敖东 91,640,636.99 2.37% 61 600739 辽宁成大 91,377,734.00 2.36% 62 000709 唐钢股份 90,386,418.71 2.34% 63 600582 天地科技 89,663,894.07 2.32% 64 600795 国电电力 88,789,528.88 2.30% 65 600062 双鹤药业 88,144,053.87 2.28% 66 000951 中国重汽 85,592,007.14 2.21% 67 600361 华联综超 82,399,653.05 2.13% 68 600102 莱钢股份 80,119,443.02 2.07% 69 600290 华仪电气 79,939,819.83 2.07% 70 601328 交通银行 79,824,801.71 2.06% （2） 本报告期内累计卖出价值超出期初基金资产净值2％或前20名的股票明细 序号 股票代码 股票名称 累计卖出金额（元） 占期初基金资产净值的比例 1 600030 中信证券 1,014,883,946.32 26.23% 2 600900 长江电力 984,810,606.57 25.46% 3 600005 武钢股份 956,449,593.76 24.72% 4 600019 宝钢股份 870,864,126.59 22.51% 5 601398 工商银行 586,548,664.07 15.16% 6 000002 万科A 563,633,681.28 14.57% 7 601919 中国远洋 398,655,581.25 10.30% 8 600036 招商银行 370,880,055.17 9.59% 9 600519 贵州茅台 333,954,725.78 8.63% 10 600739 辽宁成大 310,263,522.66 8.02% 11 600016 民生银行 309,016,790.71 7.99% 12 600886 国投电力 307,218,634.30 7.94% 13 600037 歌华有线 303,915,671.45 7.86% 14 000878 云南铜业 294,903,239.48 7.62% 15 601318 中国平安 267,921,059.05 6.93% 16 600325 华发股份 267,050,409.83 6.90% 17 601939 建设银行 247,198,975.79 6.39% 18 600009 上海机场 240,270,239.50 6.21% 19 002024 苏宁电器 237,218,750.30 6.13% 20 000839 中信国安 229,428,240.49 5.93% 21 600000 浦发银行 229,258,943.75 5.93% 22 000623 吉林敖东 209,616,285.60 5.42% 23 000001 深发展A 208,018,628.22 5.38% 24 601166 兴业银行 202,240,281.31 5.23% 25 600315 上海家化 194,350,388.09 5.02% 26 000858 五粮液 189,271,008.93 4.89% 27 000898 鞍钢股份 185,125,915.22 4.79% 28 600153 建发股份 174,241,320.11 4.50% 29 601600 中国铝业 168,011,850.84 4.34% 30 000069 华侨城A 165,947,651.11 4.29% 31 600236 桂冠电力 164,118,306.68 4.24% 32 000402 金融街 155,981,078.38 4.03% 33 600028 中国石化 151,103,513.72 3.91% 34 600361 华联综超 1 |