| 富国天利(161002)2007年半年度报告 |
| 基金简称：富国天利 基金代码：100018 |
| 富国天利增长债券投资基金2007 年半年度报告 富国天利增长债券投资基金 二00 七年半年度报告 报告期年份：二00 七年 基金管理人：富国基金管理有限公司 基金托管人：中国工商银行股份有限公司 送出日期：二00 七年八月二十七日 ----------------------- Page 2----------------------- 富国天利增长债券投资基金2007 年半年度报告 重要提示 富国基金管理有限公司的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记 载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别 及连带责任。本半年度报告已经三分之二以上独立董事签字同意，并由董事长 签发。 基金托管人中国工商银行根据本基金合同规定，于 2007 年 8 月 24 日复核 了本报告中的财务指标、净值表现、收益分配情况、财务会计报告、投资组合 报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 富国基金管理有限公司承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金 资产，但不保证基金一定盈利。 基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决 策前应仔细阅读本基金的招募说明书。 ----------------------- Page 3----------------------- 富国天利增长债券投资基金2007 年半年度报告 目 录 一、基金简介........................................................2 二、主要财务指标和基金净值表现......................................3 （一）主要财务指标................................................................................................3 （二）基金净值表现................................................................................................3 三、管理人报告......................................................4 （一）基金管理人及基金经理情况........................................................................4 （二）遵规守信说明................................................................................................5 （三）对报告期内本基金的投资策略和业绩表现的说明与解释........................5 （四）对宏观经济、证券市场及行业走势的展望................................................6 四、托管人报告......................................................6 五、财务会计报告（未经审计）........................................7 （一）会计报告书....................................................................................................7 （二）会计报表附注..............................................................................................10 六、投资组合报告（2007年6月30日） ...............................22 (一)基金资产组合情况...........................................................................................22 （二）按行业分类的股票投资组合......................................................................23 （三）截至2007 年6 月30 日所有股票投资明细..............................................23 （四）债券投资组合..............................................................................................24 （五）债券投资的前五名债券明细......................................................................25 （六）前十名资产支持证券明细..........................................................................25 （七）报告期内股票投资组合的重大变动..........................................................25 （八）投资组合报告附注......................................................................................26 七、基金份额持有人户数、持有人结构.................................27 八、开放式基金份额变动.............................................27 九、重大事件揭示...................................................28 十、备查文件目录...................................................29 1 ----------------------- Page 4----------------------- 富国天利增长债券投资基金2007 年半年度报告 一、基金简介 （一）基金名称：富国天利增长债券投资基金 基金简称：富国天利增长 交易代码：100018 运作方式：契约型开放式 基金合同生效日：2003 年 12 月2 日 报告期末基金份额总额：1,196,407,507.27份 （二）投资目标：本基金为主要投资于高信用等级固定收益证券的投资基 金，投资目标是在充分重视本金长期安全的前提下，力争为基金持 有人创造较高的当期收益。 投资策略：久期控制下的主动性投资策略。 业绩比较基准：中国债券总指数 风险收益特征：本基金为主要投资于高信用等级固定收益证券的投 资基金，属于低风险的基金品种。 （三）基金管理人：富国基金管理有限公司 注册地址：上海市黄浦区广东路689号海通证券大厦13、14层 办公地址：上海市浦东新区花园石桥路33号花旗集团大厦5、6层 邮政编码：200120 法定代表人：陈敏 信息披露负责人：林志松 电话：95105686、4008880688（全国统一，免长途话费） 传真：021-68597799 电子邮箱：public@fullgoal.com.cn （四）基金托管人：中国工商银行股份有限公司（以下简称：中国工商银 行） 注册地址：北京市西城区复兴门内大街55号 办公地址：北京市西城区复兴门内大街55号 邮政编码：100032 法定代表人：姜建清 信息管理负责人：蒋松云 电话：010—66106720 2 ----------------------- Page 5----------------------- 富国天利增长债券投资基金2007 年半年度报告 传真：010—66106904 电子邮箱：songyun.jiang@icbc.com.cn （五）本基金选用的信息披露报刊：中国证券报 登载半年度报告正文的管理人互联网网址：www.fullgoal.com.cn 基金半年度报告置备地点： 富国基金管理有限公司 上海市浦东新区花园石桥路33号花旗集团 大厦5、6层 中国工商银行 北京市西城区复兴门内大街55号 （六）注册登记机构名称：富国基金管理有限公司 注册登记机构办公地址：上海市浦东新区花园石桥路 33 号花旗集 团大厦5、6层 二、主要财务指标和基金净值表现 （一）主要财务指标 金额单位：人民币元 财务指标 2007 年上半年度 基金本期净收益 90,674,061.15 加权平均基金份额本期净收益 0.1245 期末可供分配基金收益 102,991,588.92 期末可供分配基金份额收益 0.0861 期末基金资产净值 1,486,602,225.37 期末基金份额净值 1.2426 基金加权平均净值收益率 10.26% 本期基金份额净值增长率 19.87% 基金份额累计净值增长率 66.35% 提示：上述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用（例如， 开放式基金的申购赎回费、基金转换费等），计入费用后实际收益水平要低于所 列数字。 （二）基金净值表现 1、富国天利增长债券投资基金历史各时间段份额净值增长率与同期业绩比 较基准收益率比较表 净值增 净值增长率业绩比较基 业绩比较基 阶段 长率① 标准差② 准收益率③ 准收益率标 ①－③ ②－④ 3 ----------------------- Page 6----------------------- 富国天利增长债券投资基金2007 年半年度报告 准差④ 过去一个月 -0.77% 0.43% -1.22% 0.07% 0.45% 0.36% 过去三个月 7.57% 0.39% -2.47% 0.07% 10.04% 0.33% 过去六个月 19.87% 0.45% -2.64% 0.06% 22.51% 0.39% 过去一年 29.59% 0.40% -0.61% 0.06% 30.20% 0.34% 过去三年 67.48% 0.36% 11.02% 0.19% 56.46% 0.17% 自基金成立起 66.35% 0.35% 9.63% 0.22% 56.72% 0.13% 至今 2、自基金合同生效以来富国天利增长债券投资基金累计份额净值增长率与 业绩比较基准收益率的历史走势对比图 80.00% 70.00% 60.00% 50.00% 40.00% 30.00% 20.00% 10.00% 0.00% -10.00% 2003-12-2 2004-6-2 2004-12-2 2005-6-2 2005-12-2 2006-6-2 2006-12-2 2007-6-2 天利基金 基金基准 注：截止日期为2007 年6 月30 日。 三、管理人报告 （一）基金管理人及基金经理情况 1、基金管理人 富国基金管理有限公司于1999 年4 月13 日获国家工商行政管理局登记注 册成立，是经中国证监会批准设立的首批十家基金管理公司之一，公司于2001 年3 月从北京迁址上海。2003 年9 月加拿大蒙特利尔银行（BMO ）参股富国基 金管理有限公司的工商变更登记办理完毕，富国基金管理有限公司成为国内首 批成立的十家基金公司中，第一家中外合资的基金管理公司。截止2007 年6 月 4 ----------------------- Page 7----------------------- 富国天利增长债券投资基金2007 年半年度报告 30 日，本基金管理人管理汉盛证券投资基金、汉兴证券投资基金、汉鼎证券投 资基金三只封闭式证券投资基金和富国天源平衡混合型证券投资基金、富国天 利增长债券投资基金、富国天益价值证券投资基金、富国天瑞强势地区精选混 合型证券投资基金、富国天惠精选成长混合型证券投资基金（LOF）、富国天时 货币市场基金、富国天合稳健优选股票型证券投资基金和富国天博创新主题股 票型证券投资基金八只开放式证券投资基金。 2、基金经理 饶刚先生，生于 1973 年，硕士，自 1999 年开始从事证券行业工作，曾任 兴业证券股份有限公司研究部行业研究、金融创新研究员，兴业证券股份有限 公司投资银行部投资银行业务创新、项目策划，富国基金管理公司债券及可转 债、金融创新研究员。现兼任富国基金管理公司研究策划部下设的固定收益研 究部经理。 （二）遵规守信说明 本报告期，富国基金管理有限公司作为富国天利增长债券投资基金的管理 人严格按照《中华人民共和国证券投资基金法》、《中华人民共和国证券法》、《富 国天利增长债券投资基金基金合同》以及其它有关法律法规的规定，本着诚实 信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，以在充分重视本金长期安全的前 提下，力争为基金持有人创造较高的当期收益为目标，管理和运用基金资产， 无损害基金持有人利益的行为，基金投资组合符合有关法规及基金合同的规定。 （三）对报告期内本基金的投资策略和业绩表现的说明与解释 本基金在报告期内净值增长率 19.87%，期间每 10份基金份额派发红利 1.20 元。按照晨星分类，报告期内本基金在普通债券型基金中排名第 3，最近一年 风险评价为高。在报告期内本基金实现了净值的稳定增长，取得了良好的投资 业绩，并通过高额分红为持有人实现了较高的收益。 2007 年上半年本基金主要进行了如下操作： 2007 年受CPI 上行、特别国债、加息预期等诸多因素的影响，交易所和银 行间债券市场继续大幅下挫，收益率曲线明显上移并继续陡峭化。根据对宏观 经济形势的判断，天利基金在债券投资上继续降低债券资产的久期配置，保持 整体组合久期在一年以内，较好地规避了上半年债券市场整体下跌的风险。 2007 年上半年，可转债投资依然为天利基金的业绩增长作出了最重要的贡 5 ----------------------- Page 8----------------------- 富国天利增长债券投资基金2007 年半年度报告 献，所持有的转债品种大多有非常优异的表现。由于目前的转债资产几乎都是 类股型转债，基于降低组合波动性、控制投资风险的角度考虑，持续性地对转 债进行减持。到2 季度末，可转债资产在基金组合中的投资比例已大幅度降低。 同时，针对新股申购市场上较高的几乎无风险收益，天利债券基金通过认 真研究、积极参与，获取了较高的安全收益。 （四）对宏观经济、证券市场及行业走势的展望 债券市场下半年基本面并没有显著改观，国民经济增长预期仍然比较强劲， 投资动能较强，可能继续走高；消费稳步回暖；出口未见衰退迹象。物价受到 食品价格波动的影响，短期仍将走高。但在市场资金仍然充裕的情况下，目前 的债券市场收益率水平对银行而言已经接近于可以替代贷款的水平，市场对利 空可能出现的充分反应甚至过度反应将使下半年的债券市场重新凸显出一定的 投资价值。下半年，我们将密切关注债券市场环境的变化，力争把握其中的阶 段性投资机会。 转债市场规模持续萎缩，锡业转债、澄星转债两只新转债品种上市的高定 位反映出目前的市场对转债保持了一个相当高的热度。在转债市场目前这种僧 多粥少的局面下，转债投资在某种程度上已成为股票投资的一个替代品，与股 票相比很难说存在更好的风险收益特征。因此，在当前的市场环境下，天利基 金将会非常谨慎的对待转债投资，积极地把握低风险转债品种的投资机会。 同时，随着大盘蓝筹股的不断发行并上市，下半年新股申购收益率预计仍 将维持在较高的水平。对于债券基金而言，新股申购收益是目前中国证券市场 特有阶段存在的最好的获取几乎无风险超额收益的系统性机会，天利基金仍将 对此保持积极的态度。 四、托管人报告 富国天利增长债券投资基金托管人报告 2007年上半年，本基金托管人在对富国天利债券型证券投资基金的托管过程 中，严格遵守《证券投资基金法》及其他法律法规和基金合同的有关规定，不存 6 ----------------------- Page 9----------------------- 富国天利增长债券投资基金2007 年半年度报告 在任何损害基金份额持有人利益的行为，完全尽职尽责地履行了基金托管人应尽 的义务。 2007年上半年，富国天利债券型证券投资基金的管理人——富国基金管理有 限公司在富国天利债券型证券投资基金的投资运作、基金资产净值计算、基金份 额申购赎回价格计算、基金费用开支等问题上，不存在任何损害基金份额持有人 利益的行为，在各重要方面的运作严格按照基金合同的规定进行。 本托管人依法对富国基金管理有限公司在2007年上半年所编制和披露的富 国天利债券型证券投资基金半年度报告中财务指标、净值表现、收益分配情况、 财务会计报告、投资组合报告等内容进行了核查，以上内容真实、准确和完整。 中国工商银行股份有限公司资产托管部 2007年8月24日 五、财务会计报告（未经审计） （一）会计报告书 1、2007 年6 月 30 日资产负债表 金额单位：人民币元 项 目 期末数 年初数 资产： 银行存款 680,338,268.49 77,531,264.48 清算备付金 5,345,033.66 205,499.90 交易保证金 216,652.10 598,780.49 应收证券交易清算款 574,246.40 应收股利 应收利息 15,599,620.10 1,775,644.39 应收申购款 157,517,021.77 34,500,366.60 其他应收款 99,355.20 股票投资市值 76,661,048.70 17,244,825.20 其中：股票投资成本 38,349,612.59 10,311,241.43 债券投资市值 1,134,131,491.85 277,129,362.89 其中：债券投资成本 1,118,541,822.61 264,852,738.01 权证投资市值 其中：权证投资成本 买入返售证券 7 ----------------------- Page 10----------------------- 富国天利增长债券投资基金2007 年半年度报告 待摊费用 其他资产 资产合计 2,070,482,738.27 408,985,743.95 负债及基金持有人权益 负债： 应付证券清算款 62,943,313.71 应付赎回款 11,989,837.72 4,879,391.38 应付赎回费 26,542.67 9,439.91 应付管理人报酬 933,830.39 205,032.02 应付托管费 233,457.58 51,258.00 应付佣金 174,083.35 23,527.10 应付利息 154,689.25 应付收益 未交税金 其他应付款 1,078,811.79 1,058,354.86 卖出回购证券款 569,200,000.00 短期借款 预提费用 89,260.15 80,000.00 其他负债 负债合计 583,880,512.90 69,250,316.98 基金持有人权益： 实收基金 1,196,407,507.27 295,690,724.84 未实现利得 187,203,129.18 21,255,900.51 未分配收益 102,991,588.92 22,788,801.62 持有人权益合计 1,486,602,225.37 339,735,426.97 负债与持有人权益总计 2,070,482,738.27 408,985,743.95 所附附注为本会计报表的组成部分。 2、2007 年上半年经营业绩表 金额单位：人民币元 项 目 本期数 上年同期数 一、收入 98,667,184.19 30,129,138.88 1、股票差价收入 59,798,055.56 13,492,144.69 2、债券差价收入 23,867,438.98 8,659,294.03 3、权证差价收入 4,506,675.50 5,052,116.17 4、债券利息收入 8,675,166.68 2,544,223.26 5、存款利息收入 967,530.07 91,184.70 6、股利收入 220,676.52 189,769.90 8 ----------------------- Page 11----------------------- 富国天利增长债券投资基金2007 年半年度报告 7、买入返售证券收入 8、其他收入 631,640.88 100,406.13 二、费用 7,993,123.04 1,508,969.67 1、基金管理人报酬 3,462,042.20 1,101,707.79 2、基金托管费 865,510.56 275,426.99 3、卖出回购证券支出 3,515,594.19 42,267.13 4、利息支出 5、其他费用 149,976.09 89,567.76 其中：债券帐户维护费 9,000.00 9,000.00 信息披露费 49,588.57 49,588.57 审计费用 39,671.58 26,930.68 三、 基金净收益 90,674,061.15 28,620,169.21 加：未实现收益 34,690,896.70 15,693,986.12 四、 基金经营业绩 125,364,957.85 44,314,155.33 所附附注为本会计报表的组成部分。 3、2007 年上半年基金收益分配表 金额单位：人民币元 项 目 本期数 上年同期数 本期基金净收益 90,674,061.15 28,620,169.21 加: 期初基金净收益 22,788,801.62 6,838,302.35 加: 本期损益平准金 51,591,866.09 1,171,855.07 可供分配基金净收益 165,054,728.86 36,630,326.63 减: 本期已分配基金净收益 62,063,139.94 17,446,421.17 期末基金净收益 102,991,588.92 19,183,905.46 所附附注为本会计报表的组成部分。 4、2007 年上半年基金净值变动表 金额单位：人民币元 项 目 本期数 上年同期数 一、期初基金净值 339,735,426.97 228,908,048.40 二、本期经营活动： 基金净收益 90,674,061.15 28,620,169.21 未实现利得 34,690,896.70 15,693,986.12 经营活动产生的基金净值变动数 125,364,957.85 44,314,155.33 9 ----------------------- Page 12----------------------- 富国天利增长债券投资基金2007 年半年度报告 三、本期基金单位交易： 基金申购款 1,961,222,930.24 294,476,107.02 基金赎回款 -877,657,949.75 -246,328,741.60 基金单位交易产生的基金净值变动数 1,083,564,980.49 48,147,365.42 四、本期向持有人分配收益： 向基金持有人分配收益产生的基金净值变动数 -62,063,139.94 -17,446,421.17 五、期末基金净值 1,486,602,225.37 303,923,147.98 所附附注为本会计报表的组成部分。 （二）会计报表附注 1、 基金基本情况 富国天利增长债券投资基金(以下简称“本基金”)，系经中国证券监督管理委 [ ] 员会证监基金字 2003 112号文《关于同意富国天利增长债券投资基金设立的批 复》的核准，由富国基金管理有限公司作为发起人向社会公开发行募集，基金 合同于2003年12月2日正式生效，首次设立募集规模为2,294,660,372.47份基金 份额。本基金为契约型开放式，存续期限不定。本基金的基金管理人和注册登 记人为富国基金管理有限公司，基金托管人为中国工商银行股份有限公司。 2、 财务会计报表编制基础 本基金的会计报表系按照企业会计准则、《金融企业会计制度》、《证券投资基金 会计核算办法》、中国证券监督管理委员会颁布的《证券投资基金信息披露管理 办法》、《证券投资基金信息披露内容与格式准则》第3号《半年度报告的内容与 格式》、《证券投资基金信息披露编报规则》第3号《会计报表附注的编制及披露》 及基金合同的规定而编制。 3、 主要会计政策和会计估计 （1）会计年度 本基金的会计年度为公历1月1日至12月31日止。本会计期间为2007年1月1日至 2007年6月30日止。 （2）记帐本位币：人民币 （3）记帐基础和计价原则 以权责发生制为记账基础，除股票投资、债券投资和权证按市值计价外，其余 报表项目均以历史成本计价。 （4）基金资产的估值方法 A. 上市流通的股票按估值日该股票在证券交易所的收盘价估值；该日无交易 的股票，以最近一个交易日的收盘价计算； 10 ----------------------- Page 13----------------------- 富国天利增长债券投资基金2007 年半年度报告 B. 未上市的股票的估值 送股、转增股、公开增发新股或配股的股票，以其在证券交易所挂牌的同 一股票估值日的收盘价估值，该日无交易的，以最近一个交易日的收盘价 计算； 首次公开发行的股票，按其成本价估值； C. 非公开发行的股票的估值 根据基金部通知[2006]37号文《关于进一步加强基金投资非公开发行股票 风险控制有关问题的通知》，2006 年 11 月 13 日前投资的非公开发行的股 票按估值日该股票在证券交易所的收盘价估值；该日无交易的证券，以最 近一个交易日的收盘价计算；2006年11月13日后投资的非公开发行的股 票按以下方法估值： a. 估值日在证券交易所上市交易的同一股票的市价低于非公开发行股票 的初始取得成本时，应采用在证券交易所的同一股票的市价作为估值日该 非公开发行股票的价值； b. 估值日在证券交易所上市交易的同一股票的市价高于非公开发行股票 的初始取得成本时，应按以下公式确定估值日该非公开发行股票的价值： FV=C+(P-C)×(Dl-Dr）/Dl （其中：FV为估值日该非公开发行股票的价值；C为该非公开发行股票的 初始取得成本；P 为估值日在证券交易所上市交易的同一股票的市价；Dl ☆ 为该非公开发行股票锁定期所含的交易天数；Dr为估值日剩余锁定期，即 估值日至锁定期结束所含的交易天数，不含估值日当天）。 D. 上市债券以不含息价格计价，按估值日证券交易所挂牌的收盘价计算后的 净价估值；该日无交易的，以最近交易日净价估值，并按债券面值与票面 利率扣除应由债券发行单位代扣代缴的个人所得税后在债券持有期间内 逐日计提利息； E. 未上市债券和在银行间同业市场交易的债券以不含息价格计价，按成本估 值，并按债券面值与票面利率扣除应由债券发行单位代扣代缴的个人所得 税后在债券持有期间内计提利息； F. 上市流通的权证按估值日该权证在证券交易所的收盘价估值；该日无交易 的权证，以最近一个交易日的收盘价计算； G. 未上市流通的权证，由基金管理人和托管人综合考虑市场情况、标的股票 价格、行权价格、剩余期限、市场无风险利率、标的股票价格波动等因素， 按照最能反映权证公允价值的价格估值； H. 配股权证，从配股除权日到配股确认日止，按收盘价高于配股价的差额估 值；如果收盘价等于或低于配股价，则估值额为零； I. 分离交易可转债，上市日前，按以下方法分别计算债券和权证的估值：获 得分离交易可转债的债券部分时，按成本估值；获得权证部分后，按照中 国证券业协会公布的债券报价和权证报价分别确定当日债券和权证的估 值； 11 ----------------------- Page 14----------------------- 富国天利增长债券投资基金2007 年半年度报告 D F 自上市日起，上市流通的债券和权证分别按上述 、 原则进行估值； J. 资产支持证券以不含息价格计价，按成本估值，并按该证券面值与票面利 率扣除应由债券发行单位代扣代缴的个人所得税后在债券持有期间内计 提利息； K. 如有确凿证据表明按上述方法对基金进行估值不能客观反映其公允价值， 基金管理人可根据具体情况与基金托管人商定后，按最能反映基金资产公 允价值的方法估值； L. 如有新增事项或变更事项，按国家最新规定估值。 （5）证券交易的成本计价方法 A. 股票投资 买入股票于成交日确认为股票投资，股票投资成本按成交日应支付的全部价款 入帐；因股权分置改革而获得非流通股股东支付的现金对价，于股权分置改革 方案实施后的股票复牌日，冲减股票投资成本； 卖出股票于成交日确认股票差价收入/（损失），出售股票的成本按移动加权平 均法于成交日结转。 B. 债券投资 买入证券交易所交易的债券于成交日确认为债券投资。债券投资按成交日应支 付的全部价款入帐，其中所包含债券起息日或上次除息日至购买日止的利息， 作为应收利息单独核算，不构成债券投资成本； 买入银行间同业市场交易的债券于实际支付价款时确认为债券投资。债券投资 按实际支付的全部价款入帐，其中所包含债券起息日或上次除息日至购买日止 的利息，作为应收利息单独核算，不构成债券投资成本； 买入央行票据和零息债券视同到期一次性还本付息的附息债券，根据其发行价、 到期价和发行期限按直线法推算内含票面利率后，按上述会计处理方法核算； 卖出证券交易所交易的债券于成交日确认债券差价收入/（损失）；卖出银行间 同业市场交易的债券于实际收到全部价款时确认债券差价收入/（损失）。出售 债券的成本按移动加权平均法结转。 C. 权证投资 买入权证于成交日确认为权证投资，权证投资成本按成交日应支付的全部价款 入帐； 配股权证及由股权分置改革而被动获得的权证，在确认日记录所获分配的权证 数量，该等权证初始成本为零； 卖出权证于成交日确认权证差价收入/（损失），出售权证的成本按移动加权平 均法于成交日结转。 D. 买入返售证券 通过证券交易所进行融券业务，按成交日扣除手续费后的应付金额确认买入返 售证券投资；通过银行间市场进行融券业务，按实际支付的价款确认买入返售 12 ----------------------- Page 15----------------------- 富国天利增长债券投资基金2007 年半年度报告 证券投资。 E. 分离交易可转债 申购新发行的分离交易可转债于权益登记日获得债券，按分离交易可转债的面 值确认债券成本；于权证获得日按中国证券业协会公布的当日权证报价确认权 证成本，按面值减去权证成本的差额调整债券成本。 上市后，上市流通的债券和权证分别按上述B、C中相关原则进行计算； F. 资产支持证券 买入资产支持证券于成交日确认为资产支持证券投资。资产支持证券投资按实 际支付的全部价款入账，其中所包含该证券起息日或上次除息日至购买日止的 利息，作为应收利息单独核算，不构成资产支持证券投资成本； 卖出资产支持证券于成交日确认资产支持证券差价收入/（损失）。出售证券的 成本按移动加权平均法结转。 （6）待摊费用的摊销方法和摊销期限 本基金待摊费用核算已经发生的、影响基金份额净值小数点后第五位的费用， 采用直线法在受益期内平均摊销。 （7）收入的确认和计量 A. 股票差价收入于卖出股票成交日确认，并按卖出股票成交总额与其成本和 相关费用的差额入账； B. 债券差价收入： 卖出交易所上市债券：于成交日确认债券差价收入，并按应收取的全部价 款与其成本、应收利息和相关费用的差额入账； 卖出银行间同业市场交易债券：于实际收到价款时确认债券差价收入，并 按实际收到的全部价款与其成本、应收利息的差额入账； C. 权证差价收入于卖出权证成交日确认，并按卖出权证成交总额与其成本和 相关费用的差额入账； D. 资产支持证券差价收入于卖出证券成交日确认，并按实际收到的全部价款 与其成本、应收利息的差额入账； E. 债券利息收入按债券票面价值与票面利率或内含票面利率计算的金额扣 除应由债券发行企业代扣代缴的个人所得税后的净额确认，在债券实际持 有期内逐日计提； F. 资产支持证券利息收入按该证券票面价值与票面利率或内含票面利率计 算的金额扣除应由该证券发行企业代扣代缴的个人所得税后的净额确认， 在资产支持证券实际持有期内逐日计提； G. 存款利息收入按存款的本金与适用的利率逐日计提的金额入账。若提前支 取定期存款，按协议规定的利率及持有期重新计算存款利息收入，并根据 13 ----------------------- Page 16----------------------- 富国天利增长债券投资基金2007 年半年度报告 提前支取所实际收到的利息收入与帐面已确认的利息收入的差额确认利 息损失，列入利息收入减项，存款利息收入以净额列示； H. 股利收入于除息日确认，并按上市公司宣告的分红派息比例计算的金额扣 除应由上市公司代扣代缴的个人所得税后的净额入账； I. 买入返售证券收入按融出资金额及约定利率，在证券持有期内采用直线法 逐日计提的金额入账； J. 其他收入于实际收到时确认收入。 （8）费用的确认和计量 A. 基金管理费按前一日的基金资产净值的0.8%的年费率逐日计提； B. 基金托管费按前一日的基金资产净值的0.2%的年费率逐日计提； C. 卖出回购证券支出按融入资金额及约定利率，在回购期限内采用直线法逐 日计提； D. 其他费用中审计费按业务约定书约定的金额在会计年度内采用直线法逐 日计提；信息披露费按合同约定的金额在受益期内采用直线法逐日计提； 其他费用系根据有关法规及相应协议规定，按实际支出金额，列入当期基 金费用。如果影响基金份额净值小数点后第五位的，则采用待摊或预提的 方法。 （9）基金的收益分配政策 A. 每一基金单位享有同等分配权； B. 在符合有关基金分红条件的前提下，本基金将年度净收益100%分配给持有 人； C. 基金投资当年亏损，则不进行收益分配； D. 基金当年收益先弥补上一年度亏损后，才可进行当年收益分配； E. 基金收益分配后每基金单位净值不能低于面值； F. 在符合有关基金分红条件的前提下，本基金收益每年至少分配一次，但若 成立不满3个月不进行收益分配； G. 本基金收益分配方式分两种：现金分红与红利再投资，投资人可选择现金 红利或将现金红利按除息日的基金份额净值自动转为基金份额进行再投 资；若投资者不选择，本基金默认的收益分配方式是现金分红； H. 法律法规或监管机关另有规定的，从其规定。 （10）本半年度会计报表所采用的会计政策、会计估计与上年度会计报表相一 致。 （11）本报告期没有发生重大会计差错。 4、 税项 A. 印花税 14 ----------------------- Page 17----------------------- 富国天利增长债券投资基金2007 年半年度报告 根据财政部、国家税务总局财税字[2005]11号文《关于调整证券（股票） 交易印花税税率的通知》，自2005年1月24日起，调整证券（股票）交易印 花税税率，由原先的2‰调整为1‰。 2007 5 30 经国务院批准，财政部决定从 年 月 日起，调整证券（股票）交易 , 1‰ 3‰ 印花税税率 由现行 调整为 。 B. 营业税、企业所得税 根据财政部、国家税务总局财税字[2004]78号文《关于证券投资基金税收 政策的通知》，自2004年1月1日起，对证券投资基金（封闭式证券投资基 金，开放式证券投资基金）管理人运用基金买卖股票、债券的差价收入， 继续免征营业税和企业所得税。 C. 个人所得税 根据财政部、国家税务总局财税字[2002]128号文《关于开放式证券投资 基金有关税收问题的通知》，对基金取得的股票的股息、红利收入、债券 的利息收入及储蓄利息收入，由上市公司、债券发行企业及金融机构在向 基金派发股息、红利收入、债券的利息收入及储蓄利息收入时代扣代缴20% 的个人所得税。 根据财政部、国家税务总局财税字[2005]107号文《关于股息红利有关个 人所得税政策的补充通知》的规定，自2005年6月13日起，对证券投资基 金从上市公司分配取得的股息红利所得，按照财税[2005]102号文规定， 扣缴义务人在代扣代缴个人所得税时，减按50%计算应纳税所得额。 5、 关联方关系及其交易 （1） 关联方关系 企业名称 与本基金的关系 富国基金管理有限公司 基金管理人、基金发起人 注册登记人、基金销售机构 中国工商银行股份有限公司 基金托管人、基金代销机构 海通证券股份有限公司（“海通证券”） 基金管理人的股东、基金代销机构 申银万国证券股份有限公司（“申银万国证券”） 基金管理人的股东、基金代销机构 山东省国际信托投资有限公司 基金管理人的股东 蒙特利尔银行 基金管理人的股东 （2） 关联方交易 本基金在本报告期与关联方进行的关联交易是在正常业务中按照一般商业条款 而订立的，且关联交易是按照市场公允价进行定价的。 A. 通过关联方席位进行的交易 关联方名称 2007 年上半年 2006 年上半年 占报告期交易 期间成交金额 占报告期交易 股票买卖 期间成交金额（元） 金额的比例（%） （元） 金额的比例（%） 15 ----------------------- Page 18----------------------- 富国天利增长债券投资基金2007 年半年度报告 海通证券股份有限公司 124,241,619.87 64.75 34,219,773.28 35.45 申银万国证券股份有限公司 67,631,470.43 35.25 62,314,869.67 64.55 占报告期交易 期间成交金额 占报告期交易 债券买卖 期间成交金额（元） 金额的比例（%） （元） 金额的比例（%） 海通证券股份有限公司 385,681,294.00 54.51 343,271,969.49 46.51 申银万国证券股份有限公司 321,894,069.57 45.49 394,809,888.05 53.49 占报告期交易 期间成交金额 占报告期交易 权证买卖 期间成交金额（元） 金额的比例（%） （元） 金额的比例（%） 海通证券股份有限公司 4,070,508.97 48.07 177,206.50 3.51 申银万国证券股份有限公司 4,397,599.96 51.93 4,875,301.30 96.49 占报告期交易 期间成交金额 占报告期交易 证券回购 期间成交金额（元） 金额的比例（%） （元） 金额的比例（%） 海通证券股份有限公司 1,788,900,000.00 77.44 20,000,000.00 100.00 申银万国证券股份有限公司 521,000,000.00 22.56 |